Goldman Sachs a cherché à séduire FTX lors d’une réunion dans les Caraïbes
Le directeur général de Goldman Sachs, David Solomon, a rencontré le fondateur du milliardaire FTX, Sam Bankman-Fried, en mars, pour discuter de l’établissement de liens plus étroits entre la banque de Wall Street et l’échange de crypto-monnaie d’à peine trois ans évalué à 32 milliards de dollars.
La réunion, qui a eu lieu dans les Caraïbes, selon des personnes proches du dossier, est le dernier signe de l’influence croissante des sociétés de cryptographie dans le secteur des services financiers traditionnels.
Au cours de la réunion, Solomon et Bankman-Fried ont discuté de Goldman conseillant FTX dans ses discussions avec les régulateurs américains, en particulier la Commodity Futures Trading Commission, l’organisme américain de surveillance des produits dérivés, selon deux personnes proches du dossier.
En mars, FTX a déposé une proposition auprès de la CFTC qui lui permettrait de vendre des dérivés cryptographiques à effet de levier aux investisseurs de détail et de régler leurs transactions directement, en éliminant les courtiers financiers intermédiaires tels que Goldman.
Goldman est également impatient de conseiller la start-up crypto sur les futurs cycles de financement, et les deux directeurs généraux ont discuté de la possibilité pour la banque de jouer un rôle dans une éventuelle offre publique initiale de FTX, ont déclaré deux personnes.
FTX, qui a été fondée par Bankman-Fried, aujourd’hui âgé de 30 ans, à Hong Kong en 2019, était évaluée à 32 milliards de dollars en janvier, soit plus que les capitalisations boursières de Credit Suisse ou de Deutsche Bank.
Goldman a dirigé un syndicat de banques qui a conseillé l’échange de crypto Coinbase sur sa cotation au Nasdaq en avril de l’année dernière, qui l’évaluait initialement à 85 milliards de dollars, bien que le cours de son action ait depuis chuté.
L’une des personnes proches de la réunion de Goldman a déclaré que Bankman-Fried explorait principalement les options de collecte de fonds privées à court terme et n’avait pas pris de décision finale sur l’opportunité de rendre public FTX.
Un troisième sujet de discussion était de savoir si Goldman avait un « futur potentiel de collaboration » avec FTX sur la « création de marché » dans les transactions cryptographiques, alors que la banque de Wall Street intensifie sa présence sur les marchés des actifs numériques, selon l’une des personnes proches des pourparlers.
Solomon et Bankman-Fried ont également discuté de Goldman fournissant des services bancaires traditionnels à la bourse. Les grands prêteurs ont été réticents à ouvrir des comptes pour les échanges cryptographiques en raison de préoccupations concernant le statut réglementaire naissant du marché de la monnaie numérique et le risque de criminalité financière comme le blanchiment d’argent.
FTX, qui a déménagé son siège social de Hong Kong aux Bahamas l’année dernière, et Goldman Sachs ont refusé de commenter la réunion.
L’échange crypto a secoué certains groupes financiers traditionnels avec son application à la CFTC. FTX veut automatiser la gestion des risques et éliminer le besoin de courtiers sur les marchés financiers après avoir acquis l’année dernière une bourse à terme réglementée aux États-Unis LedgerX.
Goldman a été l’une des premières banques à créer un bureau de négociation de crypto-monnaie en 2018 pour négocier des contrats à terme sur Bitcoin avant de fermer l’unité quelques mois plus tard, lorsque le prix de la crypto-monnaie s’est effondré. La banque a relancé son rôle sur le marché en plein essor des actifs numériques en mars de l’année dernière.
Certains commerçants de Wall Street ont poussé les dirigeants de banques à se lancer davantage dans les marchés des actifs numériques, mais l’incertitude concernant les limites réglementaires aux États-Unis et ailleurs a provoqué la prudence.
Les banques ne sont pas en mesure de négocier des produits de crypto-monnaie en espèces, mais certains prêteurs, dont Goldman, sont actifs dans le commerce de contrats à terme et d’autres marchés dérivés depuis l’année dernière.
FTX est devenu l’un des plus grands échanges de crypto au monde. Son dernier cycle de financement a attiré des investisseurs de premier ordre, dont SoftBank au Japon et le Régime de retraite des enseignantes et des enseignants de l’Ontario au Canada.
L’année dernière, Bankman-Fried a déclaré au Financial Times que si FTX devenait le plus grand échange de crypto au monde, dépassant ses rivaux Coinbase et Binance, alors acheter une institution financière telle que Goldman ne serait « pas du tout hors de question ».
Reportage supplémentaire de Joshua Franklin à New York