Grâce à la définition de fonds

Qu’est-ce qu’un fonds de transit ?

Un fonds de transit est un type de fonds de retraite qui continue de réaffecter automatiquement les avoirs du fonds à une combinaison différente d’actifs après le départ à la retraite du propriétaire du fonds. Un fonds de transit s’oppose à un fonds ordinaire à date cible, également appelé « fonds à financer », qui cesse de réaffecter les investissements à la date de la retraite.

Comprendre un fonds de transit

Tant les fonds que les fonds détiennent généralement une plus grande part des actifs risqués lorsque le détenteur du fonds est plus éloigné de la retraite et se déplace lentement vers la détention d’une plus grande part des actifs sûrs à mesure que le propriétaire du fonds vieillit. Habituellement, cela signifie posséder une grande partie des actions, qui ont tendance à comporter plus de risques, lorsque vous commencez à épargner pour la retraite, et progressivement vendre ces actifs et acheter des obligations avec le produit, car les obligations ont tendance à comporter moins de risques.

Les fonds intermédiaires ont tendance à commencer avec une combinaison d’actifs plus risquée que les fonds. Les deux atteignent des positions conservatrices à la date cible, mais les fonds investissent de manière moins conservatrice. Cela leur donne la possibilité d’obtenir des rendements plus importants – et également des pertes plus importantes – dès le début. De plus, leur stratégie signifie qu’un fonds intermédiaire contiendra des actifs qui peuvent croître au-delà de la date cible, vous permettant de continuer à obtenir des rendements importants pendant la retraite.

Choisir le bon fonds

Avant de choisir un fonds à échéance spécifique pour votre épargne-retraite, recherchez son évolution ou la manière dont il devient progressivement plus conservateur, pour savoir comment la répartition de l’actif du fonds évoluera au fil du temps. Un fonds jusqu’à la date cible 2045 pourrait avoir une trajectoire de descente qui se traduit par une allocation d’actifs de 60 % d’actions et 40 % d’obligations et de fonds à court terme en 2045.

Le pourcentage d’actions diminuerait progressivement au cours de vos années de retraite, tandis que le pourcentage d’obligations et de fonds à court terme augmenterait. Mais même à la date cible, il y aurait à la fois des actions et des obligations/fonds à court terme dans votre fonds intermédiaire, et cette tendance se poursuivrait pendant la retraite. Les fonds directs sont destinés à être détenus au-delà de leurs dates cibles, tandis que les fonds directs fonctionneront probablement mieux pour vous s’ils sont encaissés et/ou réinvestis à leur date cible.

Avantages et inconvénients des fonds directs

Un fonds via un fonds est plus risqué qu’un fonds à financer, les épargnants ne devraient donc y penser que s’ils ne craignent pas particulièrement d’épuiser leur épargne-retraite trop tôt. Les fonds directs sont avantageux pour les épargnants qui ont beaucoup de capital supplémentaire et qui souhaitent continuer à gagner un rendement régulier même pendant la retraite.

L’inconvénient des fonds traversants est qu’ils sont risqués et présentent une perte en capital. Un investisseur dans un fonds retirera généralement ses investissements et disposera de son montant d’argent fixe à la retraite. Cela peut être réinvesti dans des actifs sûrs, pourtant, ils savent en général avec combien d’argent ils travaillent. Un fonds en transit, en revanche, pourrait entraîner une diminution significative de l’épargne si le fonds perd de la valeur, par exemple en cas de récession. Cela pourrait laisser les investisseurs avec des capitaux dans des fonds avec beaucoup moins d’argent de retraite que prévu.

Les investisseurs ne devraient vraiment investir dans des fonds que s’ils ont une tolérance au risque élevée et sont capables d’absorber les pertes pendant la retraite, ce qui signifie qu’ils ont une quantité importante d’investissements diversifiés et qu’une perte de valeur de certains actifs ne sera pas significativement définie. leur retour.