La façon de profiter du Forex

Il a été dit que le facteur le plus important dans la constitution de fonds propres sur votre compte de trading est la taille de la position que vous prenez dans vos transactions. En fait, le dimensionnement de la position représentera les rendements les plus rapides et les plus amplifiés qu’une transaction puisse générer. Ici, nous jetons un regard controversé sur le dimensionnement des risques et des positions sur le marché des changes et vous donnons quelques conseils sur la façon de les utiliser à votre avantage.

Le portefeuille non diversifié

Dans le livre « Les axiomes de Zurich » (2005), l’auteur Max Gunther déclare que pour rompre avec les « grands non-riches », un investisseur doit éviter la tentation de la diversification. Il s’agit d’un conseil controversé, car la plupart des conseils financiers encouragent les investisseurs à diversifier leurs portefeuilles pour assurer une protection contre les calamités. Malheureusement, personne ne s’enrichit de la diversification. Au mieux, la diversification tend à équilibrer les gagnants et les perdants, offrant ainsi un gain médiocre.

L’auteur poursuit en disant que les investisseurs devraient « garder toutes les [their] œufs dans un ou deux paniers » et ensuite « soignez très bien ces paniers ». En d’autres termes, si vous voulez faire de réels progrès dans votre trading, vous devrez « jouer pour des enjeux significatifs » dans les domaines où vous avez suffisamment d’informations pour prendre une décision d’investissement.

Pour mesurer la pertinence de ce concept, il suffit de regarder deux des investisseurs les plus prospères au monde, Warren Buffett et George Soros. Ces deux investisseurs jouent pour des enjeux significatifs. En 1992, George Soros a parié des milliards de dollars que la livre sterling serait dévaluée et a ainsi vendu des livres en quantités importantes. Ce pari lui a rapporté plus d’un milliard de dollars pratiquement du jour au lendemain. Un autre exemple est l’achat de Burlington Railroad par Warren Buffett pour 26 milliards de dollars – une participation pour le moins importante. En fait, Warren Buffett est connu pour se moquer de la notion de diversification, affirmant que « cela n’a que très peu de sens pour ceux qui savent ce qu’ils font ».

Des enjeux élevés sur le Forex

Le marché des changes, en particulier, est un lieu où de gros paris peuvent être placés grâce à la possibilité de tirer parti des positions et à un système de trading 24h / 24 qui fournit une liquidité constante. En fait, l’effet de levier est l’un des moyens de « jouer pour des enjeux significatifs ». Avec juste un investissement initial relativement faible, vous pouvez contrôler une position assez importante sur les marchés des changes ; L’effet de levier de 100:1 est assez courant. De plus, la liquidité du marché dans les principales devises garantit qu’une position peut être prise ou liquidée à une vitesse cyber. Cette vitesse d’exécution rend essentiel que les investisseurs sachent également quand sortir d’une transaction. En d’autres termes, assurez-vous de mesurer le risque potentiel de toute transaction et de définir des arrêts qui vous feront rapidement sortir de la transaction tout en vous laissant dans une position confortable pour effectuer la prochaine transaction. Bien que la prise de positions à effet de levier importantes offre la possibilité de générer des bénéfices importants à court terme, cela signifie également une exposition à plus de risques.

Quel est le niveau de risque suffisant ?

Alors, comment un trader devrait-il s’y prendre pour jouer pour des enjeux significatifs ? Tout d’abord, tous les traders doivent évaluer leur propre appétit pour le risque. Les traders ne devraient jouer sur les marchés qu’avec de l' »argent à risque », ce qui signifie que s’ils perdaient tout, ils ne seraient pas démunis. Deuxièmement, chaque trader doit définir – en termes monétaires – combien il est prêt à perdre sur une seule transaction. Ainsi, par exemple, si un trader a 10 000 $ disponibles pour le trading, il doit décider quel pourcentage de ces 10 000 $ il est prêt à risquer sur une transaction. Habituellement, ce pourcentage est d’environ 2-3%. En fonction de vos ressources et de votre appétit pour le risque, vous pourriez augmenter ce pourcentage à 5 % voire 10 %, mais je ne recommanderais pas plus que cela.

Ainsi, jouer pour des enjeux significatifs prend alors le sens de la spéculation gérée plutôt que du jeu sauvage. Si le rapport risque/récompense de votre commerce potentiel est suffisamment faible, vous pouvez augmenter votre mise. Cela conduit bien sûr à la question « Combien est mon risque à récompenser sur une transaction particulière ? » Répondre correctement à cette question nécessite une compréhension de votre méthodologie ou de l’« espérance » de votre système. Fondamentalement, l’espérance est la mesure de la fiabilité de votre système et, par conséquent, le niveau de confiance que vous aurez en plaçant vos transactions.

Réglage des arrêts

Pour paraphraser George Soros, « Ce n’est pas si vous avez raison ou tort qui compte, mais combien vous gagnez quand vous avez raison et combien vous perdez quand vous avez tort. »

Pour déterminer combien vous devez mettre en jeu dans votre transaction, et pour en avoir pour votre argent, vous devez toujours calculer le nombre de pips que vous perdrez si le marché va contre vous si votre stop est atteint. L’utilisation d’arrêts sur les marchés des changes est généralement plus critique que pour les investissements en actions, car les petits changements dans les relations de change peuvent rapidement entraîner des pertes massives.

Disons que vous avez déterminé votre point d’entrée pour une transaction et que vous avez également calculé où vous allez placer votre stop. Supposons que cet arrêt se trouve à 20 pips de votre point d’entrée. Supposons également que vous ayez 10 000 $ disponibles sur votre compte de trading. Si la valeur d’un pip est de 10 $, en supposant que vous négociez un lot standard, alors 20 pips sont égaux à 200 $. Cela équivaut à un risque de 2% de vos fonds. Si vous êtes prêt à perdre jusqu’à 4% dans une transaction, vous pouvez doubler votre position et trader deux lots standard. Une perte dans ce commerce serait bien sûr de 400 $, soit 4 % de vos fonds disponibles.

La ligne de fond

Vous devez toujours miser suffisamment dans n’importe quelle transaction pour profiter de la plus grande taille de position que votre profil de risque personnel permet tout en vous assurant que vous pouvez toujours capitaliser et faire des bénéfices sur des événements favorables. Cela signifie prendre un risque auquel vous pouvez résister, mais aller au maximum à chaque fois que votre philosophie de trading, votre profil de risque et vos ressources s’adapteront à un tel mouvement.

Un trader expérimenté doit traquer les transactions à haute probabilité, être patient et discipliné en attendant qu’elles se mettent en place, puis parier le montant maximum disponible dans les limites de son profil de risque personnel.