Le régulateur bancaire mondial demande des règles de capital les plus strictes pour la cryptographie
Les régulateurs mondiaux demandent que les crypto-monnaies soient assorties des exigences de capital bancaire les plus strictes de tous les actifs, arguant que les institutions devraient avoir à détenir le plus haut niveau de capital par rapport aux actifs cryptographiques tels que le bitcoin, bien au-dessus des actions et obligations conventionnelles.
Les banques exposées aux crypto-monnaies devraient faire face aux exigences de fonds propres les plus strictes pour refléter les risques plus élevés, selon le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire, le plus puissant normalisateur bancaire au monde, alors que les autorités mondiales intensifient leurs plans pour réguler le marché en plein essor.
Dans un rapport publié jeudi, le comité de Bâle a reconnu que même si l’exposition des banques à l’industrie naissante de la cryptographie était limitée, « la croissance des actifs cryptographiques et des services connexes a le potentiel de soulever des problèmes de stabilité financière et d’augmenter les risques auxquels sont confrontées les banques ».
Parmi les risques qu’il a cités figuraient le risque de marché et de crédit, la fraude, le piratage, le blanchiment d’argent et le risque de financement du terrorisme.
Certains actifs, tels que les jetons d’actions, s’intégreraient dans les règles existantes modifiées sur les normes de capital minimum pour les banques. D’autres, comme le bitcoin, seraient confrontés à un nouveau régime prudentiel « conservateur », a-t-il recommandé.
Les Stablecoins – des crypto-monnaies liées à des actifs traditionnels tels que les devises – seraient également admissibles aux règles existantes si elles étaient entièrement réservées à tout moment, a déclaré le comité. Les banques devraient vérifier que cela était « efficace à tout moment », a-t-il ajouté.
Tous les autres actifs cryptographiques, y compris le bitcoin et l’ethereum, entreraient dans le nouveau régime plus rigoureux. Le comité de Bâle a proposé une pondération de risque de 1 250 pour cent, conformément aux normes les plus strictes pour les expositions des banques sur les actifs les plus risqués.
Cela signifierait que les banques devraient en fait détenir un capital égal à l’exposition à laquelle elles sont confrontées. Une exposition de 100 $ au bitcoin entraînerait une exigence de capital minimum de 100 $, a déclaré Basel.
Les normes s’appliqueraient aux actifs créés pour la finance décentralisée (DeFi) et les jetons non fongibles (NFT), mais les monnaies numériques potentielles de la banque centrale n’entraient pas dans le champ de la consultation, a-t-il ajouté.
Les propositions de Bâle interviennent alors que les régulateurs mondiaux sont aux prises avec l’émergence rapide des actifs numériques et l’intérêt grandissant des investisseurs. Les autorités américaines souhaitent également jouer un rôle plus actif dans la supervision du marché des crypto-monnaies de 1,5 milliard de dollars, craignant qu’un manque de surveillance ne nuise aux investisseurs dans le secteur hautement volatil et spéculatif.
State Street et Citigroup font partie des banques qui ont indiqué qu’elles cherchaient à fournir davantage de services de cryptographie aux clients.
Les règles prudentielles fixent des exigences en matière d’actifs liquides et de niveaux de fonds propres qu’une banque doit mettre de côté afin de pouvoir liquider de manière ordonnée, sans nuire à ses clients ni créer de panique sur le marché.
Les jetons numériques basés sur des actifs traditionnels, tels que des actions, des obligations, des matières premières et des espèces, entreraient dans la première catégorie d’actifs cryptographiques.
Cependant, ils devraient avoir le même niveau de droits légaux que l’actif traditionnel, comme le droit à un dividende ou à d’autres flux de trésorerie que certains ne portent pas actuellement.
La consultation se termine en septembre.