Implications fiscales du « staking » de la crypto-monnaie
Après des années en marge du monde financier et des fluctuations incontrôlables de valeur, la crypto-monnaie est de plus en plus acceptée comme actif financier et comme moyen de paiement. Alors que la technologie derrière la crypto-monnaie a continué d’évoluer rapidement, les directives sur le traitement fiscal de la crypto-monnaie ont évolué beaucoup plus lentement.
La seule directive publiée par le Trésor et l’IRS concernant les transactions de crypto-monnaie est l’Avis 2014-21, 2014-16 IRB 938 (« Avis »). L’Avis traite des implications fiscales de « l’extraction » de monnaies virtuelles, la méthode prédominante de création de crypto-monnaie au moment où l’Avis a été publié.
Les monnaies virtuelles sont basées sur des registres numériques (« blockchains »). Étant donné que les transactions blockchain n’ont pas de tiers traditionnel pour vérifier les transactions, les parties à ces transactions doivent s’appuyer sur un algorithme pour parvenir à un consensus entre les participants quant à la validité des ensembles de transactions (chaque ensemble est appelé un « bloc »).
Ce processus de validation garantit que chaque bloc de transactions ajouté à la blockchain représente la transaction la plus récente afin d’éviter qu’un utilisateur ne dépense plus d’une fois la même unité de monnaie numérique.
Le processus de « minage » est basé sur un mécanisme de consensus décentralisé qui oblige les membres d’un réseau à déployer des efforts pour résoudre un casse-tête mathématique arbitraire afin d’empêcher les participants d’abuser du système. En conséquence, l’extraction de crypto-monnaie est parfois appelée « preuve de travail » ou « PoW », car des services personnels doivent être fournis pour valider les transactions, et le travail est récompensé par de nouveaux jetons.
L’Avis indique que les récompenses des activités minières peuvent être incluses par un mineur dans le revenu brut à la juste valeur marchande de la monnaie virtuelle, à compter de la date de réception des récompenses minières. L’Avis ne précise pas si les récompenses minières seraient assujetties à l’impôt aux taux ordinaires ou aux gains en capital, mais il est généralement admis qu’elles seraient imposables aux taux ordinaires, étant donné qu’elles sont reçues en échange de la prestation d’un service.
Une autre méthode de validation des transactions en monnaie virtuelle implique que des tiers mettent en gage leurs pièces pour confirmer les transactions dans le cadre d’un processus appelé « staking » ou preuve de participation (« PoS »). Parmi ceux qui mettent en gage leurs pièces, un protocole informatique choisit des jalonneurs pour valider et confirmer les blocs de transactions. Les participants choisis en tant que jalonneurs reçoivent des pièces prélevées sur les autres participants à titre de frais de transaction (« récompenses de jalonnement »). Plus les participants promettent de pièces de monnaie, plus ils sont susceptibles d’être choisis pour recevoir des récompenses de mise.
L’Avis n’aborde pas directement les conséquences des transactions PoS, de sorte que les jalonneurs n’ont aucune indication directe sur les conséquences fiscales de leurs activités de jalonnement. Il est donc difficile pour les contribuables de juger de la position appropriée à adopter lorsqu’ils déclarent les revenus de ces activités.
Étant donné que l’Avis ne traite pas du jalonnement, les jalonneurs adoptent diverses positions en ce qui concerne l’imposition des récompenses de jalonnement. Certains traitent les récompenses de jalonnement de la même manière que les récompenses minières en vertu de l’Avis, ce qui signifie que le jalonneur inclut les récompenses dans le revenu brut à la juste valeur marchande à la date de réception des récompenses de jalonnement. D’autres comparent le revenu du jalonneur aux revenus d’intérêts parce que les récompenses de jalonnement sont reçues pour rendre la monnaie virtuelle du jalonneur disponible pour une utilisation par d’autres pendant une période de temps.
D’autres contribuables soutiennent que les récompenses de jalonnement sont comparables à l’extraction de certains minéraux tels que le pétrole et le gaz ou la culture de plantes. Ils soutiennent que le jalonnement diffère sensiblement du minage car, contrairement au minage de crypto-monnaie, le jalonnement n’exige pas que le commanditaire fournisse un service personnel, c’est-à-dire qu’il travaille. Ces contribuables estiment que les revenus ne devraient pas être reconnus tant que les pièces récompensées ne sont pas vendues, tout comme certains minéraux et cultures extraits ne créent pas de revenus tant qu’ils ne sont pas vendus.
Les contribuables doivent être prudents lorsqu’ils adoptent cette position. Les transactions pétrolières et gazières reçoivent souvent un traitement spécial pour des raisons qui peuvent ne pas s’appliquer aux monnaies virtuelles. La politique du Congrès dans le passé a été d’encourager le développement et la production de propriétés pétrolières et gazières. En conséquence, le département du Trésor peut avoir interprété diverses sections de l’Internal Revenue Code d’une manière favorable aux développeurs de pétrole et de gaz. Cette interprétation favorable peut ne pas s’appliquer à la crypto-monnaie.
Ces théories sont actuellement testées dans un procès dans lequel un contribuable a jalonné des pièces de monnaie, a payé des impôts sur les récompenses de jalonnement, puis a poursuivi pour un remboursement, affirmant que l’activité de jalonnement n’a pas créé de revenus pour les raisons susmentionnées et d’autres. L’IRS a, sans surprise, rejeté ces positions dans son dépôt initial auprès du tribunal. Bien que la réponse de l’IRS ne fasse pas autorité, elle donne au moins une idée de la position actuelle de l’IRS.
En raison de l’incertitude substantielle concernant les implications fiscales des activités de jalonnement, les contribuables doivent consulter un avocat fiscaliste avant de déclarer les revenus de ces activités sur leurs déclarations de revenus fédérales et étatiques.
Grassi est conseiller juridique principal chez McDonald Hopkins LLC.