ASX en hausse, les bénéfices alimentent les gains à Wall Street
À Wall Street, les trois repères étaient plus élevés au début de la dernière heure de la séance, avec neuf des 11 S&P 500 secteurs industriels en progression, rythmés par les services publics, les soins de santé et l’énergie.
Le VIX a glissé de 3 pour cent; l’indice NYSE Fang + était supérieur de 1,4 pour cent.
Nous pourrions en fait nous voir atteindre un nouveau record avant la fin de l’année en raison des bénéfices des entreprises et de l’optimisme saisonnier typique », a déclaré Sam Stovall, stratège en chef des investissements chez CFRA.
Les analystes s’attendent désormais à S&Les bénéfices de P 500 afficheront une augmentation de 32,4% par rapport à il y a un an, selon les données de Refinitiv.
Dans une note, l’équipe d’analyse de données de Bank of America a fait valoir que les investisseurs devraient interpréter le dernier rallye « buy-the-dip » comme un signe d’avertissement, le qualifiant de « Pavlovien » dans un contexte de hausse des taux et d’inflation face au ralentissement de la croissance.
« La réalité est … que les marchés des taux sont passés de l’absence de hausse des prix en 2022 à une hausse complète dès septembre au cours du mois dernier, et le point mort d’inflation a atteint des niveaux bien supérieurs à ceux du dernier cycle de réduction ou de resserrement malgré baisse des attentes de croissance.
« Cela semble totalement en contradiction avec l’ensemble des fondements de la [buy-the-dip] le commerce, qui est une option de vente élevée sans contrainte de la Fed, et a laissé les taux et les actions apparemment sur une trajectoire de collision.
« Notre point de vue est que les marchés des taux ont une meilleure lecture de la Fed que les actions, ce qui met BTD en danger. »
Ordre du jour du jour
Local : Index avancé septembre
Données outre-mer : compte courant Banque centrale européenne août ; IPC zone euro septembre ; IPC de septembre au Royaume-Uni ; Livre beige de la Réserve fédérale américaine
Faits saillants du marché
Les contrats à terme ASX en hausse de 39 points ou 0,5% à 7381 vers 6h AEDT
- AUD +0,9% à 74,76 cents US
- Bitcoin sur bitstamp.net +3,7% à 63 590,92 $ US à 6h10 AEDT
- Sur Wall St vers 15h : Dow +0,5% S&P 500 +0,6% Nasdaq +0,7%
- A New York : BHP +0,2% Rio +1,1% Atlassian -1,1%
- Apple +1,4% Facebook +1,3% Amazon -0,2% Netflix -0,2%
- En Europe : Stoxx 50 +0,4% FTSE +0,2% CAC -0,1% DAX +0,3%
- Or au comptant +0,3% à 1769,24 $US/oz à 12h51, heure de New York
- Brent brut +1,2% à 85,30 $ US le baril
- Pétrole américain +1,4% à 83,59 $US le baril
- Minerai de fer en baisse de 28 cents à 124,04 $ US la tonne
- Rendement à 2 ans : États-Unis 0,39 % Australie 0,13 %
- Rendement à 5 ans : États-Unis 1,16 % Australie 1,17 %
- Rendement 10 ans : US 1,64% Australie 1,72% Allemagne -0,11%
- Prix américains à partir de 15h12 à New York
De la revue financière d’aujourd’hui
Craintes que des pourparlers prolongés exposent l’accord zéro net : les nationaux remettent leurs demandes de zéro net, mais de nombreux nationaux et libéraux de haut niveau craignent que les négociations interminables ne soient politiquement dommageables.
Chanticleer : Comment franchir la « vallée de la mort » pour les femmes entrepreneures : il y a eu une forte réponse aux programmes visant à stimuler les femmes entrepreneures et dirigeantes – mais le syndrome de l’imposteur retient encore de nombreuses femmes.
États Unis
P&G a déclaré qu’il augmenterait les prix de certains de ses produits de soins bucco-dentaires et de soins de la peau aux États-Unis pour contrer la hausse des coûts des marchandises et du fret.
Les investisseurs suivront de près les résultats trimestriels de Tesla mercredi pour connaître ses performances en Chine. Il devrait faire état d’une augmentation des revenus grâce à des livraisons mondiales record de juillet à septembre.
J&J a déclaré des revenus trimestriels inférieurs aux attentes après que les ventes de son vaccin COVID-19 ont manqué les estimations de Wall Street à la suite d’une série de reculs de production. Il a néanmoins relevé ses prévisions de bénéfices ajustées pour 2021, tout en maintenant les perspectives de vente de son vaccin COVID-19 cette année.
GlobalFoundries, détenue par le fonds souverain d’Abu Dhabi Mubadala Investment Co, vise une valorisation d’environ 25 milliards de dollars lors de son introduction en bourse aux États-Unis. Dans un dossier, il a fixé une fourchette de prix entre 42 $ US et 47 $ US par action pour l’introduction en bourse.
JPMorgan est la deuxième maison de courtage en deux semaines à réduire ses prévisions de ventes d’iPhone d’Apple pour le trimestre crucial des vacances alors que la pénurie mondiale de puces et les fermetures d’usines en Asie se rattrapent enfin.
La maison de courtage a réduit son estimation des revenus de l’iPhone à 63 milliards de dollars pour le premier trimestre de l’exercice 2022, ce qui représenterait une baisse annuelle de près de 4%, a déclaré l’analyste Samik Chatterjee dans une note aux clients.
La semaine dernière, Needham a déclaré qu’il s’attendait à ce que les livraisons d’iPhone 13 totalisent 80 millions d’unités au premier trimestre et a réduit ses estimations pour le trimestre de vacances de 10 millions d’unités en invoquant des problèmes de chaîne d’approvisionnement, notamment la pénurie de puces.
L’Europe
Des bénéfices positifs et des achats défensifs ont maintenu le principal indice boursier européen dans le noir mardi.
Le STOXX 600 paneuropéen a augmenté de 0,3%, restant proche des plus hauts d’un mois. Les services publics et l’industrie ont mené les gains, tandis que le réassureur allemand Munich Re a augmenté de 2,6% après avoir doublé son bénéfice au troisième trimestre.
Les gains plafonnés ont été les noms de l’alimentation et des boissons après que Danone a mis en garde contre les pressions inflationnistes croissantes l’année prochaine, faisant baisser l’indice CAC40 de la France de 0,1%. Danone, ses pairs Nestlé et Unilever ont glissé entre 1,3% et 3%.
Les actions des télécommunications ont suivi, en baisse de 0,8 pour cent alors que les suédois Ericsson et Tele2 ont chuté de 3,7 pour cent et 4,3 pour cent, respectivement, après les bénéfices. Ericsson a annoncé son intention de réduire ses opérations en Chine après avoir subi une forte baisse des ventes sur l’un de ses plus grands marchés.
Les volumes de fret dans le port de Rotterdam ont augmenté de 15% sur une base annuelle au troisième trimestre, alors que le commerce international continuait de se remettre de la crise du COVID-19, a déclaré le plus grand port maritime d’Europe.
Les flux commerciaux à destination et en provenance de Rotterdam ont augmenté de près de 9% au cours des neuf premiers mois de l’année, avec une forte croissance dans presque tous les segments, a indiqué le port.
Asie
Les décideurs chinois sont confrontés à un dilemme de croissance majeur : Pékin utilisera probablement les dépenses d’infrastructure pour relancer l’activité économique, car cela pousse les promoteurs immobiliers chinois pléthoriques à continuer de réduire leur dette.
Les actions chinoises ont clôturé en hausse mardi, tirées par les biens de consommation de base et les actions agricoles, alors que le régulateur du marché du pays envisageait un meilleur soutien pour les entreprises privées après la faiblesse des données économiques.
L’indice de premier ordre CSI300 a augmenté de 1% à 4922,72, tandis que l’indice composite de Shanghai a gagné 0,7% à 3593,15.
Le régulateur chinois du marché a déclaré qu’il prendrait des mesures pour renforcer le soutien aux entreprises privées et promouvoir une concurrence loyale en renforçant la supervision.
Les actions de Hong Kong ont terminé mardi à un sommet de cinq semaines. L’indice Hang Seng a augmenté de 1,5% pour clôturer à 25 787,21, tandis que l’indice des entreprises chinoises a gagné 1,8% pour terminer à 9136,07.
L’indice technologique Hang Seng a augmenté de plus de 3%, suivant un rallye de Wall Street axé sur la technologie, avec Bilibili en tête des gains, bondissant de 12%.
Le géant du commerce électronique Alibaba Group a ajouté 1,2%. La société a annoncé mardi avoir développé un processeur qui serait utilisé pour alimenter les serveurs de ses centres de données.
Le fabricant de smartphones Xiaomi Corp a bondi de 5,4%, le deuxième plus gros gain intrajournalier sur l’indice de référence Hang Seng.
Devises
Les économistes mettent en doute les plans de hausse des taux de la RBA : les économistes et les marchés ne sont pas d’accord avec la position de la RBA selon laquelle le taux au comptant n’augmentera pas avant 2024, mettant en garde contre la flambée des prix du logement et de l’énergie.
RBC sur les taux britanniques : « Reflétant les derniers messages, nous nous attendons maintenant à ce que le MPC augmente le taux d’escompte plus tôt que prévu et voyons maintenant le MPC procéder à trois hausses de taux entre décembre 2021 et août 2022 :
- Une augmentation de 25 points de base lors de la réunion du MPC de décembre 2021.
- Une augmentation de 15 points de base lors de la réunion du MPC de février 2022.
- Une augmentation de 25 points de base lors de la réunion du MPC d’août 2022.
Marchandises
Les contrats à terme de référence sur le minerai de fer sur la bourse chinoise de Dalian Commodity Exchange se sont remis de quatre sessions consécutives de pertes mardi, gagnant jusqu’à 1,6% sur la baisse des expéditions des principaux fournisseurs.
Les expéditions de minerai de fer en provenance d’Australie et du Brésil se sont élevées à 23,54 millions de tonnes au cours de la semaine se terminant le 17 octobre, en baisse de 589 000 tonnes par rapport à la semaine précédente, selon les données du cabinet de conseil Mysteel.
Marché des actions australien
Les mineurs tirent l’ASX d’un sommet de trois semaines: le marché australien des actions est tombé mardi d’un sommet de trois semaines, les pertes des principaux mineurs compensant la force du secteur technologique local.
Fusions et acquisitions : Macquarie est en tête de ses concurrents avec une manne de frais de fusions et acquisitions de 760 millions de dollars : Macquarie Group, Goldman Sachs et UBS commandent un tiers des frais de banque d’investissement australiens au cours d’une année record pour les transactions.
Les femmes investisseuses ont-elles un problème de perfectionnisme ? : Les coachs financiers disent que les femmes ont moins investi que les hommes parce qu’elles ont peur de ne pas bien faire les choses.