3 actions du Nasdaq 100 avec jusqu’à 206% de hausse, selon Wall Street

Cela a été quelques mois volatils pour la communauté des investisseurs. A la fois la référence S&P 500 et iconique Moyenne industrielle Dow Jones perdu plus de 10% de leur valeur au cours du premier trimestre, tandis que les Composé Nasdaq a subi une baisse de 22 % entre la mi-novembre et la mi-mars.

Les choses ont été tout aussi difficiles pour les entreprises principalement axées sur la croissance Nasdaq 100. Cet indice, composé de 100 des plus grandes valeurs non financières cotées sur le Nasdaq change, est brièvement entré en territoire baissier en mars.

Mais là où il y a des corrections boursières et des marchés baissiers, il y a souvent des opportunités. Selon les objectifs de cours les plus élevés sur 12 mois publiés par trois analystes de Wall Street, les actions Nasdaq 100 suivantes offrent une hausse allant de 102 % à 206 %.

Métaplates-formes : hausse implicite de 102 %

Le premier titre Nasdaq 100 à forte croissance avec un potentiel de hausse incroyable est Métaplates-formes (FB 3,10 % ), la société précédemment connue sous le nom de Facebook. Selon l’analyste James Lee de Mizuho, Meta peut atteindre 425 $ par action au cours de la prochaine année. Cela représenterait une augmentation de 102 % par rapport à la clôture des actions de la société la semaine dernière.

Bien que Lee ait été déçu des prévisions de la société au premier trimestre, sa note de recherche a souligné que Meta avait déjà traversé deux transitions de plate-forme réussies. La poussée actuelle vers la plate-forme de vidéos courtes Reels devrait être un succès éventuel, Lee notant au moment de sa note début février que les actions étaient à un « niveau convaincant ».

Dernièrement, nous avons entendu des discussions sans fin sur les ambitions métavers de l’entreprise. Le métaverse est la prochaine itération d’Internet, qui permet aux utilisateurs connectés d’interagir entre eux et avec leur environnement dans un environnement virtuel 3D. Mais ces ambitions ne doivent pas cacher le fait que Meta reste un maven des médias sociaux.

À la fin de 2021, la famille d’applications de Meta, qui comprend Facebook, WhatsApp, Instagram et Facebook Messenger, comptait 3,59 milliards de personnes actives par mois. C’est plus de la moitié de la population adulte mondiale qui visite chaque mois un actif appartenant à Meta. Les annonceurs sont bien conscients qu’ils ne peuvent atteindre un public plus large nulle part ailleurs, c’est pourquoi le prix moyen par annonce de Meta a augmenté de 24 % l’année dernière.

Une autre chose à noter est que Meta n’a même pas monétisé de manière significative tous ses principaux actifs de médias sociaux. Bien qu’il ait rapporté près de 115 milliards de dollars de revenus publicitaires l’année dernière, la quasi-totalité de ces ventes provenaient de Facebook et d’Instagram. La société n’a pas encore enfoncé l’accélérateur sur WhatsApp ou Facebook Messenger, ce qui signifie qu’il reste encore beaucoup d’opportunités pour Meta de tirer parti des leviers de croissance.

Considérant que Meta Platforms continue de croître d’un pourcentage à deux chiffres, mais peut être récupéré par les investisseurs pour moins de 15 fois les prévisions de bénéfices de Wall Street pour l’année, cela semble « convaincant ». Alors qu’une augmentation de 102% des actions au cours des 12 prochains mois est probablement un peu trop demander, je ne vois aucune raison pour laquelle 425 $ ne pourraient pas être atteints à un moment donné dans le futur.

PayPal Holdings : hausse implicite de 139 %

Une deuxième action du Nasdaq 100 qui offre un gros potentiel, du moins selon Wall Street, est une société de technologie financière Avoirs PayPal ( PYPL 3,06 % ). L’analyste d’Evercore ISI, David Togut, prévoit que les actions de PayPal atteindront 245 $, ce qui implique une augmentation de 139 %.

Bien que Togut ait abaissé l’objectif de prix de son entreprise à 245 $ suite aux prévisions moins que stellaires de PayPal au premier trimestre, il voit l’entreprise réorienter avec succès son objectif d’améliorer l’engagement des clients. Une fois les problèmes de la chaîne d’approvisionnement mondiale et la pression inflationniste sur les consommateurs à faible revenu passés, Togut pense que PayPal recommencera à augmenter ses bénéfices de 20 % ou plus sur une base annuelle.

Il est certainement difficile d’être en désaccord avec l’analyse de Togut alors qu’un certain nombre d’indicateurs de performance clés de PayPal continuent d’aller dans la bonne direction. Même face à une inflation plus élevée et à certains consommateurs réduisant leurs dépenses, la société s’attend à ce que le volume total des paiements (TPV) s’élève à environ 1,5 billion de dollars en 2022. Ce serait en hausse par rapport à 1,25 billion de dollars en TPV en 2021.

Plus important encore, les utilisateurs existants comptent de plus en plus sur les paiements numériques. Il s’agit d’une entreprise qui a enregistré 19,3 milliards de paiements numériques l’année dernière sur 426 millions de comptes actifs. En divisant les premiers en seconds, on obtient une moyenne de plus de 45 transactions par compte actif. Au cours de l’année précédente, les comptes actifs ont effectué en moyenne moins de 41 transactions. Stimuler l’engagement des utilisateurs existants est la clé pour que PayPal augmente sa marge d’exploitation.

Les investisseurs devraient également être enthousiasmés par la volonté de PayPal d’acheter maintenant, de payer plus tard. L’année dernière, il a acquis le japonais Paidy pour 2,7 milliards de dollars. Donner aux utilisateurs la possibilité de financer des achats plus importants et de créer un écosystème financier fermé représente l’une des nombreuses façons dont PayPal peut rester un leader des solutions financières pendant longtemps.

Au cours des cinq dernières années, PayPal a enregistré en moyenne un multiple cours/bénéfice de 38 pour l’année à venir. Les investisseurs opportunistes peuvent acheter des actions dès maintenant pour moins de 18 fois les bénéfices prévus de Wall Street pour 2023. C’est tout à fait une bonne affaire – même si 245 $ s’avère être un objectif de prix un peu trop agressif pour les 12 prochains mois.

Moderna : hausse implicite de 206 %

Cependant, l’opportunité de hausse la plus juteuse du Nasdaq 100 pourrait bien être l’action biotechnologique Moderne (ARNM -1,31% ). L’analyste Leah Cann de Brookline Capital Markets a un objectif de cours élevé de 506 $ sur les actions de la société, ce qui implique une hausse de 206 %.

Cann pense que Wall Street et les investisseurs sous-évaluent la franchise COVID-19 de la société. Elle est également d’avis que le pipeline préclinique de stade avancé de Moderna peut ajouter une valeur significative qui n’est pas correctement reconnue par la communauté des investisseurs.

La plupart des gens connaissent probablement le nom Moderna en raison du succès de la société dans le développement de Spivevax (ARNm-1273). Il s’agit de l’un des rares vaccins contre la COVID-19 à avoir donné une efficacité vaccinale (EV) supérieure à 90 % (94,1 % pour le Spikevax de Moderna) lors d’essais cliniques. Ce VE élevé est ce qui a fait de Spikevax un choix si populaire lors du processus initial d’inoculation et de rappel dans les marchés développés comme les États-Unis.

Bien que nous semblions dépasser le pire absolu de la pandémie de COVID-19, la mutabilité du virus SARS-CoV-2 qui cause le COVID-19 devrait soutenir un flux constant de ventes pour Moderna. Le besoin de rappels réguliers, de rappels spécifiques aux variantes et éventuellement de vaccins combinés devrait permettre à Moderna de rester pertinent et rentable.

Malheureusement, la concurrence continue de croître dans le domaine du COVID-19 et le seul traitement approuvé de Moderna est son vaccin COVID-19. Même si la société dispose de 19 milliards de dollars d’accords d’achat anticipés en place pour 2022, les revenus devraient diminuer en 2023 et au-delà.

De plus, le pipeline de Moderna est probablement à des années de générer des revenus importants au-delà de Spikevax. Cette combinaison d’une concurrence accrue et d’un jeune pipeline rend extrêmement difficile le soutien de la capitalisation boursière de Modern à près de 67 milliards de dollars, sans parler de l’objectif de Cann, qui porterait la valorisation de Moderna à environ 200 milliards de dollars. C’est un objectif de prix de Wall Street que je ne vois pas se concrétiser.