Qu’est-ce que l’assurance des lignes excédentaires ? Comment ça marche, utilisations et types

Qu’est-ce que l’assurance des lignes excédentaires ?

L’assurance lignes excédentaires protège contre un risque financier trop important ou trop rare pour être pris en charge par une compagnie d’assurance ordinaire. L’assurance lignes excédentaires peut être souscrite par des particuliers ou des entreprises.

Comprendre l’assurance des lignes excédentaires

L’assurance des lignes excédentaires entre dans la catégorie des assurances IARD. Dans de nombreux cas, il est utilisé pour couvrir des risques relativement nouveaux que les assureurs conventionnels évitent parce qu’ils manquent de données historiques pour tarifer correctement leurs polices. «Une fois que la nouvelle couverture aura généré suffisamment de données, elle pourrait devenir un produit plus standard et être disponible sur le marché admis», déclare la National Association of Insurance Commissioners (NAIC).

Contrairement à la plupart des types d’assurance, l’assurance des lignes excédentaires peut être vendue par des assureurs qui ne sont pas agréés dans l’État de l’acheteur. Cependant, l’assureur des lignes excédentaires doit avoir une licence dans l’État où il est basé et les courtiers qui vendent l’assurance des lignes excédentaires doivent être autorisés dans leur propre État.

L’assurance des lignes excédentaires comporte un risque supplémentaire pour le preneur d’assurance car il n’existe pas de fonds de garantie permettant d’obtenir une indemnisation en cas de faillite de l’assureur des lignes excédentaires, comme c’est le cas avec les polices d’assurance standard. La réclamation d’un preneur d’assurance sur une police d’assurance ordinaire est souvent payée par un fonds de garantie de l’État, qui est financé par d’autres assureurs au cas où l’un d’entre eux ferait faillite. Cependant, selon la NAIC, « le taux d’insolvabilité des assureurs des lignes excédentaires a été historiquement bas ».

Qui vend l’assurance des lignes excédentaires ?

Le marché de l’assurance des lignes excédentaires est fortement dominé par les assureurs affiliés au marché britannique de l’assurance Lloyd’s of London. Les données de l’Insurance Information Institute montrent que les assureurs du Lloyd’s détiennent 19,4 % du marché des lignes excédentaires et 12,8 milliards de dollars en primes directes. Après Lloyd’s, la part de marché des lignes excédentaires tombe à un chiffre pour l’ensemble des 25 principaux assureurs des lignes excédentaires.

Berkshire Hathaway Insurance Group, American International Group (AIG), Markel Corporation Group, WR Berkley Insurance Group, Nationwide Group, Fairfax Financial (USA) Group, Chubb INA Group et Liberty Mutual Insurance Companies sont des exemples d’autres assureurs parmi les 25 principaux excédentaires. .

Types d’assurance des lignes excédentaires

L’assurance des lignes excédentaires peut couvrir de nombreux risques financiers différents. Il est souvent utilisé pour couvrir ce que les assureurs conventionnels considèrent comme des risques non standard.

Par exemple, selon le Département des assurances du Texas, une entreprise « pourrait avoir besoin d’une couverture de responsabilité pour un événement spécial ou pour déplacer des matières dangereuses ». Les particuliers peuvent souscrire une police de lignes excédentaires « s’ils ne peuvent pas obtenir d’assurance habitation auprès d’une entreprise standard », indique le département. « D’autres l’achètent pour couvrir des articles très coûteux, comme une collection d’art ou de voitures classiques chère. »

Dans certains cas, l’assurance des lignes excédentaires peut également fournir des limites de couverture au-delà de ce que les assureurs conventionnels sont prêts à fournir.

Les États tiennent des «listes d’exportation», indiquant les types d’assurance qui peuvent ne pas être obtenus auprès de compagnies d’assurance régulières agréées par l’État dans leur État, rendant la couverture des lignes excédentaires éligible à la vente et à l’achat là-bas. En Californie, par exemple, la liste comprend (entre autres) une assurance couvrant les enlèvements et les rançons, les parcs d’attractions et les carnavals, les scieries, les entrepreneurs en démolition, les feux d’artifice et les montgolfières.

L’assurance contre les inondations figure également sur la liste des exportations pour certains États et dans certaines circonstances. À New York, par exemple, les assureurs excédentaires peuvent vendre une assurance contre les inondations si la propriété n’est pas éligible à la couverture primaire du programme fédéral d’assurance contre les inondations ou si le programme fédéral ne fournit pas une couverture suffisante.

Assurance des lignes excédentaires par rapport à l’assurance standard

Les assureurs réguliers, également appelés assureurs standard ou agréés, doivent suivre les réglementations nationales concernant le montant qu’ils peuvent facturer et les risques qu’ils peuvent et ne peuvent pas couvrir. Les transporteurs de lignes excédentaires ne sont pas tenus de suivre ces réglementations, ce qui leur permet d’assumer des risques plus élevés.

Un assureur de lignes excédentaires est parfois qualifié de transporteur non agréé ou sans licence, mais cela ne signifie pas que ses polices ne sont pas valides ou qu’elles ne sont pas réglementées dans une certaine mesure. La désignation signifie seulement qu’ils sont soumis à une réglementation différente de celle qui régit les transporteurs agréés ou standards.

Les assureurs dont le siège social se trouve en dehors des États-Unis, appelés assureurs étrangers, constituent une grande partie du marché des lignes excédentaires.

L’essentiel

Les particuliers et les entreprises souscrivent une assurance des lignes excédentaires pour se protéger contre des risques financiers trop importants ou trop rares pour qu’une compagnie d’assurance ordinaire soit disposée à les assumer. Contrairement à la plupart des types d’assurance, l’assurance des lignes excédentaires peut être vendue par des assureurs qui ne sont pas autorisés à faire des affaires dans l’État de l’acheteur. Ils ne sont pas couverts par les fonds de garantie de l’État en cas de défaillance.