Votre courtier Forex est-il une arnaque ?

Si vous effectuez une recherche sur Internet sur les escroqueries des courtiers forex, le nombre de résultats est stupéfiant. Alors que le marché des changes devient lentement plus réglementé, il existe de nombreux courtiers sans scrupules qui ne devraient pas être en affaires.

Lorsque vous cherchez à trader le forex, il est important d’identifier les courtiers fiables et viables, et d’éviter ceux qui ne le sont pas. Afin de trier les courtiers forts des faibles et les réputés de ceux qui ont des transactions louches, nous devons passer par une série d’étapes avant de déposer un capital important auprès d’un courtier.

Le trading est déjà assez difficile en soi, mais lorsqu’un courtier met en œuvre des pratiques qui vont à l’encontre du trader, il peut être presque impossible de réaliser un profit.

Séparer les faits Forex de la fiction

Lors de la recherche d’un courtier forex potentiel, les traders doivent apprendre à séparer les faits de la fiction. Par exemple, face à toutes sortes de messages sur des forums, d’articles et de commentaires mécontents à propos d’un courtier, nous pourrions supposer que tous les commerçants échouent et ne font jamais de profit. Les commerçants qui ne réalisent pas de bénéfices publient ensuite du contenu en ligne qui blâme le courtier (ou une autre influence extérieure) pour leurs propres stratégies qui ont échoué.

Une plainte courante des commerçants est qu’un courtier essayait intentionnellement de causer une perte sous la forme de déclarations telles que « Dès que j’ai placé le commerce, la direction du marché s’est inversée » ou « Le courtier a chassé mes positions », et « J’ai toujours eu des dérapages sur mes commandes, et jamais en ma faveur. » Ces types d’expériences sont fréquents chez les commerçants et il est fort possible que le courtier ne soit pas en faute.

Commerçants débutants

Il est également tout à fait possible que les nouveaux traders forex ne parviennent pas à trader avec une stratégie ou un plan de trading testé. Au lieu de cela, ils effectuent des transactions basées sur la psychologie (par exemple, si un trader pense que le marché doit évoluer dans un sens ou dans l’autre) et il y a essentiellement 50% de chances qu’ils soient corrects.

Lorsque le trader débutant prend une position, il entre souvent lorsque ses émotions diminuent. Les traders expérimentés sont conscients de ces tendances juniors et interviennent, prenant le commerce dans l’autre sens. Cela déconcerte les nouveaux commerçants et leur laisse le sentiment que le marché – ou leurs courtiers – sont là pour les obtenir et prendre leurs bénéfices individuels. La plupart du temps, ce n’est pas le cas. C’est simplement un échec du trader à comprendre la dynamique du marché.

Échecs des courtiers

À l’occasion, les pertes sont la faute du courtier. Cela peut se produire lorsqu’un courtier tente d’accumuler des commissions de négociation aux frais du client. Il y a eu des rapports de courtiers déplaçant arbitrairement les taux cotés pour déclencher des ordres stop alors que les taux d’autres courtiers n’avaient pas atteint ce prix.

Heureusement pour les commerçants, ce type de situation est une valeur aberrante et peu susceptible de se produire. Il faut se rappeler que le trading n’est généralement pas un jeu à somme nulle, et les courtiers font principalement des commissions avec des volumes de trading accrus. Dans l’ensemble, il est dans le meilleur intérêt des courtiers d’avoir des clients à long terme qui négocient régulièrement et ainsi, de pérenniser le capital ou de réaliser un profit.

Commerce comportemental

Le problème du dérapage peut souvent être attribué à l’économie comportementale. Il est courant que les commerçants inexpérimentés paniquent. Ils craignent de rater un coup, alors ils frappent leur clé d’achat, ou ils craignent de perdre plus et ils frappent la clé de vente.

Dans des environnements de taux de change volatils, le courtier ne peut pas garantir qu’un ordre sera exécuté au prix souhaité. Il en résulte des mouvements brusques et des glissements. Il en est de même pour les ordres stop ou limite. Certains courtiers garantissent l’exécution des ordres stop et limite, tandis que d’autres ne le font pas.

Même sur des marchés plus transparents, des dérapages se produisent, les marchés évoluent et nous n’obtenons pas toujours le prix que nous voulons.

La communication est la clé

De vrais problèmes peuvent commencer à se développer lorsque la communication entre un commerçant et un courtier commence à se rompre. Si un commerçant ne reçoit pas de réponses de son courtier ou si le courtier fournit des réponses vagues aux questions d’un commerçant, ce sont des signaux d’alarme courants qu’un courtier peut ne pas rechercher dans le meilleur intérêt du client.

Les problèmes de cette nature doivent être résolus et expliqués au commerçant, et le courtier doit également être utile et afficher de bonnes relations avec la clientèle. L’un des problèmes les plus préjudiciables qui peuvent survenir entre un courtier et un commerçant est l’incapacité du commerçant à retirer de l’argent d’un compte.

La recherche de courtier vous protège

Se protéger des courtiers sans scrupules en premier lieu est idéal. Les étapes suivantes devraient vous aider :

• Faites une recherche en ligne pour les avis du courtier. Une recherche générique sur Internet peut fournir des indications pour savoir si les commentaires négatifs pourraient simplement être un commerçant mécontent ou quelque chose de plus grave. Un bon complément à ce type de recherche est BrokerCheck de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), qui indique s’il existe des actions en justice en cours contre le courtier. Et le cas échéant, apprenez à mieux comprendre la réglementation américaine pour les courtiers forex.
• Assurez-vous qu’il n’y a pas de plaintes concernant l’impossibilité de retirer des fonds. S’il y en a, contactez l’utilisateur si possible et interrogez-le sur son expérience.
• Lire à travers tous les petits caractères des documents lors de l’ouverture d’un compte. Les incitations à ouvrir un compte peuvent souvent être utilisées contre le commerçant lorsqu’il tente de retirer des fonds. Par exemple, si un commerçant dépose 10 000 $ et obtient un bonus de 2 000 $, puis qu’il perd de l’argent et tente de retirer des fonds restants, le courtier peut dire qu’il ne peut pas retirer les fonds du bonus. La lecture des petits caractères vous aidera à comprendre toutes les éventualités dans ces types de cas.
• Si vous êtes satisfait de votre recherche sur un courtier en particulier, ouvrez un mini compte ou un compte avec un petit capital. Échangez-le pendant un mois ou plus, puis essayez d’effectuer un retrait. Si tout s’est bien passé, il devrait être relativement sûr de déposer plus de fonds. Si vous avez des problèmes, essayez d’en discuter avec le courtier. Si cela échoue, continuez et publiez un compte rendu détaillé de votre expérience en ligne afin que d’autres puissent apprendre de votre expérience.

La tentation de baratter

Les courtiers ou les planificateurs qui reçoivent des commissions pour l’achat et la vente de titres peuvent parfois succomber à la tentation d’effectuer des transactions dans le seul but de générer une commission. Ceux qui le font de manière excessive peuvent être reconnus coupables de barattage, un terme inventé par la Securities and Exchange Commission (SEC) qui désigne le moment où un courtier effectue des transactions dans un but autre que celui de profiter au client. Ceux qui sont reconnus coupables de cela peuvent faire face à des amendes, des réprimandes, une suspension, un licenciement, une radiation ou même des sanctions pénales dans certains cas.

La SEC définit le barattage

La SEC définit le barattage de la manière suivante :

Le barattage se produit lorsqu’un courtier s’engage dans des achats et des ventes excessifs de titres dans le compte d’un client principalement pour générer des commissions qui profitent au courtier. Pour que le barattage se produise, le courtier doit exercer un contrôle sur les décisions d’investissement dans le compte du client, par exemple par le biais d’un accord discrétionnaire écrit formel. Des achats et des ventes fréquents de titres qui ne semblent pas nécessaires pour atteindre les objectifs d’investissement du client peuvent être la preuve d’un barattage. Le barattage est illégal et contraire à l’éthique. Il peut enfreindre la règle 15c1-7 de la SEC et d’autres lois sur les valeurs mobilières.

La clé à retenir ici est que les transactions effectuées n’augmentent pas la valeur de votre compte. Si vous avez donné à votre courtier l’autorité de négocier sur votre compte, la possibilité de barattage ne peut exister que s’il négocie fortement votre compte et que votre solde reste le même ou diminue en valeur au fil du temps.

Bien sûr, il est possible que votre courtier essaie réellement de faire croître vos actifs, mais vous devez savoir exactement ce qu’il fait et pourquoi. Si vous décidez et que le courtier suit vos instructions, cela ne peut pas être qualifié de barattage.

Évaluez vos métiers

L’un des signes les plus clairs de désabonnement peut être lorsque vous voyez des transactions d’achat et de vente sur des titres qui ne correspondent pas à vos objectifs de placement. Par exemple, si votre objectif est de générer un revenu stable actuel, vous ne devriez pas voir des transactions d’achat et de vente sur vos relevés d’actions ou de fonds technologiques à petite capitalisation.

Le barattage avec des produits dérivés tels que les options de vente et d’achat peut être encore plus difficile à repérer, car ces instruments peuvent être utilisés pour atteindre divers objectifs. Mais l’achat et la vente d’options de vente et d’achat ne devraient, dans la plupart des cas, avoir lieu que si vous avez une tolérance au risque élevée. Vendre des options d’achat et de vente peut générer un revenu courant tant que cela est fait avec prudence.

Comment les régulateurs évaluent le barattage

Un panel d’arbitrage tiendra compte de plusieurs facteurs lorsqu’il tiendra des audiences pour déterminer si un courtier a baratté un compte. Ils examineront les transactions qui ont été placées à la lumière du niveau d’éducation, d’expérience et de sophistication du client ainsi que de la nature de la relation du client avec le courtier. Ils évalueront également le nombre d’opérations sollicitées par rapport aux opérations non sollicitées et le montant en dollars des commissions générées par rapport aux gains ou pertes du client résultant de ces opérations.

Il y a des moments où il peut sembler que votre courtier augmente votre compte, mais ce n’est pas nécessairement le cas. Si vous avez des questions à ce sujet et que vous vous sentez mal à l’aise au sujet de ce que votre conseiller fait avec votre argent, n’hésitez pas à consulter un avocat en valeurs mobilières ou à déposer une plainte sur le site Web de la SEC.

Déjà coincé avec un mauvais courtier ?

Malheureusement, les options sont très limitées à ce stade. Cependant, il y a quelques choses que vous pouvez faire. Tout d’abord, lisez tous les documents pour vous assurer que votre courtier a réellement tort. Si vous avez manqué quelque chose ou si vous n’avez pas lu les documents que vous avez signés, vous devrez peut-être en assumer la responsabilité.

Ensuite, discutez de la marche à suivre si le courtier ne répond pas adéquatement à vos questions ou ne procède pas à un retrait. Les étapes peuvent inclure la publication de commentaires en ligne ou le signalement du courtier à la FINRA ou à l’organisme de réglementation approprié dans votre pays.

La ligne de fond

Alors que les commerçants peuvent blâmer les courtiers pour leurs pertes, il y a des moments où les courtiers sont vraiment fautifs. Un commerçant doit être minutieux et effectuer des recherches sur un courtier avant d’ouvrir un compte et si la recherche s’avère positive pour le courtier, un petit dépôt doit être effectué, suivi de quelques transactions, puis d’un retrait. Si cela se passe bien, un dépôt plus important peut être effectué.

Cependant, si vous êtes déjà dans une situation problématique, vous devez vérifier que le courtier mène une activité illégale (telle que le barattage), tenter d’obtenir des réponses à vos questions, et si tout le reste échoue, et/ou signaler la personne à la SEC, FINRA, ou un autre organisme de réglementation qui pourrait appliquer des mesures à leur encontre.