Advaxis, Inc. annonce un placement direct enregistré de 20 millions de dollars au prix du marché selon les règles du Nasdaq
PRINCETON, NJ, 12 avril 2021 (GLOBE NEWSWIRE) – Advaxis, Inc. (Nasdaq: ADXS) (la «Société»), une société de biotechnologie au stade clinique axée sur le développement et la commercialisation de produits d’immunothérapie, a annoncé aujourd’hui avoir conclu des accords définitifs avec deux investisseurs institutionnels axés sur les soins de santé pour l’achat de (i) 17 577 400 actions ordinaires actions, (ii) 7 671 937 bons de souscription préfinancés (les «bons de souscription préfinancés») pour acheter 7 671 937 actions ordinaires et (iii) bons de souscription d’actions ordinaires nominatives pour acheter 11 244 135 actions ordinaires. La Société a également convenu d’émettre aux investisseurs, dans le cadre d’un placement privé simultané, des bons de souscription d’actions ordinaires non enregistrées pour l’achat de 14 005 202 actions ordinaires de la Société. Chaque action ordinaire et le bon de souscription d’actions ordinaires qui l’accompagne sont vendus ensemble à un prix d’offre combiné de 0,7921 $, et chaque bon de souscription préfinancé et le bon de souscription ordinaire qui l’accompagne sont vendus ensemble à un prix d’offre combiné de 0,7911 $, conformément à un offre, au prix du marché selon les règles du Nasdaq. Les bons de souscription préfinancés peuvent être exercés immédiatement, à un prix d’exercice de 0,001 $, et peuvent être exercés à tout moment jusqu’à ce que tous les bons de souscription préfinancés soient exercés en totalité. Les bons de souscription d’actions ordinaires nominatives auront un prix d’exercice de 0,70 $ l’action, pourront être exercés immédiatement et expireront cinq (5) ans après la date d’émission. Les bons de souscription d’actions ordinaires non enregistrés auront un prix d’exercice de 0,70 $ l’action, pourront être exercés quatorze jours après que la société a augmenté son capital-actions autorisé et expireront cinq (5) ans à compter de leur date d’exercice initiale (collectivement, le «placement» ).
La Société prévoit d’utiliser le produit net de l’offre pour financer ses initiatives de recherche et développement continues dans le cadre de l’expansion de son portefeuille de produits, y compris, mais sans s’y limiter, l’investissement dans son programme ADXS-HOT et à des fins générales de l’entreprise. La Société peut également utiliser une partie du produit net pour acquérir ou investir dans d’autres entreprises, produits et technologies.
AGP / Alliance Global Partners agit en tant qu’agent de placement unique pour l’Offre.
L’Offre est faite conformément à une déclaration d’enregistrement préalable effective sur le formulaire S-3 (dossier n ° 333-226988) précédemment déposée auprès de la US Securities and Exchange Commission (la «SEC»), et une déclaration d’enregistrement supplémentaire sur le formulaire S- 3 déposé conformément à la règle 462 (b) en vertu de la Securities Act, qui est entré en vigueur lors de son dépôt le 30 août 2018. Un supplément de prospectus décrivant les conditions de l’offre proposée sera déposé auprès de la SEC et sera disponible sur le site Web de la SEC situé à www.sec.gov. Des copies électroniques du supplément de prospectus peuvent être obtenues, lorsqu’elles sont disponibles, auprès d’AGP / Alliance Global Partners, 590 Madison Avenue, 28th Floor, New York, NY 10022 ou par téléphone au 212-624-2060 ou par courrier électronique: prospectus@allianceg.com. Avant d’investir dans cette offre, les parties intéressées doivent lire dans leur intégralité le supplément de prospectus et le prospectus qui l’accompagne ainsi que les autres documents que la société a déposés auprès de la SEC qui sont intégrés par renvoi dans ce supplément de prospectus et le prospectus qui l’accompagne, qui fournissent plus d’informations. à propos de la société et de cette offre. Des exemplaires du supplément, du prospectus préalable de base et de la déclaration d’inscription peuvent également être obtenus auprès d’AGP / Alliance Global Partners, 590 Madison Avenue, 28th Floor, New York, NY 10022 ou par téléphone au 212-624-2060 ou par courrier électronique: prospectus @ allianceg.com.
Aucune autorité de réglementation des valeurs mobilières n’a approuvé ni désapprouvé le contenu de ce communiqué de presse. Ce communiqué de presse est à titre informatif uniquement et ne constitue pas une offre de vente ou la sollicitation d’une offre d’achat, ni aucune vente de ces titres dans un État ou une juridiction où une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale. avant l’enregistrement ou la qualification en vertu des lois sur les valeurs mobilières d’un tel État ou juridiction.
À propos d’Advaxis
Advaxis, Inc. est une société de biotechnologie au stade clinique axée sur le développement et la commercialisation de produits exclusifs d’administration d’antigènes à base de Lm. Ces immunothérapies sont basées sur une technologie de plate-forme qui utilise Listeria monocytogenes (Lm) atténuée vivante, bio-conçue pour sécréter des protéines de fusion antigène / adjuvant. On pense que ces souches à base de Lm représentent une avancée significative en immunothérapie car elles intègrent plusieurs fonctions en une seule immunothérapie et sont conçues pour accéder et diriger les cellules présentant l’antigène pour stimuler l’immunité des cellules T anti-tumorales, activer le système immunitaire avec l’équivalent de adjuvants multiples, et réduisent simultanément la protection tumorale dans le microenvironnement tumoral pour permettre aux lymphocytes T d’éliminer les tumeurs.
Énoncés prospectifs
Ce communiqué de presse contient des déclarations prospectives qui sont faites conformément aux dispositions de la sphère de sécurité au sens de l’article 27A du Securities Act de 1933, tel que modifié, et de l’article 21E du Securities Exchange Act de 1934, tel que modifié. Les déclarations prospectives sont toutes les déclarations qui expriment les croyances et attentes actuelles de la direction. Toutes les déclarations contenues dans ce document qui ne décrivent pas des faits historiques sont des déclarations prospectives qui sont soumises à des risques et des incertitudes qui pourraient faire en sorte que les résultats, performances et réalisations réels diffèrent sensiblement de ceux discutés dans ces déclarations prospectives. Ces risques comprennent, mais sans s’y limiter: le succès et le calendrier des essais cliniques de la société, y compris l’accumulation de patients; la capacité de la société à développer et commercialiser ses produits; la capacité de la société à identifier les partenaires de licence et de collaboration et à maintenir les relations existantes; la trésorerie disponible de la société et sa capacité à obtenir des financements supplémentaires; et tout résultat de l’examen par la société des transactions stratégiques. Ces risques et d’autres sont traités dans les documents déposés par la société auprès de la SEC, y compris, sans s’y limiter, son rapport annuel sur formulaire 10-K, déposé le 22 janvier 2021, tel que modifié, et ses rapports périodiques sur formulaire 10-Q et formulaire 8. -K. La Société met en garde les lecteurs de ne pas se fier indûment aux déclarations prospectives, qui ne sont valables qu’à la date à laquelle elles ont été faites. La Société n’assume aucune obligation de mettre à jour ou de réviser les déclarations prospectives que ce soit à la suite de nouvelles informations, d’événements futurs ou autrement, sauf disposition contraire de la loi.
Contact investisseurs
Tim McCarthy
Conseillers LifeSci, LLC
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(212) 915-2564
