Définition du pourcentage de prélèvement

Qu’est-ce qu’un pourcentage de retrait ?

Un pourcentage de retrait est la partie d’un compte de retraite qu’un retraité retire chaque année. Si le pourcentage de prélèvement est trop élevé, le retraité survivra à ses économies et se débattra financièrement à la fin de sa vie. Si le pourcentage de prélèvement est trop faible, le retraité mourra avec de l’argent en trop.

Notamment, le terme pourcentage de retrait est le plus souvent utilisé en dehors des États-Unis (comme le Royaume-Uni), tandis qu’aux États-Unis, le terme taux de retrait est plus courant.

Comprendre le pourcentage de prélèvement

Beaucoup de gens souhaitent dépenser la majeure partie ou la totalité de l’argent qu’ils ont travaillé si dur pour gagner et investir au cours de leur vie. D’autres veulent s’assurer de laisser un héritage à leur conjoint, leurs enfants ou les organismes de bienfaisance qu’ils soutiennent.

Les pourcentages de prélèvement peuvent être difficiles à calculer avec précision pour les individus ou les couples. De nombreux experts financiers constatent qu’il peut être facile de sur ou sous-estimer le montant d’argent dont on a besoin pour vivre jusqu’à la retraite. Pour lutter contre la difficulté de déterminer combien vous devez vivre annuellement à la retraite, une règle empirique courante consiste à prendre 4 % du capital épargné annuellement, ajusté en fonction de l’inflation. L’inflation est le taux auquel les prix augmentent dans une économie au fil du temps.

La règle des 4 % est censée maximiser les chances d’avoir assez d’argent pour durer jusqu’à la fin de sa vie et est basée sur une étude de 1994 de l’ancien planificateur financier William Bengen. Son étude a utilisé des données boursières et des rendements moyens des investissements pour déterminer que 4 % était le pourcentage le plus élevé qu’un individu pouvait retirer afin que son argent de retraite puisse durer 30 ans. Dans l’étude, on suppose que l’individu a investi au moins 50 % de ses économies dans des actions.

Plus précisément, un pourcentage de prélèvement de 4 % est basé sur la performance d’investissement historique d’un portefeuille composé de 50 % d’obligations et de 50 % d’actions, et des taux d’inflation historiques. On s’attend à ce que le pécule du retraité dure un minimum de 33 ans et un maximum de 50 ans et plus.

Limites du pourcentage de prélèvement

La règle des 4 % a été critiquée par des universitaires et des experts financiers au cours des années qui ont suivi la Grande Récession. Bien que le pourcentage de prélèvement historique de 4 % puisse être un guide utile, il peut ne pas être tout à fait exact pour les retraités d’aujourd’hui.

Par exemple, les détracteurs du pourcentage de retrait de 4 % affirment que de nombreuses personnes ne connaîtront pas 33 ans de retraite parce qu’elles travailleront au-delà de 65 ans et/ou en raison d’une mauvaise santé et soulignent que la performance globale du marché a changé depuis l’élaboration de la règle en 1994. Habituellement, la meilleure façon de calculer le pourcentage de retrait de votre propre pécule est de consulter un planificateur financier indépendant qui peut examiner votre âge, vos besoins financiers et votre portefeuille pour déterminer un pourcentage plus précis.

Les rentes viagères garanties sont de plus en plus populaires de nos jours comme moyen de garantir un revenu constant toute la vie après la retraite. Alors que les rentes ont été critiquées dans le passé pour leur coût initial trop élevé et leur manque de liquidité, beaucoup reconnaissent maintenant l’avantage d’un revenu viager qui ne peut pas s’épuiser ou fluctuer avec le marché.