Tirez le meilleur parti des options d’achat d’actions des employés
Au fil des ans, les options d’achat d’actions des employés sont devenues de plus en plus courantes pour recruter des employés de rang supérieur et leur donner un sentiment d’appartenance à une entreprise. Selon le Centre national de l’actionnariat salarié, environ 6 500 plans d’actionnariat salarié regroupent 14 millions d’adhérents.
En effet, les options d’achat d’actions, qui vous donnent le droit d’acheter des actions à un prix prédéterminé à une date ultérieure, peuvent constituer un élément précieux de votre rémunération globale. Mais pour en tirer le meilleur parti, il est essentiel de comprendre leur fonctionnement et leur traitement fiscal.
Points clés à retenir
- Les options d’achat d’actions des employés peuvent être une partie lucrative de la rémunération globale d’un individu, bien que toutes les entreprises ne les offrent pas.
- Les travailleurs peuvent acheter des actions à un prix prédéterminé à une date ultérieure, quel que soit le prix de l’action au moment de l’exercice des options.
- Des options d’achat d’actions non qualifiées (ONS) sont accordées aux employés, conseillers et consultants ; Les options d’achat d’actions incitatives (ISO) sont réservées aux employés.
- Avec les ONS, vous payez des impôts sur le revenu ordinaire lorsque vous exercez les options et des impôts sur les gains en capital lorsque vous vendez les actions.
- Avec les ISO, vous ne payez des impôts que lorsque vous vendez les actions, qu’il s’agisse de revenus ordinaires ou de gains en capital, selon la durée pendant laquelle vous avez détenu les actions en premier.
Tirez le meilleur parti des options d’achat d’actions des employés
Comprendre les bases
L’avantage d’une option d’achat d’actions est la possibilité d’acheter des actions à l’avenir à un prix fixe, même si la valeur marchande est supérieure à ce montant lorsque vous effectuez votre achat. Votre capacité à exercer vos options est déterminée par un calendrier d’acquisition, qui indique le nombre d’actions qu’un employé peut acheter à des dates précises.
Par exemple, un employeur peut vous attribuer 1 000 actions à la date d’attribution, 250 actions étant acquises un an plus tard. Cela signifie que vous avez le droit d’exercer 250 des 1 000 actions initialement attribuées. L’année suivante, 250 autres actions sont acquises, et ainsi de suite. Le calendrier d’acquisition comprend également une date d’expiration. C’est alors que l’employé n’a plus le droit d’acheter des actions de la société aux termes de l’accord.
Le prix auquel l’employé peut acheter des actions est appelé prix d’exercice. Dans la plupart des cas, il s’agit simplement de la valeur marchande de l’action à la date d’attribution. Si le cours de l’action augmente au moment où vous investissez, votre option est considérée comme « dans la monnaie », ce qui signifie que vous pouvez acheter les actions à un prix inférieur à leur valeur actuelle.
NSO contre ISO
Il existe deux principaux types d’options d’achat d’actions pour les employés : les options d’achat d’actions non qualifiées (ONS) et les options d’achat d’actions incitatives (ISO). Une différence entre eux est l’éligibilité. Les entreprises peuvent accorder le premier aux employés, consultants et conseillers ; cependant, seuls les employés peuvent recevoir des ISO. Mais la plus grande distinction est la façon dont ils sont traités à des fins fiscales à la date d’exercice.
ONS
Dans le cas d’un ONS, vous encourez un droit de facturation lorsque vous exercez l’option. La différence entre le prix d’exercice et la juste valeur marchande des actions est assujettie à l’impôt sur le revenu ordinaire cette année-là.
Disons que vous avez des options avec un prix d’exercice de 10 $ par action qui est passé à 30 $ au moment où vous les avez exercées. Vous paieriez des impôts sur le revenu sur 20 $ par action.
Toute nouvelle augmentation du prix de vente est soumise au taux de plus-value plus favorable lors de la cession ultérieure des actions. Supposons qu’ils aient augmenté de valeur à 55 $ par action lorsque vous les avez vendus deux ans plus tard. Vous paieriez le taux de gains en capital à long terme sur 25 $ par action (bien que vous paieriez le taux à court terme plus élevé si vous les vendiez dans l’année suivant leur achat).
ISO
Les ISO sont généralement considérées comme plus avantageuses pour l’employé car la date d’exercice n’est pas un événement imposable. Même si les employés les mieux rémunérés doivent effectuer un ajustement de l’impôt minimum alternatif, ou AMT, basé sur la différence entre le prix actuel du marché et le prix d’exercice.
Au lieu de cela, vous vous arrangez avec l’IRS lorsque vous vendez réellement vos actions sur la route. Si vous détenez l’action depuis plus d’un an, vous devrez payer l’impôt sur les plus-values à long terme sur la différence entre le prix d’exercice et le prix de vente éventuel. Donc, si nous utilisons les mêmes prix dans l’exemple précédent, vous paierez l’impôt sur les gains en capital sur 45 $ par action (prix de vente de 55 $ moins le prix d’exercice de 10 $).
Pour bénéficier du traitement fiscal privilégié, les ISO doivent être conservées pendant deux ans à compter de la date d’octroi et au moins un an à compter de la date d’exercice. Dans le cas contraire, une « disposition invalidante » se produit et la différence entre le prix d’attribution et la valeur marchande à la date d’exercice est assujettie à l’impôt sur le revenu ordinaire.
Attention à la date d’expiration
Les options d’achat d’actions ne durent pas éternellement. En règle générale, il existe un calendrier d’acquisition qui dure de un à quatre ans, bien que certains employés puissent avoir jusqu’à 10 ans. Et si vous quittez l’entreprise pour quelque raison que ce soit, que ce soit en raison d’une mise à pied, d’une démission ou d’un départ à la retraite, vous ne disposez que de 90 jours pour les utiliser.
Si vous disposez d’options dans le cours, vous devez agir bien avant la date d’expiration. Certains salariés oublient le délai ou attendent leurs décisions le plus longtemps possible, espérant que le prix montera encore plus haut. Cette stratégie peut toutefois se retourner contre vous.
Si vous êtes à quelques semaines de l’expiration et que l’action se négocie au-dessus du prix d’exercice. La dernière chose que vous voulez faire est de laisser les options expirer et être sans valeur.
14,2 millions
Le nombre de participants au plan d’options sur actions des employés aux États-Unis, en 2016, l’année la plus récente pour laquelle des données sont disponibles, selon le National Center For Employee Ownership.
Considérations particulières
Un généreux avantage d’options d’achat d’actions n’est certainement pas à redire. Mais cela comporte un risque important – la possibilité qu’une trop grande partie de votre patrimoine soit liée à une seule action.
En règle générale, vous voulez éviter d’avoir plus de 10 % à 15 % de votre portefeuille lié à une entreprise en particulier. Si l’organisation traversait des moments difficiles, vous ne seriez pas assez diversifié pour amortir le coup.
Si vous franchissez ce seuil, vous pourriez envisager de vendre suffisamment d’actions chaque année pour protéger votre pécule du risque de volatilité excessive. Pour tenir compte des fluctuations du marché, envisagez de diviser la vente en une série de transactions sur quelques semaines ou mois, en particulier pour les montants plus importants. Vous pouvez ensuite utiliser ce revenu pour augmenter vos cotisations 401(k) et IRA.
Que sont les options d’achat d’actions des employés ?
Les options d’achat d’actions des employés sont un avantage offert par certaines entreprises dans le cadre de leur rémunération globale. Les options permettent à l’employé d’acheter des actions de la société pendant un certain temps, à un taux réduit.
Devez-vous payer des impôts sur les options d’achat d’actions des employés ?
Comme pour toute action, vous devrez déclarer la perte déductible ou le revenu imposable lorsque vous vendez l’action que vous avez achetée, en la traitant comme une perte ou un gain en capital, et tout revenu que vous tirez de l’action sera traité comme un revenu ordinaire, selon le Service des recettes internes.
Quels sont les deux types d’options d’achat d’actions des employés ?
Les deux principaux types d’options d’achat d’actions des employés sont les options d’achat d’actions non qualifiées (NSO) et les options d’achat d’actions incitatives (ISO). Si vous êtes un ancien employé, indépendant, consultant ou conseiller, une entreprise peut vous proposer un ONS, même si vous ne travaillez plus pour l’entreprise. Un ISO n’est disponible que pour les employés.
L’essentiel
Les options d’achat d’actions des employés peuvent être un élément précieux de votre rémunération globale, surtout si vous travaillez pour une entreprise dont les actions ont explosé ces derniers temps. Afin d’en profiter pleinement, assurez-vous d’exercer vos droits avant leur expiration. Lorsque vous prenez votre retraite, les options d’achat d’actions peuvent être très avantageuses, alors assurez-vous de profiter de cet avantage s’il vous est offert, mais assurez-vous de comprendre l’incidence fiscale de vos décisions.