Ce qu’Elon Musk et Paul Tudor Jones ont en commun

Depuis son arrivée sur scène en 2009 avec la création de Bitcoin (CTB 0,72 %), le marché des crypto-monnaies est passé d’un seul actif à des milliers. Et pendant ce temps, le nombre de supporters a également augmenté. Ce que l’on croyait autrefois être une classe d’actifs hautement spéculative s’est transformé en un peu plus d’une décennie au point que même des milliardaires de premier plan comme Elon Musk et des investisseurs célèbres comme Paul Tudor Jones pensent que l’avenir de la cryptographie ne fait que commencer.

Lors d’un événement Twitter Space le 3 décembre, Musk a organisé un forum ouvert pour discuter de toutes les nouvelles choses liées à son achat de Twitter, de la direction dans laquelle il espère diriger la plate-forme de médias sociaux et d’autres sujets comme la crypto-monnaie.

Une bataille séculaire : Crypto contre fiat

Une question a été posée par un participant qui a demandé à Musk de partager ses réflexions sur la situation actuelle de Bitcoin, Twitter, le Lightning Network et ce qui a été décrit comme la « liberté d’effectuer des transactions ». Dans sa réponse, Musk n’a mentionné spécifiquement aucune crypto-monnaie, mais a discuté de la classe d’actifs dans son ensemble et de la manière dont la crypto pourrait évoluer en tant qu’alternative viable au système monétaire existant qui, à son avis, augmente la surveillance des paiements.

Comme l’a dit Musk, « Si vous contrôlez le système monétaire, vous pouvez empêcher quelqu’un de faire à peu près n’importe quoi », a-t-il déclaré. Avec la cryptographie, ce contrôle devient extrêmement limité et sans doute impossible.

Il pense que le rôle futur de la cryptographie pourrait servir de moyen de garantir que l’ensemble du système monétaire ne devienne pas corrompu avec une surveillance accrue du gouvernement. Essentiellement, Musk pense que la crypto concurrence le système fiat, un terme qui fait référence aux devises émises par le gouvernement telles que le dollar américain. Bien que Musk n’ait approuvé aucune crypto-monnaie spécifique, il pense que si le système fiat devient trop restrictif, la crypto pourrait continuer à gagner en popularité. Comme il l’a dit, « plus le système fiat s’aggrave, plus la crypto se développera ».

Les années 2020 et les répercussions des expérimentations monétaires

Vous pensez peut-être, comment le système fiat pourrait-il empirer? Eh bien, l’investisseur renommé et gestionnaire de fonds spéculatifs milliardaire Paul Tudor Jones pense qu’il pourrait le savoir.

Jones pense que les deux dernières décennies ont été dominées par l’expansion économique expérimentale et que cela pourrait produire des répercussions imprévues dans les années 2020 qui pourraient augmenter l’adoption de la cryptographie.

Pendant la Grande Récession et au plus fort de la pandémie de COVID-19, la Réserve fédérale a utilisé un processus connu sous le nom d’assouplissement quantitatif (QE) pour stimuler la croissance économique. Historiquement, le gouvernement a utilisé les taux d’intérêt pour relancer l’économie ou freiner. Mais dans ces périodes d’incertitude économique plus récentes, la Fed a adopté le QE comme stratégie de choix.

Le QE injecte de l’argent dans la circulation par le biais d’achats directs par la banque centrale de titres garantis par le gouvernement, tels que des obligations. Cette approche a été utilisée lorsque, avec des taux d’intérêt proches de zéro, le gouvernement a dû stimuler davantage l’économie. Ces injections de liquidités dans l’économie, sous le parrainage de la Fed, permettent alors aux banques de prêter plus et à des conditions plus faciles, générant ainsi plus d’emprunts et de croissance économique. Cependant, il s’agit d’une méthode de politique monétaire relativement nouvelle. Et il a maintenant été utilisé par la Fed à deux reprises au cours des deux dernières décennies seulement.

La profondeur et l’étendue des effets de cette politique ne sont pas entièrement connues ou comprises. Ne cherchez pas plus loin que l’affirmation des responsables de la Fed selon laquelle la hausse de l’inflation au début de 2021 était « transitoire », bien qu’elle ait persisté et se situe maintenant près d’un sommet de quatre décennies.

Dans une interview sur CNBC en octobre, Jones a déclaré qu’il pensait que le reste des années 2020 serait dominé par ces répercussions, notamment des taux d’intérêt plus élevés et une croissance lente. Au fur et à mesure que ces conséquences deviendront évidentes, il pense que davantage de personnes viendront trouver des actifs cryptographiques, et en particulier son favori personnel, Bitcoin, plus souhaitable car ils ne sont pas manipulés comme des monnaies fiduciaires.

Investir n’est peut-être pas toujours facile, mais cela devrait être simple. Les investisseurs devraient investir en priorité dans des actifs qui sont positionnés pour prendre de la valeur à l’avenir et dans ceux qu’ils prévoient de conserver pendant au moins cinq ans. Parfois, il peut être difficile de trouver ces actifs, mais des milliardaires comme Musk et Jones ont plus de connaissances et d’expérience que la plupart des investisseurs. Si ces deux sont corrects, alors la crypto est en mesure de s’apprécier à l’avenir. Avec les prix bas comme ils le sont aujourd’hui, cela pourrait être l’occasion idéale de préparer votre portefeuille pour un succès futur.