Profiter des marchés baissiers et haussiers

Les marchés baissiers et les marchés haussiers représentent d’énormes opportunités de gagner de l’argent, et la clé du succès est d’utiliser des stratégies et des idées qui peuvent générer des profits dans diverses conditions. Cela nécessite de la cohérence, de la discipline, de la concentration et la capacité de tirer parti de la peur et de la cupidité. Cet article vous aidera à vous familiariser avec les investissements qui peuvent prospérer dans des marchés haussiers ou baissiers.

Façons de tirer profit des marchés baissiers

Un marché baissier est défini comme une baisse de 20 % ou plus de la moyenne du marché. Généralement, les marchés baissiers se produisent pendant les récessions ou les dépressions économiques, lorsque le pessimisme prévaut. Mais au milieu des décombres se trouvent des opportunités de gagner de l’argent pour ceux qui savent utiliser les bons outils. Voici quelques façons de profiter des marchés baissiers :

1. Positions courtes

Prendre une position courte, également appelée vente à découvert, se produit lorsque vous empruntez des actions et que vous les vendez en anticipant que l’action chutera à l’avenir. Si cela fonctionne comme prévu et que le cours de l’action baisse, vous achetez ces actions au prix le plus bas pour couvrir la position courte et réaliser un profit sur la différence. Par exemple, si vous vendez à découvert des actions ABC à 35 $ par action et que l’action tombe à 20 $, vous pouvez racheter les actions à 20 $ pour clôturer la position courte. Votre bénéfice global serait donc de 15 $ par action.

2. Options de vente

Une option de vente est le droit de vendre une action à un prix d’exercice particulier jusqu’à une certaine date dans le futur, appelée date d’expiration. L’argent que vous payez pour l’option s’appelle une prime. Une option de vente augmente en valeur à mesure que l’action sous-jacente baisse. Si l’action passe en dessous du prix d’exercice de l’option de vente, vous pouvez soit exercer le droit de vendre l’action au prix d’exercice supérieur, soit vendre l’option de vente pour un profit.

3. ETF courts

Un fonds négocié en bourse (ETF) court, également appelé ETF inversé, produit des rendements qui sont l’inverse d’un indice particulier. Par exemple, un ETF qui fonctionne à l’inverse du Nasdaq-100 chutera d’environ 25 % si cet indice augmente de 25 %. Mais si l’indice chute de 25 %, l’ETF augmentera proportionnellement. Cette relation inverse rend les ETF short/inverse appropriés pour les investisseurs qui souhaitent profiter d’un repli des marchés ou qui souhaitent couvrir leurs positions longues contre un tel repli.

Façons de tirer profit des marchés haussiers

Un marché haussier se produit lorsque les prix des titres augmentent plus rapidement que le taux moyen global. Les marchés haussiers s’accompagnent de périodes de croissance économique et d’optimisme chez les investisseurs. Voici quelques outils appropriés pour la hausse des marchés boursiers :

1. Positions longues

Une position longue est simplement l’achat d’une action ou de tout autre titre en prévision de la hausse de son prix. L’objectif global est d’acheter l’action à bas prix et de la revendre plus cher que ce que vous avez payé. La différence représente votre profit.

2. Options d’appel

Une option d’achat est le droit d’acheter une action à un prix donné (le prix d’exercice) jusqu’à une date spécifiée (la date d’expiration). Les appels augmentent en valeur à mesure que le prix de l’action sous-jacente augmente. Si le cours de l’action dépasse le prix d’exercice de l’option, l’acheteur de l’option peut exercer le droit d’acheter l’action au prix d’exercice inférieur, puis de la revendre à un prix plus élevé sur le marché libre, générant ainsi un profit. L’acheteur de l’option peut également vendre l’option d’achat sur le marché libre pour un profit, en supposant que l’action est supérieure au prix d’exercice.

3. ETF longs

La plupart des ETF suivent une moyenne de marché particulière, comme le Dow Jones Industrial Average (DJIA) ou l’indice Standard & Poor’s 500 (S&P 500), et se négocient comme des actions. Généralement, les coûts de transaction et les charges d’exploitation sont faibles, et ils ne nécessitent aucun investissement minimum. Les ETF cherchent à reproduire le mouvement des indices qu’ils suivent, moins les dépenses. Par exemple, si le S&P 500 augmente de 10 %, un ETF basé sur l’indice augmentera d’environ le même montant.

Comment repérer les marchés baissiers et haussiers

Les marchés évoluent en cycles, ce qui signifie que la plupart des investisseurs connaîtront à la fois des marchés haussiers et baissiers. La clé pour tirer profit des deux types de marché est de repérer quand les marchés commencent à monter ou quand ils atteignent un creux.

Une façon de procéder consiste à examiner la ligne avance/déclin, qui représente le nombre de problèmes en progression divisé par le nombre de problèmes en baisse sur une période donnée. Un nombre supérieur à 1 est considéré comme haussier, tandis qu’un nombre inférieur à 1 est considéré comme baissier.

Une ligne ascendante confirme que les marchés évoluent à la hausse. Cependant, une ligne baissière pendant une période où les marchés continuent de monter pourrait signaler une correction. Lorsque la ligne est en baisse depuis plusieurs mois alors que les moyennes continuent d’augmenter, cela peut être considéré comme une corrélation négative, et une correction majeure ou un marché baissier est probable. Une ligne de progression/déclin qui continue de descendre signale que les moyennes resteront faibles. Cependant, si la ligne monte pendant plusieurs mois et que les moyennes ont baissé, cette divergence positive pourrait signifier le début d’un marché haussier.

La ligne de progression/déclin n’est qu’un des nombreux indicateurs qui peuvent vous aider à déterminer la tendance.

L’essentiel

Il existe de nombreuses façons de profiter des marchés baissiers et haussiers. La clé du succès consiste à utiliser les outils de chaque marché à leur plein avantage. La vente à découvert, les options de vente et les ETF short ou inversés sont quelques outils du marché baissier qui permettent aux investisseurs de profiter de la faiblesse du marché, tandis que les positions longues sur les actions, les ETF et les options d’achat conviennent aux marchés haussiers. De plus, il est important d’utiliser des indicateurs pour repérer le début ou la fin des marchés haussiers et baissiers.