Odfjell Drilling to Spin Off Well Services et
La société norvégienne de forage offshore Odfjell Drilling a annoncé lundi qu’elle envisageait de scinder ses segments Well Services et Energy en une nouvelle société, Odfjell Technology. Le plan est également de coter les actions d’Odfjell Technology à la Bourse d’Oslo.
Odfjell Drilling, est surtout connue pour ses plates-formes de forage offshore semi-submersibles de couleur jaune, a déclaré que le spin-off permettrait toutes les parties de l’entreprise à « penser au-delà de leurs activités principales, capacités, marchés et environnement concurrentiel existants pour évoluer et renforcer leur position afin de répondre aux besoins des clients dans la phase de transition énergétique et vers les niveaux d’activité croissants prévus dans le secteur pétrolier et l’industrie du gaz. »
La société a déclaré que lors de la récession pétrolière et gazière de 2021, elle avait, avec les composants d’Odfjell Technology, fourni des performances opérationnelles et financières résilientes.
« Combinée aux moteurs sous-jacents favorables et aux perspectives de marché pour les deux sociétés, la scission fait partie de la stratégie de la société visant à créer davantage de valeur pour les actionnaires », a déclaré Odfjell Drilling.
« Avec un engagement inhérent de l’entreprise à protéger l’environnement et à poursuivre les opportunités adjacentes dans le cadre de la transition énergétique, le spin-off permettra une concentration accrue sur OTL [Odfjell Technology] sur l’innovation et le développement de nouveaux services, technologies et produits nécessaires à la transition énergétique, offrant des émissions réduites pour les clients grâce, par exemple, à une efficacité de forage accrue et à l’application de nouvelles technologies », a déclaré Odfjell Drilling.
Odfjell Drilling a dit que, jeEn outre, Odfjell Technology chercherait à se développer davantage dans des entreprises vertes, telles que l’investissement actuel dans Odfjell Oceanwind.
Les activités dérivées comprennent les segments actuels des services de puits et de l’énergie de la société. Le segment Énergie comprend le forage de plates-formes et l’ingénierie et les projets, ainsi qu’une participation de 21 % dans Odfjell Oceanwind, une société axée sur le développement d’unités éoliennes offshore mobiles fournissant des solutions énergétiques flexibles aux infrastructures offshore. Avant l’exécution du Spin-Off, une réorganisation interne sera effectuée et les sociétés Well Services et Energy concernées deviendront des filiales d’Odfjell Technology.
« OTL cherchera à tirer parti de son héritage industriel, de ses compétences spécialisées et de ses relations de longue date avec l’industrie pétrolière et gazière offshore pour desservir les nouveaux marchés de l’énergie dans l’environnement marin avec des équipements et des services critiques », a déclaré Odfjell Drilling.
Sous réserve de la réalisation du Spin Off, la direction d’Odfjell Technology devrait être composée de Simen Lieungh (CEO), Jone Torstensen (CFO), George Taggart (EVP Well Services) et Elisabeth Haram (EVP Drilling Operations and Engineering), et le Le conseil d’administration initial devrait être composé d’Helene Odfjell, d’Alasdair Shiach, de Susanne Munch Thore et d’un directeur supplémentaire qui sera annoncé ultérieurement.
Après le spin-off, Odfjell Drilling continuera à fournir des services de forage offshore dans le segment des environnements difficiles, mais collaborera également avec Odfjell Technology par le biais d’accords-cadres stratégiques pour fournir des services intégrés.
Odfjell Drilling possède quatre unités de forage semi-submersibles en environnement difficile de haute spécification, Deepsea Atlantic, Deepsea Stavanger, Deepsea Aberdeen et Deepsea Nordkapp, ainsi que trois unités de forage semi-submersibles en environnement difficile sous services de marketing et de gestion, à savoir Deepsea Yantai , West Mira et West Bollsta.
Émission obligataire
Dans le cadre du Spin-Off, Odfjell Technology a l’intention d’émettre des obligations sécurisées de premier rang à 4 ans par le biais d’un placement privé. Le produit net de l’émission obligataire, associé à une nouvelle facilité de crédit renouvelable super senior de 25 millions de dollars, sera utilisé pour mener à bien la réorganisation interne et rembourser la facilité de crédit existante de 150 millions de dollars liée aux segments Well Services et Energy.