Article 1202 Définition

Qu’est-ce que l’article 1202 ?

L’article 1202, également appelé Small Business Stock Gains Exclusion, est une partie de l’Internal Revenue Code (IRC) qui permet d’exclure les gains en capital de certaines actions de petites entreprises de l’impôt fédéral. L’article 1202 du code de l’IRS ne s’applique qu’aux actions qualifiées de petites entreprises acquises après le 27 septembre 2010, qui sont détenues pendant plus de cinq ans.

Comprendre l’article 1202

Le Protecting Americans from Tax Hikes (PATH) Act de 2015 a été adopté par le Congrès et promulgué par le président Barack Obama. La loi PATH renouvelle certaines dispositions fiscales expirées pour quelques années et prolonge de façon permanente certains avantages fiscaux. Un allégement fiscal, rendu permanent par l’administration Obama, est l’exclusion des gains en capital des actions des petites entreprises que l’on trouve à l’article 1202 de l’Internal Revenue Code.

L’article 1202 incite les contribuables non constitués en société à investir dans les petites entreprises. L’exonération des gains en capital de l’impôt fédéral sur le revenu sur la vente d’actions de petites entreprises est l’objectif sous-jacent de cette section IRC. Une action de petite entreprise détenue pendant au moins cinq ans avant la vente aura une partie ou la totalité de ses gains réalisés exclus de l’impôt fédéral.

Considérations particulières

Avant le 18 février 2009, cette disposition de l’article 1202 excluait 50 % des gains en capital du revenu brut. Pour stimuler le secteur des petites entreprises, l’American Recovery and Reinvestment Act a augmenté le taux d’exclusion de 50 % à 75 % pour les actions achetées entre le 18 février 2009 et le 27 septembre 2010. Pour les actions de petites entreprises éligibles à l’exclusion de 50 % ou 75 %, une partie du gain exclu est imposée en tant qu’élément préférentiel qui entraîne une taxe supplémentaire de 7 % appelée impôt minimum alternatif (AMT). L’AMT est généralement imposée aux particuliers ou aux investisseurs qui bénéficient d’exonérations fiscales leur permettant de réduire l’impôt sur le revenu payé.

Le dernier amendement à l’article 1202 prévoit l’exclusion à 100 % de tout gain en capital si l’acquisition des actions de la petite entreprise a eu lieu après le 27 septembre 2010. De plus, le traitement d’aucune partie du gain exclu est un élément de préférence aux fins de l’AMT. Les plus-values ​​exonérées d’impôt en vertu de cette section sont également exonérées de l’impôt sur les revenus nets de placement (NII) de 3,8% appliqué à la plupart des revenus de placement.

Le montant du gain que tout investisseur peut exclure en vertu de l’article 1202 est limité à un maximum de 10 millions de dollars ou 10 fois la base ajustée de l’action. La partie imposable d’un gain provenant de la vente d’actions d’une petite entreprise est évaluée au taux d’imposition maximal de 28 %.

Exigences de l’article 1202

Toutes les actions des petites entreprises ne sont pas admissibles aux allégements fiscaux en vertu de l’IRC. Le Code définit un stock de petite entreprise comme qualifié si :

• Il a été émis par une société C nationale autre qu’un hôtel, un restaurant, une institution financière, une société immobilière, une ferme, une société minière ou une entreprise liée au droit, à l’ingénierie ou à l’architecture
• Il a été initialement émis après le 10 août 1993, en échange d’argent, de biens à l’exclusion des actions, ou en compensation d’un service rendu
• À la date d’émission des actions et immédiatement après, la société émettrice avait un actif de 50 millions de dollars ou moins
• L’utilisation d’au moins 80 % de l’actif de la société est destinée à la conduite active d’une ou plusieurs entreprises admissibles
• La société émettrice n’achète aucune des actions du contribuable au cours d’une période de quatre ans commençant deux ans avant la date d’émission
• La société émettrice ne rachète pas de manière significative ses actions dans un délai de deux ans commençant un an avant la date d’émission. Un rachat d’actions important rachète une valeur globale d’actions qui dépasse 5% de la valeur totale des actions de l’entreprise

Les impôts des États qui se conforment à l’impôt fédéral excluront également les gains en capital des actions des petites entreprises. Étant donné que tous les États ne sont pas en corrélation avec les directives fiscales fédérales, les contribuables devraient demander conseil à leurs comptables sur la façon dont leurs États traitent les bénéfices réalisés sur la vente d’actions qualifiées de petites entreprises.

Exemple de l’article 1202

Prenons l’exemple d’un contribuable célibataire qui a un revenu imposable ordinaire de 410 000 $. Ce revenu les place dans la tranche d’imposition la plus élevée. Ils vendent des actions qualifiées de petites entreprises acquises le 30 septembre 2010 et réalisent un profit de 50 000 $. Le contribuable peut exclure 100 % de ses gains en capital, ce qui signifie que l’impôt fédéral dû sur les gains est de 0 $.

Supposons que le contribuable a acheté l’action le 10 février 2009 et qu’il la vend après cinq ans pour un profit de 50 000 $. L’impôt fédéral dû sur les gains en capital serait de 28 % x (50 % x 50 000) = 7 000 $.