Pour les investisseurs plus âgés, des conseils pour vaincre l’inflation

Lorsque vous prendrez votre retraite, vous aurez probablement deux à trois bonnes décennies de vie à espérer. Mais le montant que votre dollar achète au cours de la première année de votre retraite diminuera au cours des prochaines années en raison de l’inflation. Le taux d’inflation annuel aux États-Unis a été en moyenne de 3,22 % depuis 1913. Cependant, ce chiffre masque beaucoup de variations. Les baby-boomers se souviennent peut-être des années 1970, lorsque les taux d’inflation ont atteint des taux à deux chiffres.seEn général, vaincre l’inflation nécessite un retour sur investissement d’au moins 4 % à 6 % par an, en plus des revenus générés ou épargnés.

Par conséquent, voici quelques stratégies que les investisseurs, ainsi que les conseillers financiers, pourraient vouloir adopter.

Louez votre maison

Si vous êtes propriétaire de votre maison, en louer une partie peut être une bonne protection contre l’inflation, car les prix de location reflètent l’inflation locale. Si l’emplacement est bon, l’augmentation des loyers au fil du temps n’aura pas d’impact sur l’obtention d’un locataire. De plus en plus de personnes âgées louent des locaux par nécessité. Si vous êtes à la retraite, le double coup dur de l’inflation et des intérêts fait de la location de cette chambre d’amis une option plus attrayante.

Pouvez-vous utiliser votre maison pour épargner en vue de votre retraite? Probablement pas. Il y a une énorme différence entre monétiser un bien immobilier que vous possédez et investir pour votre retraite. Pour rentabiliser un bien immobilier, il faut que sa valeur augmente plus vite que l’inflation et le taux d’intérêt du prêt, qui peut être de 3 à 5 % supplémentaires au moins. Ainsi, son bien immobilier devrait prendre de la valeur à des taux avoisinant les 6% chaque année au minimum, et plus probablement à deux chiffres. En dehors d’une bulle immobilière, ce n’est pas probable. Il existe de nombreuses bonnes raisons d’acheter une maison, la valeur nette en est une, mais investir pour la retraite n’en fait probablement pas partie.

CONSEILS

Les titres du Trésor protégés contre l’inflation, ou TIPS, sont une sorte d’obligation adossée au gouvernement introduite en 1997.seContrairement aux bons du Trésor conventionnels, les TIPS ont un principal ajustable, lié à l’indice des prix à la consommation (IPC), et un taux de coupon fixe. Cela signifie que lorsque l’inflation augmente (ou diminue), le montant d’argent qui va au détenteur varie avec elle.sese

Du côté positif, il n’y a aucun danger que l’inflation devienne suffisamment élevée pour en faire des perdants d’argent, contrairement aux obligations conventionnelles. Un taux de coupon de 3,5 % ne sert à rien si l’inflation atteint 4 %. Le risque, cependant, est lorsque l’inflation est négative ou extrêmement faible. La déflation n’arrive pas souvent – la dernière grande période déflationniste aux États-Unis a été la Grande Dépression. La Grande Récession a réussi à enregistrer un taux négatif lorsque l’IPC a enregistré -0,4% en 2009.seUn taux d’inflation très bas peut cependant pousser les rendements des bons du Trésor en territoire négatif alors que les investisseurs paniquent et se précipitent vers la sécurité relative des bons du Trésor.

Rentes

Les rentes peuvent offrir une protection contre l’inflation, selon le type. Une rente est essentiellement une «assurance-retraite». Vous payez une prime, et à la fin d’un certain terme, vous obtenez un paiement mensuel fixe.

Les rentes fixes l’emportent généralement ici. La combinaison de frais moins élevés et de la sécurité qui accompagne le fait de ne pas avoir à se soucier de la valeur des actifs sous-jacents les rend meilleurs pour la plupart des gens. Les rentes variables sont des rentes qui offrent des rendements plus élevés si le marché se porte bien. On peut continuer à cotiser après la retraite, et ils bénéficient de certains avantages fiscaux. Ils ont des frais plus élevés, cependant, et sont des investissements complexes.sese

Loi SÉCURISÉE et Rentes

Avec l’introduction de la loi Setting Every Community Up for Retirement Enhancement (SECURE), les employés peuvent découvrir davantage d’options de rente offertes par leurs employeurs dans leur régime de retraite 401 (k) ou autre. En effet, plusieurs dispositions de la loi facilitent l’intégration des options de rente dans les régimes de retraite d’employeur.sese

Par exemple, les rentes d’un plan 401 (k) sont désormais transférables, ce qui signifie que les employés peuvent les transférer sans frais de rachat ni frais vers un autre plan ou IRA s’ils changent d’emploi ou si leur employeur cesse d’offrir l’option de rente. La SECURE Act crée également une « sphère de sécurité fiduciaire », ce qui signifie que les employeurs sont protégés contre toute responsabilité si l’assureur qu’ils choisissent ne parvient pas à effectuer les paiements de rente.sese

Fonds communs de placement, actions, ETF

Bien sûr, il n’y a toujours qu’un investissement traditionnel pour le revenu : investir de l’argent dans des fonds communs de placement, des actions ou des fonds négociés en bourse (FNB) et vivre des rendements. Les fonds, les actions et les ETF sont tous très liquides, et même si l’on tient compte des plus-values, le taux d’imposition est considérablement inférieur (environ 20 % dans le haut de gamme). Les dividendes sont imposés au taux ordinaire, mais les gains en capital à long terme, c’est-à-dire tout ce qui est détenu pendant un an ou plus, ne le sont pas.sesesese

À la retraite, cependant, la préoccupation est généralement de fournir un flux de revenus plutôt que de faire croître les actifs. Le timing est tout. Quiconque a mis de l’argent dans le S&P 500 en 2003, lorsque le marché boursier a atteint son creux après l’éclatement de la bulle Internet, aurait perdu de l’argent au moment où la Grande Dépression a frappé en 2008. S’ils s’étaient retirés fin 2007, ils auraient presque doublé leur investissement. La différence n’est que de quelques mois. De nombreux futurs retraités ont dû continuer à travailler à la suite de la crise financière, car une grande partie de leur richesse était immobilisée dans des actions.

Sécurité sociale

Ensuite, nous avons les vieux standby : les régimes à prestations définies et la Sécurité sociale. La sécurité sociale est un revenu fixe mais elle a un ajustement au coût de la vie.seEt retarder la retraite peut aussi faire beaucoup de bien. Ceux qui attendent jusqu’à 70 ans pour percevoir la Sécurité sociale peuvent augmenter leurs mensualités de 8 %.seLa sécurité sociale en elle-même n’est pas grand-chose, bien sûr, mais en combinaison avec des économies et un plan 401(k), elle peut beaucoup aider.

Les régimes à prestations définies (si vous avez la chance d’en avoir un) structurent souvent les prestations en fonction des dernières années de salaire. Retarder la retraite peut augmenter le montant mensuel, offrant une protection supplémentaire contre l’inflation même si le chèque est un chiffre fixe.

La ligne de fond

Il existe plusieurs stratégies pour gérer l’inflation de votre épargne-retraite ou de celle d’un client. Très probablement, une combinaison des stratégies ci-dessus sera employée pour s’assurer que le pouvoir d’achat est protégé et que le retrait de l’épargne ne se produit pas trop rapidement.