Définition de la gestion financière stratégique
Qu’est-ce que la gestion financière stratégique?
La gestion financière stratégique signifie non seulement gérer les finances d’une entreprise, mais aussi les gérer avec l’intention de réussir, c’est-à-dire d’atteindre les buts et objectifs à long terme de l’entreprise et de maximiser la valeur actionnariale au fil du temps.
Points clés à retenir
- La gestion financière stratégique consiste à créer des bénéfices pour l’entreprise sur le long terme.
- Il cherche à maximiser le retour sur investissement pour les parties prenantes.
- Cela diffère de la gestion tactique, qui cherche à saisir les opportunités à court terme.
- Un plan financier est stratégique et se concentre sur le gain à long terme.
- La planification financière stratégique varie selon l’entreprise, l’industrie et le secteur.
Comprendre la gestion financière stratégique
La gestion financière stratégique consiste à créer des bénéfices pour l’entreprise et à assurer un retour sur investissement (ROI) acceptable. La gestion financière s’effectue au moyen de plans financiers d’entreprise, de la mise en place de contrôles financiers et de la prise de décisions financières.
Avant qu’une entreprise puisse se gérer stratégiquement, elle doit d’abord définir ses objectifs avec précision, identifier et quantifier ses ressources disponibles et potentielles, et concevoir un plan spécifique pour utiliser ses finances et autres ressources en capital pour atteindre ses objectifs.
La gestion stratégique implique également de comprendre et de contrôler, d’allouer et d’obtenir correctement les actifs et les passifs d’une entreprise, y compris le suivi des éléments de financement opérationnel tels que les dépenses, les revenus, les comptes débiteurs et créditeurs, les flux de trésorerie et la rentabilité.
La gestion financière stratégique englobe en outre implique évaluation, planification et ajustement continus pour maintenir l’entreprise concentrée et sur la bonne voie vers les objectifs à long terme. Lorsqu’une entreprise gère stratégiquement, elle traite les problèmes à court terme de manière ad hoc de manière à ne pas faire dérailler sa vision à long terme.
La gestion financière stratégique comprend l’évaluation et la gestion de la structure du capital d’une entreprise, la combinaison de financement par emprunt et par capitaux propres employés, afin d’assurer la solvabilité à long terme d’une entreprise.
Gestion financière stratégique ou tactique
Le terme « stratégique » fait référence à des pratiques de gestion financière axées sur le succès à long terme, par opposition aux décisions de gestion « tactiques », qui se rapportent à un positionnement à court terme. Si une entreprise est stratégique plutôt que tactique, alors elle prend des décisions financières en fonction de ce qu’elle pense pouvoir produire en fin de compte, c’est-à-dire dans le futur ; ce qui implique que pour réaliser ces résultats, une entreprise doit parfois tolérer des pertes dans le présent.
Le management « stratégique » porte sur la réussite à long terme et le management « tactique » porte sur le positionnement à court terme.
Une partie d’une gestion financière stratégique efficace peut donc impliquer de sacrifier ou de réajuster les objectifs à court terme afin d’atteindre plus efficacement les objectifs à long terme de l’entreprise. Par exemple, si une entreprise a subi une perte nette au cours de l’année précédente, elle peut choisir de réduire sa base d’actifs en fermant des installations ou en réduisant son personnel, diminuant ainsi ses dépenses d’exploitation. Prendre de telles mesures peut entraîner des coûts de restructuration ou d’autres éléments ponctuels qui affecteront davantage les finances de l’entreprise à court terme, mais qui la positionneront mieux pour réussir à long terme.
Ces compromis à court terme et à long terme doivent souvent être faits en tenant compte des diverses parties prenantes. Par exemple, les actionnaires de sociétés ouvertes peuvent discipliner la direction pour des décisions qui affectent négativement le cours de l’action d’une société à court terme, même si la santé à long terme de la société devient plus solide par les mêmes décisions.
Les éléments de la gestion financière stratégique
Une entreprise appliquera une gestion financière stratégique tout au long de ses opérations organisationnelles, ce qui implique de concevoir des éléments qui maximiseront les ressources financières de l’entreprise et les utiliseront efficacement. Ici, une entreprise doit être créative, car il n’y a pas d’approche unique de la gestion stratégique, et chaque entreprise concevra des éléments qui reflètent ses propres besoins et objectifs particuliers. Cependant, certains des éléments les plus courants de la gestion financière stratégique pourraient inclure les suivants.
Planification
- Définir précisément les objectifs.
- Identifier et quantifier les ressources disponibles et potentielles.
- Rédigez un plan financier d’entreprise spécifique.
Budgétisation
- Aidez l’entreprise à fonctionner avec efficacité financière et réduisez les déchets.
- Identifiez les domaines qui encourent le plus de coûts d’exploitation ou dépassent le coût budgété.
- Assurer une liquidité suffisante pour couvrir les dépenses d’exploitation sans faire appel à des ressources externes.
- Découvrez les domaines dans lesquels une entreprise peut investir des bénéfices pour atteindre ses objectifs plus efficacement.
Gestion et évaluation des risques
- Identifiez, analysez et atténuez l’incertitude dans les décisions d’investissement.
- Évaluer le potentiel d’exposition financière ; examiner les dépenses en capital (CapEx) et les politiques sur le lieu de travail.
- Utilisez des mesures de risque telles que le degré de calcul du levier d’exploitation, l’écart type et les stratégies de valeur à risque (VaR).
Établir des procédures continues
- Recueillir et analyser des données.
- Prenez des décisions financières cohérentes.
- Suivez et analysez les écarts, c’est-à-dire les différences entre les résultats budgétés et réels.
- Identifier les problèmes et prendre les mesures correctives appropriées.
Stratégies basées sur l’industrie
Tout comme les stratégies de gestion financière varient d’une entreprise à l’autre, elles peuvent également différer selon l’industrie et le secteur.
Les entreprises qui opèrent dans des secteurs à croissance rapide, comme les technologies de l’information ou les services techniques, voudront choisir des stratégies qui citent leurs objectifs de croissance et spécifient un mouvement dans une direction positive. Leurs objectifs, par exemple, peuvent inclure le lancement d’un nouveau produit ou l’augmentation des revenus bruts au cours des 12 prochains mois.
D’un autre côté, les entreprises des secteurs à croissance lente, comme la fabrication de sucre ou la production d’électricité au charbon, pourraient choisir des objectifs axés sur la protection de leurs actifs et la gestion des dépenses, comme la réduction des coûts administratifs d’un certain pourcentage.
Quels sont les avantages de la gestion stratégique?
Avoir une orientation à long terme aide une entreprise à maintenir ses objectifs, même lorsque des moments difficiles ou des opportunités à court terme vont et viennent. En conséquence, la gestion stratégique aide à maintenir une entreprise rentable et stable en s’en tenant à son plan à long terme. La gestion stratégique définit non seulement les objectifs de l’entreprise, mais définit également des lignes directrices pour atteindre ces objectifs, même lorsque des défis apparaissent en cours de route.
Quelle est la portée de la gestion financière stratégique?
La gestion stratégique peut englober tous les aspects des objectifs à long terme d’une entreprise. La gestion financière joue souvent un rôle clé à cet égard, ce qui implique la réduction des coûts, la gestion des risques et la budgétisation.
Quel est l’objectif ultime de la gestion financière stratégique ?
L’objectif de la gestion financière stratégique est de s’assurer que les objectifs à long terme sont correctement planifiés et finalement atteints.