Tout ce que vous devez vraiment savoir

Par Richard Eisenberg, Avenue suivante Éditeur

Jusqu’à présent, nous n’avons jamais publié d’article sur Next Avenue sur la crypto-monnaie ou le Bitcoin ou la blockchain et, en tant qu’éditeur de notre chaîne Money, j’en suis la raison.

Franchement, j’ai senti que la monnaie numérique Bitcoin et les autres crypto-monnaies étaient, au mieux, des investissements extrêmement volatils et risqués (ai-je mentionné que le prix d’une pièce Bitcoin est passé de 10 764 $ en septembre 2020 à 64 829 $ en avril 2021 et est maintenant tombé à 40 000 $ ?) et, au pire, parfois sommaire. Je pensais que l’engouement pour la crypto-monnaie s’estomperait. Je me suis trompé sur cette dernière partie.

Alors, voici les bases de la blockchain et du Bitcoin et comment investir (juste un peu !) dans les crypto-monnaies, tirées du nouvel épisode du podcast « Friends Talk Money » que je co-anime avec l’écrivain de finances personnelles Terry Savage et les médias publics Pam Krueger, hôte de MoneyTrack et fondatrice de Wealthramp.com. (Vous pouvez télécharger le podcast depuis votre distributeur de podcast préféré.)

Le fait est que de nombreux analystes financiers intelligents, comme Cathie Wood d’Ark Invest, sont devenus de fervents partisans de la crypto-monnaie.

Pourquoi vous devriez vous soucier des crypto-monnaies

Certains sont devenus, sinon des fans de crypto, du moins plus des négateurs. En 2018, le légendaire investisseur Warren Buffett a qualifié Bitcoin de « probablement de la mort aux rats au carré ». Mais sa société a récemment investi 500 millions de dollars dans Nubank, la société mère de la banque numérique vendant des produits de crypto-monnaie.

Et pourquoi devriez-vous vous soucier du Bitcoin et de la blockchain ?

Eh bien, la société d’analyse GlobalData vient de prédire que les revenus des plateformes et services blockchain passeront de 4 milliards de dollars en 2020 à 199 milliards de dollars d’ici 2030. Selon une enquête du service The Ascent de Motley Fool, 21 millions d’Américains – 14% des adultes – possèdent Bitcoin , qui existe depuis 2009 ; la moitié d’entre eux l’ont acheté au cours des 12 derniers mois. Et, pour ce que ça vaut, le Salvador vient de devenir le premier pays à adopter Bitcoin comme monnaie légale, et l’application de paiement Venmo permet désormais aux clients d’acheter ou de vendre des crypto-monnaies.

« Je considère que la technologie blockchain sur laquelle repose la crypto-monnaie est transformatrice », a déclaré Krueger sur le podcast. Certains comparent l’impact de Bitcoin sur le monde financier avec la façon dont Internet a perturbé la musique et l’édition.

Krueger a déclaré qu’il y a un an, lorsqu’elle a demandé aux 250 conseillers payants de Wealthramp s’ils recommanderaient aux clients d’investir dans des crypto-monnaies, « presque tous ont répondu: » Pas encore. «  » Mais elle les a interrogés en juin 2021  » et je le ferais. dire qu’il y a un changement dans l’état d’esprit de tout le groupe. » En d’autres termes, ils pensent maintenant que leurs clients devraient envisager de posséder un peu de crypto s’ils sont intéressés.

Réponses aux questions sur Bitcoin et la blockchain

Pour une introduction à tout cela, permettez-moi d’essayer de rendre la cryptographie moins cryptique en vous proposant quelques questions qui peuvent vous préoccuper et des réponses à celles-ci.

Qu’est-ce que la blockchain, qu’est-ce que le Bitcoin et qu’est-ce que la crypto-monnaie ?

Voici comment Savage les a expliqués sur le podcast « Friends Talk Money »:

« Le grand livre de la blockchain est un programme informatique. Considérez-le comme l’épine dorsale des coulisses où tous [financial] les transactions sont enregistrées en toute sécurité sans aucun intermédiaire dans un grand livre que chaque participant peut voir, mais personne ne peut changer sauf par une transaction autorisée enregistrée sur cette blockchain », a déclaré Savage.

Savage a concédé que cette définition pouvait sembler « claire comme de la boue », alors elle a proposé une analogie qui pourrait aider.

« Lorsque vous achetez une maison, vous obtenez une assurance titres pour vous assurer que personne d’autre n’a déposé de réclamation pour la propriété. Et c’est pourquoi nous avons des compagnies d’assurance titres et nous leur versons des frais », a noté Savage. « Mais si tous les changements de titre étaient enregistrés sur la blockchain, il n’y aurait pas besoin de cette assurance ou des compagnies d’assurance titres… L’enregistrement serait immuable et visible sur le registre de la blockchain. »

Avec les transactions peer-to-peer de la blockchain, a-t-elle déclaré, vous n’avez pas besoin d’un intermédiaire financier, d’une banque, d’un bureau de change ou même d’un gouvernement. « Pensez aux implications de ce type de moyen d’échange », a déclaré Savage.

Et qu’est-ce que cela a à voir avec Bitcoin, Dogecoin (une crypto inspirée des mèmes), Ethereum (investisseur milliardaire et star de « Shark Tank » Mark Cuban est un fan) et d’autres crypto-monnaies ?

Savage a déclaré: « Vous pouvez utiliser cette technologie de grand livre blockchain comme base pour toutes sortes de transactions entièrement sécurisées, comme les transactions immobilières. Mais l’utilisation la plus populaire est avec les soi-disant crypto-monnaies comme Bitcoin. » Bitcoin enregistre les transactions dans la blockchain.

Il existe des milliers d’autres crypto-monnaies, a ajouté Savage, mais « beaucoup d’entre elles sont lancées par des escrocs complets ». Les consommateurs ont perdu près de 82 millions de dollars en escroqueries cryptographiques au cours du quatrième trimestre 2020 et du premier trimestre 2021, selon la Federal Trade Commission.

Alors, comment achetez-vous des crypto-monnaies – si vous l’osez ?

La première règle de Savage : « Si vous allez acheter une crypto-monnaie, restez avec les plus connues [like Bitcoin]. Cela ne signifie pas que vous ne perdrez pas d’argent sur les fluctuations des prix, mais cela signifie que vous ne jetez pas simplement votre argent dans un trou noir. »

Et cela a conduit à une autre des règles de Savage : acheter de la crypto-monnaie sur un échange cryptographique légitime comme Coinbase ou Kraken, ou via un guichet automatique qui la vend – bien que les frais de guichet automatique pour le faire soient élevés. (Coinbase n’est pas cette machine dans les supermarchés où vous échangez votre petite monnaie contre des factures, j’ai plaisanté sur le podcast, c’est Coinstar.)

Alternativement, vous pouvez investir dans un Exchange Traded Fund (ETF) blockchain qui investit dans des sociétés impliquées dans la technologie blockchain ou investit dans des contrats à terme ou des options liées à la performance de crypto-monnaies comme Bitcoin ou de produits d’investissement crypto de gestionnaires d’actifs.

Acheter du Bitcoin, c’est investir ou spéculer ?

C’est une spéculation, car il n’y a pas de valeur intrinsèque correcte pour cela. Bitcoin vaut ce que les gens décident qu’il vaut chaque jour.

Mais il semble y avoir un fort potentiel à long terme pour une augmentation de la valeur de Bitcoin, puisque des entreprises comme les banques, Microsoft

MSFT
et Tesla

TSLA
acceptez-le (les réflexions du PDG Elon Musk sur Bitcoin conduisent souvent à des fluctuations sauvages) et il semble que davantage de choses le feront avec le temps. Et, comme l’a noté Savage, la Réserve fédérale étudie le développement d’une monnaie numérique.

Quelle part de mon portefeuille d’investissement dois-je investir dans Bitcoin ou d’autres crypto-monnaies ou entreprises qui leur sont liées ?

Voici ce que Jeremy Wells, directeur des produits de Kraken.com, a déclaré aux hôtes de « Friends Talk Money »: « J’encourage généralement tout le monde à explorer un peu l’espace. Il n’est pas nécessaire de mettre un chèque de paie entier dans la crypto-monnaie. »

Ainsi, les co-hôtes de « Friends Talk Money » ont déclaré que vous pourriez peut-être investir 3% de votre portefeuille total dans la crypto; peut-être moins. Je commence à y voir une nouvelle façon de diversifier votre portefeuille d’investissement, comme vous pourriez le faire avec vos actions en achetant des actions internationales d’entreprises dans des pays à économie émergente.

Par ailleurs, vous n’êtes pas obligé d’acheter un tout Bitcoin. Les échanges cryptographiques vous permettent d’acheter une fraction, même d’une valeur de 5 ou 10 $.

Mais pensez à ce type d’investissement comme de l’argent que vous pouvez perdre – et très bien pourrait. L’argent fou rencontre la crypto folle.

Dennis Chookazian, futuriste et analyste de longue date en crypto-monnaie, a déclaré à « Friends Talk Money » que Bitcoin et ses semblables sont des « actifs de divertissement » qui fournissent des « revenus psychiques ».

Son conseil : « Vous ne devriez pas l’acheter avec l’argent dont vous avez besoin pour l’éducation de vos enfants ou quelque chose comme ça… Vous ne devriez pas acheter des crypto-monnaies avec de l’argent que vous ne pouvez absolument pas vous permettre de perdre. »

Krueger qualifie l’investissement dans les crypto-monnaies de « jeu émotionnel », ajoutant que « chaque fois que vous investissez de l’argent dans quelque chose en fonction de vos émotions, c’est le moyen le plus rapide de perdre de l’argent ».

Mais, a-t-elle noté, « c’est plutôt amusant d’en apprendre davantage ». Et, a déclaré Krueger, elle possède des bitcoins et des jetons numériques Ethereum et Cardano.