L’assurance vie vaut-elle le coup ?

L’assurance-vie est quelque chose que vous pouvez envisager d’ajouter à votre plan financier si vous souhaitez offrir une mesure de sécurité à vos proches. Le produit d’une police d’assurance-vie peut être utilisé pour payer les dépenses finales, éliminer les dettes impayées ou couvrir les dépenses quotidiennes. La question de savoir si l’assurance-vie est un investissement judicieux peut dépendre de vos besoins et de ce que vous souhaitez qu’une police fasse pour vous.

Types d’assurance vie

Pour décider si une assurance-vie est un bon investissement, il est important de comprendre les types de polices que vous pouvez souscrire. Il existe plusieurs variantes de régimes d’assurance-vie, mais ils se répartissent généralement en deux catégories : permanente et temporaire.

L’assurance-vie temporaire est conçue pour vous couvrir pendant une durée déterminée, d’où son nom. Par exemple, vous pouvez acheter une police d’assurance-vie temporaire de 20 ou 30 ans. Ces polices fonctionnent de la même manière que d’autres types de polices d’assurance que vous pouvez souscrire, comme l’assurance automobile ; vous payez une prime chaque mois, et si quelque chose de grave se produit — dans ce cas, votre décès prématuré — une prestation est versée.

L’assurance-vie permanente, quant à elle, vous couvre à vie tant que vos primes sont payées. Certains types d’assurance vie permanente peuvent également comporter un volet placement qui permet aux titulaires de police d’accumuler une valeur de rachat. Lorsque vous entendez des conseillers financiers et, plus souvent, des agents d’assurance-vie préconiser l’assurance-vie en tant qu’investissement, ils font référence à la composante valeur de rachat de l’assurance-vie permanente et aux façons dont vous pouvez investir et emprunter cet argent.

Avantages et inconvénients de l’assurance-vie permanente

Il existe de nombreux arguments en faveur de l’utilisation de l’assurance-vie permanente comme investissement. Cependant, bon nombre de ces avantages ne sont pas propres à l’assurance-vie permanente. Vous pouvez souvent les obtenir par d’autres moyens sans payer les frais de gestion élevés et les commissions d’agent qui accompagnent l’assurance-vie permanente. Voici quelques-uns des avantages les plus largement recommandés de l’assurance-vie permanente.

Pour : Croissance avec report d’impôt

Les polices d’assurance-vie permanente qui comportent une composante de placement vous permettent de faire fructifier votre patrimoine à l’abri de l’impôt. Cela signifie que vous ne payez pas d’impôt sur les intérêts, les dividendes ou les gains en capital sur la composante valeur de rachat de votre police d’assurance-vie jusqu’à ce que vous en retiriez le produit. Ceci est similaire aux avantages fiscaux dont vous bénéficiez avec certains comptes de retraite, notamment les IRA, les 401 (k) et les 403 (b). Si vous maximisez vos cotisations à ces comptes année après année, il peut être judicieux d’investir dans une assurance-vie permanente pour des raisons fiscales.

Avantage : Couverture à vie

Un autre avantage vanté de l’assurance-vie permanente est que vous ne perdez pas votre couverture après un certain nombre d’années. Une police temporaire prend fin lorsque vous atteignez la fin de votre mandat, qui pour de nombreux assurés est dans la soixantaine, tandis que les polices permanentes peuvent vous couvrir à vie. Si vous prévoyez que des personnes dépendront financièrement de vous au-delà de la durée d’une police d’assurance temporaire typique (par exemple, un enfant handicapé), cet avantage peut vous intéresser.

Pour : Emprunter contre la valeur de rachat

Si vous avez besoin d’argent pour acheter une maison ou payer vos études, vous pouvez emprunter sur la valeur de rachat d’une police d’assurance-vie permanente. À l’inverse, si vous placez de l’argent dans un régime de retraite fiscalement avantageux comme un 401(k) et que vous souhaitez le retirer à d’autres fins que la retraite, vous devrez peut-être payer des pénalités. De plus, certains régimes de retraite, comme le 457 (b), rendent difficile, voire impossible, de retirer de l’argent à de telles fins.

Avantage : Avantages accélérés

Vous pourriez être en mesure de recevoir entre 25 % et 100 % de la prestation de décès de votre police d’assurance-vie permanente avant votre décès si vous développez une maladie spécifique telle qu’une crise cardiaque, un accident vasculaire cérébral, un cancer invasif ou une insuffisance rénale terminale. L’avantage des prestations accélérées, comme on les appelle, est que vous pouvez les utiliser pour payer vos factures médicales et éventuellement profiter d’une meilleure qualité de vie au cours de vos derniers mois.

Inconvénients de l’assurance-vie permanente

Bien que l’assurance-vie permanente puisse offrir plusieurs avantages, il y a certains inconvénients potentiels à garder à l’esprit. Le coût est l’un des plus importants. Par rapport aux polices d’assurance-vie temporaires, l’assurance-vie permanente peut vous obliger à payer des primes plus élevées. S’il s’avère que vous n’avez pas besoin d’une couverture d’assurance à vie, vous payez peut-être des primes inutilement.

L’assurance-vie permanente pourrait également avoir des incidences fiscales pour vous-même si vos bénéficiaires si vous décidez de racheter une police ou si vous décédez avec un prêt en cours. Et le fait de contracter des prêts ou des prestations accélérées pourrait réduire la prestation de décès versée à vos bénéficiaires à votre décès.

Avantages et inconvénients de l’assurance-vie temporaire

L’assurance-vie temporaire pourrait être un bon investissement si vous ne voulez pas laisser à vos proches le fardeau de rembourser des dettes ou d’autres dépenses. Voici quelques-uns des avantages les plus importants de l’achat d’une police d’assurance-vie temporaire.

Avantage : Primes moins élevées

L’assurance-vie temporaire est généralement moins chère à l’achat que l’assurance-vie permanente. C’est parce que la compagnie d’assurance assume moins de risques puisque vous n’êtes assuré que pour une période déterminée. Plus vous êtes jeune et en bonne santé lorsque vous achetez une police d’assurance-vie temporaire, plus vos primes sont susceptibles d’être faibles.

Avantage : Flexibilité

L’un des avantages de l’assurance-vie temporaire est que vous pouvez choisir la durée de votre couverture. Donc, si vous pensez que vous n’aurez besoin d’une assurance-vie que pendant 10 ou 20 ans, vous pouvez choisir une durée qui correspond à vos besoins. Cela signifie que vous avez une prévisibilité dans l’estimation du montant des primes que vous paierez sur toute la durée. Une police d’assurance-vie permanente, en revanche, serait davantage un jeu de devinettes puisqu’il n’y a pas de date de fin fixe.

Avantages : Convertir en assurance permanente

Si vous décidez de prolonger indéfiniment votre police d’assurance-vie temporaire, vous pouvez la convertir en couverture d’assurance-vie permanente. Cela peut augmenter vos primes, mais cela peut être un investissement rentable si vous souhaitez bénéficier d’une couverture à vie. La conversion pourrait également vous donner la possibilité d’accumuler de la valeur en espèces.

Inconvénients de l’assurance-vie temporaire

Lorsque vous souscrivez une police temporaire, toutes vos primes sont affectées à la garantie d’une prestation de décès pour vos bénéficiaires. L’assurance-vie temporaire, contrairement à l’assurance-vie permanente, n’a aucune valeur de rachat et ne comporte donc aucun élément de placement. Si vous êtes toujours en vie à la fin du terme, la police devient simplement caduque et vous et vos bénéficiaires ne percevez pas d’argent.

Cependant, vous pouvez considérer l’assurance-vie temporaire comme un investissement dans le sens où vous payez relativement peu de primes en échange de la tranquillité d’esprit sachant qu’en cas de décès, vos bénéficiaires recevront une prestation de décès relativement importante.

Si vous êtes intéressé par une police à durée déterminée avec un mécanisme d’épargne intégré qui vous récompense pour vos paiements ultérieurs, une police d’assurance-vie avec remboursement des primes (ROP) peut être une option intéressante. Vous paierez un taux forfaitaire pour la durée de votre police, mais contrairement à la couverture d’assurance-vie temporaire traditionnelle, vous récupérerez tout votre argent à la fin du terme.

Exemple d’assurance-vie temporaire

Une femme de 30 ans non-fumeuse en excellente santé pourrait être en mesure d’obtenir une police d’assurance temporaire de 20 ans avec une prestation de décès de 1 million de dollars pour 480 $ par année. Si cette femme décède à 49 ans après avoir payé des primes pendant 19 ans, ses bénéficiaires recevront 1 million de dollars en franchise d’impôt alors qu’elle n’a versé que 9 120 $.

L’assurance-vie temporaire offre un rendement sur investissement incomparable si jamais vos bénéficiaires devaient l’utiliser. Cela étant dit, il offre un retour sur investissement négatif si vous faites partie de la majorité des assurés dont les bénéficiaires ne font jamais de réclamation. Dans ce cas, vous aurez payé un prix relativement bas pour la tranquillité d’esprit et vous pourrez célébrer le fait que vous êtes toujours en vie.

Exemple d’assurance-vie permanente

Et si la même femme décrite ci-dessus avait souscrit une assurance-vie permanente à la place ? Pour une police d’assurance vie entière de la même compagnie d’assurance, elle pouvait s’attendre à payer 9 370 $ par année. Alors, quelle valeur de rachat accumulerait-elle pour ce coût supplémentaire ?

• Après cinq ans, la valeur de rachat garantie de la police est de 19 880 $ et elle aura payé 46 850 $ de primes.
• Après 10 ans, la valeur de rachat garantie de la police est de 65 630 $ et elle aura payé 93 700 $ de primes.
• Après 20 ans, la valeur de rachat garantie de la police est de 181 630 $ et elle aura payé 187 400 $ de primes.

Mais après 20 ans, si elle avait acheté du terme pour 480 $ par année et investi la différence de 8 890 $, à un rendement annuel moyen de 8 %, elle aurait 421 064 $ avant impôts.

« Bien sûr », dites-vous, « mais la police d’assurance-vie permanente garantit son rendement. Je ne suis pas assuré d’un rendement de 8 % sur le marché. » C’est vrai. Mais même si la femme décrite ci-dessus avait placé les 8 890 $ supplémentaires par an dans un compte d’épargne à 1 % d’intérêt, elle aurait 196 425 $ après 20 ans, ce qui est encore plus que la valeur de rachat garantie de la police permanente de 181 630 $.

L’assurance-vie est-elle un investissement intelligent ?

L’utilisation de l’assurance-vie permanente comme investissement pourrait avoir du sens pour certaines personnes fortunées qui cherchent à minimiser les impôts sur les successions. Mais pour la personne moyenne, acheter à terme et investir la différence est généralement la meilleure option.

Même si vous souscrivez une assurance-vie principalement à des fins d’investissement, il est toujours important de rechercher les meilleures compagnies d’assurance-vie pour vous assurer d’obtenir la police la plus avantageuse possible.

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