Comment réduire les dépenses des conseillers financiers

Dans une relation idéale, votre conseiller financier et vous devriez tous les deux être satisfaits de ce que vous payez. Mais que faire si vous sentez que vous payez trop cher ? Peut-être pourrez-vous convaincre votre conseiller d’accepter de baisser ses coûts. Il y a cet équilibre entre facturer tellement que cela fait perdre des affaires et facturer si peu que leurs services ne semblent pas avoir de valeur. Examinons quels conseillers sont généralement payés, à quel rapport qualité-prix vous pouvez vous attendre et les moyens possibles de réduire le prix.

Quel est le coût moyen d’un conseiller financier ?

En 2021, les honoraires moyens pour les services d’un conseiller financier étaient de 1,02 % des actifs sous gestion (AUM) par an pour un compte de 1 million de dollars, selon une recherche effectuée par Advisory HQ News Corp. Une étude RIA in a Box réalisée en 2019 auprès de plus de 1 350 sociétés de conseil en investissement enregistrées a estimé le total des frais de conseil moyens du secteur à 1,17 %, diminuant en fonction de la taille de votre compte.

Cependant, les particuliers fortunés peuvent payer moins, car la structure des frais fonctionne sur une échelle mobile. « Des frais raisonnables seraient de 1 % à 1 million de dollars, jusqu’à 0,50 % à 10 millions de dollars et 0,10 % par la suite », déclare Ryan T. O’Donnell, CFP, gestionnaire de patrimoine et partenaire fondateur du groupe O’Donnell à Chico, en Californie. .

En d’autres termes, les clients doivent s’attendre à payer un maximum de 50 000 $ sur un compte de 10 millions de dollars. Les conseillers en ligne ont montré que des frais raisonnables pour la gestion de l’argent ne représentent que 0,25 % à 0,30 % des actifs, donc si vous ne voulez pas de conseils sur quoi que ce soit d’autre, ce sont des frais raisonnables, dit O’Donnell.

Valeur pour votre argent

Pour les frais traditionnels de 1%, les clients peuvent s’attendre à des services de gestion d’actifs et à un plan financier complet qui est mis à jour au moins une fois par an, explique Jacob Lumby, instructeur associé diplômé en planification financière personnelle à la Texas Tech University. Certains cabinets fournissent des services de planification fiscale sans frais supplémentaires, mais de nombreux partenaires avec des cabinets comptables facturent tous les services liés à la fiscalité. Il en va de même pour les services juridiques, ajoute-t-il.

«Pour les clients fortunés ayant des besoins de planification avancés, ces frais peuvent être intéressants», explique Lumby. « Ils ont besoin de plans personnalisés et hautement tactiles avec de nombreux professionnels différents impliqués. » Les clients fortunés sont très sophistiqués, et ils sont également très occupés, dit O’Donnell. Ils ne paieront pas de frais pour la valeur qu’ils n’obtiennent pas, mais la tranquillité d’esprit et moins de stress peuvent rendre les honoraires d’un conseiller financier intéressants.

Un conseiller devrait être en mesure d’expliquer comment il ajoute de la valeur à tout montant facturé au-dessus des tarifs standard. Le conseiller agit-il comme votre directeur financier personnel (CFO), par exemple, et aide-t-il à la planification fiscale ou successorale ? Évaluent-ils où vous êtes vulnérable du point de vue de la protection des actifs ? Le conseiller vous aide-t-il à faire en sorte que vos dons de bienfaisance aient un plus grand impact ? L’apport à ce niveau va au-delà de la gestion de l’argent au domaine en plein essor de la gestion de patrimoine.

Gestion passive contre gestion active : valeur contre coût

Une stratégie d’investissement passive consiste à acheter et à détenir des investissements à long terme. Il cherche à maximiser les retours en minimisant les achats et les ventes. Il repose sur la théorie selon laquelle le marché affiche en fin de compte des rendements positifs au fil du temps, et il évite de tenter de gagner de l’argent grâce aux fluctuations à court terme ou au timing du marché. Il est destiné à créer de la richesse progressivement mais inévitablement.

Par exemple, « Si un client souhaite réduire les frais à des niveaux minimes, certains conseillers géreront des portefeuilles basés sur des ETF qui suivent différents secteurs du marché », explique David P. Sims, expert-comptable agréé, ancien conseiller en investissement enregistré avec RidgeHaven Capital LLC, basée en Virginie, et actuellement gestionnaire de trésorerie d’entreprise pour VCU Health à Richmond, en Virginie. Les fonds négociés en bourse (ETF) contiennent généralement un panier d’actions ou d’obligations qui reflètent un indice sous-jacent, tel que le S&P 500 ou un indice des obligations du Trésor américain. La gestion passive nécessite moins de travail de la part du conseiller en placement et entraîne généralement des frais moins élevés pour l’investisseur.

Un portefeuille géré activement implique généralement une équipe de professionnels de l’investissement, dirigée par un gestionnaire de portefeuille, qui s’occupe de surveiller la performance et les avoirs du portefeuille. Le processus impliquerait d’acheter, de vendre et de conserver des recommandations et des transactions conçues pour surperformer le marché, qui est généralement mesuré par un indice de référence, tel que le S&P 500.

« Attendez-vous à payer plus pour des portefeuilles gérés activement », déclare Sims. « Si le conseiller en placement fait plus d’efforts pour battre le marché, les clients doivent s’attendre à payer des frais plus élevés pour les actifs sous gestion. »

Cependant, ce n’est pas parce que vous pouvez payer un supplément pour une gestion active que vous devriez le faire. Selon une étude de Vanguard, « les gestionnaires de fonds actifs en tant que groupe ont sous-performé leurs indices de référence déclarés dans la plupart des catégories de fonds et des périodes considérées. » De nombreuses autres études récentes ont des conclusions similaires. Néanmoins, le rapport Vanguard reconnaît qu' »un gestionnaire actif très talentueux avec une philosophie, une discipline et un processus éprouvés, et à des coûts compétitifs, peut offrir une opportunité de surperformance ».

Si vous envisagez d’embaucher un conseiller financier avec une stratégie gérée activement, assurez-vous de connaître les types de titres dans lesquels le conseiller investira et si ces avoirs correspondent à vos objectifs financiers à long terme et à votre niveau de tolérance au risque.

Avant-garde et amélioration

Si vous souhaitez travailler avec un conseiller professionnel mais n’avez pas besoin d’un service hautement personnalisé, Lumby vous suggère de consulter les services de conseiller personnel de Vanguard, qui permettent un accès complet à un conseiller financier accrédité, un plan financier unique et une gestion de patrimoine continue pour un montant de 0,3 % des actifs gérés annuellement (avec un compte minimum de 50 000 $). Et si vous n’avez besoin que de la gestion de portefeuille, pas de planification ou de conseil financier, envisagez des services de gestion de patrimoine tels que Betterment, où les frais ne représentent que 0,25 % à 0,40 % de l’actif.

Payez moins pour des conseils financiers de qualité

Bien que l’objectif soit de réduire au maximum les frais et dépenses, il est important de considérer le niveau de service et de performance offert par le conseiller financier. Vous trouverez ci-dessous quelques tactiques efficaces pour réduire les dépenses des conseillers financiers.

Faites appel à un conseiller financier à honoraires

Vous avez probablement déjà entendu cela, mais la meilleure façon de vous assurer d’obtenir des conseils financiers impartiaux qui sont dans votre meilleur intérêt est de faire appel à un conseiller rémunéré, et non à commission. Les conseillers payants sont plus incités à faire croître les actifs de leurs clients, selon Sims. « À long terme, c’est une solution gagnant-gagnant pour le client et le conseiller », dit-il.

Évitez les charges initiales

Essayez d’éviter « les gros frais initiaux et autres frais stupides qui accompagnent souvent les produits vendus par des courtiers sélectionnés », explique Lumby. « Les frais initiaux sont des frais de vente et de commission que les gestionnaires de placements ou les fonds facturent aux investisseurs au début de leur investissement. Dans le monde de l’investissement à faible coût d’aujourd’hui, il n’y a pas de place pour les fonds communs de placement chargés ou les produits connexes. Les frais sont l’un des principaux indicateurs des résultats d’investissement. Des frais peu élevés se traduisent par plus d’argent dans votre compte de placement et un héritage plus important à transmettre.

Négocier pour des frais inférieurs

Une autre façon de payer moins est de négocier les honoraires d’un conseiller financier. Soyez prêt à expliquer pourquoi vous pensez qu’il est trop élevé et pourquoi il est logique que le conseiller vous prenne en tant que client pour un prix inférieur à ce que la société facture normalement. Si vous aimez le conseiller mais que vous souhaitez moins de services que ce qu’il fournit généralement à un client, il peut justifier de vous facturer moins. Il en va de même si vous leur apportez plus d’actifs qu’ils n’en gèrent habituellement.

Embaucher un débutant

Vous pourriez également tenter votre chance avec un nouveau venu dans le domaine du conseil financier. « Souvent, ils savent qu’ils ne peuvent pas exiger le meilleur prix et qu’ils ont faim, qu’ils ont besoin de l’entreprise et qu’ils sont prêts à se battre », déclare Gary Silverman, CFP, fondateur de Personal Money Planning à Wichita Falls, au Texas, où il sert d’investissement. conseiller et un planificateur financier.

Bien que vous puissiez en avoir pour votre argent, vous obtiendrez probablement plus d’attention, dit Silverman. De plus, ajoute-t-il, « les gens qui sont nouveaux savent généralement qu’ils sont un peu ignorants, alors ils étudieront dur avant de vous remettre une recommandation. Ce n’est pas parce que quelqu’un fait ça depuis trois ans qu’il fait un travail moins bon que quelqu’un qui le fait depuis trois décennies.

La ligne de fond

Lorsque vous recherchez un conseiller financier ou que vous décidez de rester avec votre conseiller actuel, n’oubliez pas que vous voulez le conseiller qui offre le meilleur rapport qualité-prix, qui ne sera pas nécessairement celui qui propose le prix le plus bas. Réfléchissez aux services dont vous avez vraiment besoin et combien ils valent pour vous, puis trouvez un conseiller financier qui correspond à vos critères.