Robinhood est-il sûr pour les investisseurs ?

Robinhood est-il sûr pour les investisseurs ?

Robinhood est une société de services financiers populaire avec plus de 12,2 millions d’utilisateurs actifs mensuels (MAU) en septembre 2022. Il est considéré comme une option sûre pour les titres et les liquidités des investisseurs pour diverses raisons. D’une part, il est membre de la Securities Investor Protection Corporation (SIPC). Cela signifie que toute perte de titres d’un investisseur (par exemple, actions et obligations) et d’espèces détenues par Robinhood est protégée jusqu’à 500 000 $ (dont jusqu’à 250 000 $ en espèces ).

D’autre part, Robinhood est réglementé par la Securities and Exchange Commission des États-Unis car il s’agit d’un courtier enregistré. Enfin, Robinhood offre une protection financière supplémentaire par compte client pouvant atteindre 1,5 million de dollars en espèces et 10 millions de dollars en titres.

Continuez votre lecture pour en savoir plus sur Robinhood, ses garanties pour les titres et les liquidités des investisseurs, et les défis auxquels il a été confronté dans le passé.

Robinhood : un bref aperçu

Robinhood est une société de services financiers qui permet aux particuliers d’échanger des crypto-monnaies, des ETF et des actions individuelles. Elle offre des transactions et des services sans commission similaires à toute autre société de courtage. Moyennant des frais mensuels, il peut également investir vos fonds non investis dans un fonds de courtage en espèces offrant des intérêts sur les fonds.

Robinhood a perturbé l’industrie de la technologie financière en facturant des transactions sans commission. Il a été lancé en décembre 2014 avec une liste d’attente de plus de 500 000 personnes. Les fondateurs de la société, Vladimir Tenev et Baiju Bhatt, tous deux diplômés en physique de Stanford, pensaient que Robinhood motiverait une nouvelle génération d’investisseurs potentiels avec leur plate-forme mobile. Sa mission était de rendre les marchés financiers plus accessibles, principalement en proposant des transactions sans frais, sans minimum de compte et une application mobile facile à utiliser, même si certains étaient sceptiques. Robinhood propose désormais sa plateforme sur iOS, Android et la plupart des navigateurs web.

En 2016, elle a lancé une plateforme de trading premium appelée Robinhood Gold. Ce service offre aux investisseurs des fonctionnalités premium moyennant des frais mensuels de 5 USD et leur permet de négocier sur marge jusqu’à 1 000 USD, des dépôts instantanés plus importants et un accès à des recherches professionnelles et à des données de marché de niveau II.

Les investisseurs intéressés par les fonctionnalités premium peuvent s’inscrire pour un essai gratuit de 30 jours. Il ne fait aucun doute que Robinhood a gagné une clientèle fidèle et la société est soutenue par des acteurs majeurs tels que Google Ventures, Index Ventures et Andreessen Horowitz. Mais est-ce sûr ? Voici ce que vous devez savoir.

La sécurité de Robinhood

Comme indiqué dans l’examen de la plate-forme par Investopedia, Robinhood était une plate-forme passionnante qui attirait de nouveaux investisseurs, principalement des particuliers, qui souhaitaient négocier en petites quantités. Malgré l’interface utilisateur simple qui a démystifié le trading pour beaucoup, certains investisseurs se sont demandé si la plateforme était trop belle pour être vraie.

Heureusement, Robinhood, comme toutes les sociétés de courtage qui gèrent des valeurs mobilières, est réglementée par la Securities and Exchange Commission (SEC). Le principal mécanisme de conformité de la SEC consiste à intenter des poursuites civiles contre des entreprises et des individus qui commettent des fraudes, diffusent de fausses informations ou se livrent à des délits d’initiés. La SEC n’offre aucune protection aux investisseurs individuels, et elle n’assure pas contre les pertes ou ne protège pas les investissements contre les actions que les sociétés de courtage peuvent prendre.

Robinhood est également membre de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), un organisme d’autoréglementation (SRO) auquel la plupart des sociétés de courtage participent volontairement. Les OAR sont supervisés par la SEC mais ne font pas partie du gouvernement. Les maisons de courtage membres de la FINRA se soumettent aux règles et réglementations de l’organisation, qui couvrent les tests et l’agrément des agents et des courtiers, ainsi qu’un cadre de divulgation transparent qui protège les investisseurs.

Autres protections

Les comptes d’investissement avec Robinhood sont couverts par la Securities Investor Protection Corporation (SIPC), qui est une société à but non lucratif qui protège l’argent investi dans une maison de courtage qui dépose le bilan ou rencontre d’autres difficultés financières.

Le SIPC a été créé par le Congrès en 1970 en vertu du Securities Investor Protection Act (SIPA). SIPC n’a pas le pouvoir d’enquêter ou de réglementer ses membres – il existe uniquement pour restaurer les fonds des investisseurs (jusqu’à 500 000 $ pour les titres et les espèces ou 250 000 $ pour les espèces uniquement par compte) détenus par des maisons de courtage en difficulté financière.

En plus de la couverture SIPC, Robinhood a ce qu’il appelle une couverture « excédentaire de SIPC ». Grâce à ses partenariats avec certains souscripteurs du Lloyd’s de Londres, Robinhood fournit jusqu’à 1,5 million de dollars supplémentaires en espèces et 10 millions de dollars pour la protection des titres par client, qui est déclenchée lorsque la couverture SIPC est épuisée.

Sécurité et protections de Robinhood
Adhésion	SECONDE	FINRA	CPS
Robin des Bois	X	X	X

Risques liés au trading sur Robinhood

Pour la plupart des investisseurs, les risques potentiels liés à l’utilisation de Robinhood ne sont pas associés au cadre réglementaire couvrant leurs comptes. Par exemple, Robinhood est une application très élégante et minimale, et les outils des investisseurs sont rudimentaires par rapport à ceux d’autres grandes maisons de courtage comme TD Ameritrade Holding Corporation (AMTD) et E*Trade. Cela peut conduire à une prise de décision hâtive et mal informée, en particulier pour les investisseurs novices.

L’application Robinhood rend difficile la gestion d’un portefeuille diversifié. La plupart des critiques suggèrent que le suivi de plus de trois ou quatre positions n’est pas pratique avec Robinhood, ce qui conduit à surpondérer votre portefeuille avec une ou deux actions, ce qui n’est jamais une bonne pratique. La plate-forme Robinhood permet les transactions sur actions, ETF et crypto-monnaies,

Pour des raisons de commodité, Robinhood ne s’intègre pas à d’autres outils de gestion financière comme Mint ou Quicken, il n’y a donc aucun moyen pratique de suivre vos avoirs dans le cadre de votre image financière globale en dehors de l’application Robinhood. En décembre 2022, Robinhood a introduit Robinhood Retirement qui est une option de compte de retraite individuel (IRA). Ils offrent une contrepartie de 1 % pour chaque dollar versé. Prolongant ainsi les avantages de l’économie d’impôt et les avantages à long terme des régimes d’épargne-retraite à leurs utilisateurs.

Les défis permanents de Robinhood

Il y a des défis inhérents aux sociétés de courtage comme Robinhood. Par exemple, l’une des principales sources de revenus de Robinhood provient du paiement pour le flux de commandes (PFOF), que la SEC examine. Dans cette pratique, les sociétés de courtage reçoivent des paiements pour toutes les transactions des clients adressées aux teneurs de marché. Les paiements sont généralement des fractions de centime par action. Ainsi, bien que cela puisse sembler moins important, cela s’additionne lorsque plusieurs transactions sont redirigées. Si elles étaient interdites, des entreprises comme Robinhood perdraient une source de revenus importante.

Robinhood a également connu des interruptions de service et des pannes lors d’importants afflux de commandes passées par plusieurs utilisateurs en même temps, ce qui était courant avec des transactions portant des noms très volatils. Non seulement cela a conduit à des plaintes de clients, mais cela a également signifié que Robinhood a dû payer un règlement de 70 millions de dollars en juin 2021 pour couvrir les pertes subies en raison de ces pannes, la plus importante pénalité de la FINRA. La FINRA avait infligé à Robinhood une amende beaucoup moins sévère de 1,25 million de dollars en 2019 pour violation de la meilleure exécution.

Mon argent est-il en sécurité avec Robinhood ?

Les comptes d’investissement avec Robinhood sont couverts par plus que la Securities Investor Protection Corporation, qui protège jusqu’à 500 000 $ pour les titres et les espèces ou 250 000 $ pour les espèces uniquement par compte. En fait, Robinhood offre également à ses clients de courtage un excédent supplémentaire de couverture SIPC qui fournit un total de 100 millions de dollars de couverture, jusqu’à 1,5 million de dollars en espèces et 10 millions de dollars en titres par client, une fois la couverture SIPC épuisée.

Quel est le hic avec Robinhood?

Robinhood a été principalement conçu pour les nouveaux investisseurs avec une interface utilisateur simple et des transactions sans commission. Cependant, les investisseurs plus avancés trouveront que les transactions sur la plate-forme peuvent être limitantes : les transactions ont tendance à être acheminées sur la base du paiement du flux d’ordres, les recherches ou les ressources disponibles sont limitées et il n’y a pas d’options de personnalisation.

Est-il sûr d’entrer mon numéro de sécurité sociale dans Robinhood ?

L’équipe de sécurité de Robinhood crypte les détails sensibles tels que les numéros de sécurité sociale, garantissant qu’ils seront à l’abri des pirates.

Robinhood est-il vraiment gratuit ?

Robinhood propose des transactions sans commission sur les actions, les fonds négociés en bourse (ETF) et les options. Un barème de frais plus détaillé est répertorié sur son site Web, par exemple en ce qui concerne les frais de négociation réglementaires.

L’essentiel

Pour une certaine classe d’investisseurs, Robinhood peut être le bon outil au bon moment. Cependant, pour les investisseurs à long terme, un courtier traditionnel peut être une meilleure alternative. Dans de nombreux cas, vous pouvez ouvrir un compte sans minimum et obtenir des transactions sans commission sur de nombreux ETF, voire la plupart, tout en ayant accès à toutes les données, graphiques, outils et ressources pédagogiques dont vous avez besoin pour prendre des décisions éclairées.