Pourquoi le projet de loi sur les infrastructures pourrait changer la donne pour la crypto-monnaie
La crypto-monnaie s’est généralisée. Autrefois considérées comme une mode d’investissement ésotérique, les devises comme le bitcoin et le dogecoin sont aussi omniprésentes sur le marché que les actions technologiques et les obligations du Trésor. Mais comme la crypto a attiré plus d’investisseurs novices, ce nouveau marché en plein essor a conduit à une multitude de complexités fiscales, et les régulateurs fédéraux ont pour objectif de freiner « l’ère du Far West » de la crypto.
Pour resserrer les normes de déclaration concernant la crypto-monnaie, le projet de loi sur l’infrastructure de l’administration Biden comprend une disposition qui traiterait ces actifs numériques de manière complètement différente de ce qu’ils étaient dans le passé. En conséquence, nous assisterons bientôt à un changement radical dans la façon dont les entreprises, les fiscalistes et les particuliers interagissent avec la tendance d’investissement la plus en vogue du marché.
J’ai récemment parlé à mon collègue, Shaun Hunley, consultant fiscal chez Thomson Reuters et expert des questions fiscales liées à la crypto-monnaie, à ce sujet même. Il m’a dit que, bien qu’apparemment inoffensifs, les modifications proposées à la façon dont la crypto-monnaie est désignée ont le potentiel de créer de graves mines terrestres.
«Actuellement, pour ses besoins, l’IRS traite la crypto comme une propriété. Mais en vertu d’une disposition du projet de loi sur les infrastructures, la crypto-monnaie serait traitée à la fois comme une propriété et une sécurité », a-t-il expliqué. « À première vue, il peut ne pas sembler qu’une distinction ait un impact significatif, mais le changement introduirait des incohérences entre les différentes agences de réglementation. »
Hunley a expliqué que le projet de loi le fait de deux manières principales. Premièrement, en classant la crypto comme une sécurité, cela élargirait la définition d’un courtier pour inclure les échanges crypto, tels que Coinbase, Kraken et autres. C’est important car actuellement, seuls les courtiers sont tenus d’envoyer un formulaire 1099 aux détenteurs de crypto et à l’IRS concernant les revenus d’un investisseur spécifique. Mais avec le gouvernement préoccupé par l’évasion fiscale et la fraude, les régulateurs espèrent que le fait de maintenir les bourses au même niveau qu’un courtier traditionnel leur imposera une plus grande responsabilité réglementaire et, par conséquent, limitera le risque d’inconduite.
De plus, le projet de loi traitera les transactions de crypto-monnaie davantage comme des paiements en espèces. À l’heure actuelle, si une entreprise reçoit plus de 10 000 $ en espèces pour un service ou un produit, elle doit déposer le formulaire 8300 auprès de l’IRS. Traditionnellement, la crypto est exemptée de cette exigence en raison de sa désignation en tant que propriété. Faire ce changement s’appliquerait à tout actif numérique d’une valeur supérieure à 10 000 $ (comme un jeton non fongible), donc cela rendra le dépôt d’un 8300 beaucoup plus courant, et cela pourrait même dissuader les entreprises d’accepter la crypto comme moyen de paiement.
« Pour les entreprises, cela ajoute de la complexité au suivi », a déclaré Hunley. « Comment cette crypto est-elle traitée à cette fin ? Si cela est traité comme une sécurité pour les règles des courtiers, cela va-t-il se répercuter sur d’autres questions fiscales. Par exemple, la Wash Sale Rule dit que si un investisseur vend un titre comme des actions pour une perte et que cela compense un tas de gains et qu’il prend cet argent et achète des actions de remplacement à un prix inférieur, il ne peut pas utiliser cette perte. Initialement, cette règle ne s’appliquait pas à la cryptographie, mais maintenant que vous pouvez traiter la crypto comme une sécurité dans un seul but, elle l’expose à être soumise à la règle. Cela va être un gros ajustement qui peut prendre quelques années de transition aux entreprises pour trier. »
Les entreprises ne seront pas les seules à prendre du temps pour appréhender ces changements. Pour les préparateurs d’impôts individuels, l’introduction de nouvelles réglementations est une complication indésirable à un moment où la cryptographie est si nouvelle pour eux. Souvent, les praticiens indépendants ou les professionnels des petites et moyennes entreprises n’ont pas les processus en place pour calculer le gain ou la perte de la cryptographie. Cela a laissé beaucoup de gens à la recherche de fournisseurs tiers qu’ils peuvent payer pour le faire à leur place et l’intégrer dans leur logiciel d’impôt, un investissement monétaire important pour certains magasins.
Mais le groupe le plus susceptible de ressentir la plus grande piqûre de ces changements, selon Hunley, est probablement les échanges cryptographiques.
« C’est qui va supporter le plus gros fardeau, car même si les échanges font des rapports en ce moment, ils ne le font pas de la manière qui est énoncée dans le projet de loi sur les infrastructures », a-t-il déclaré. « Le projet de loi dit qu’ils doivent déclarer d’une manière spécifique, comme vous le feriez pour un stock, ils doivent donc prendre des mesures spécifiques pour construire les bases afin de s’assurer qu’ils peuvent se conformer, qu’il s’agisse d’embaucher des fiscalistes internes ou de construire une structure hiérarchique centrale.
Une chose est sûre : le projet de loi sur les infrastructures étant désormais une réalité, le changement est à nos portes. Toutes les parties prenantes, des préparateurs aux investisseurs en passant par les bourses, doivent se préparer pour une nouvelle ère de la cryptographie. Ceux qui sont vigilants dans leur conformité en récolteront les bénéfices, tandis que ceux qui ne le sont pas s’ouvriront à un tout nouveau niveau de volatilité.