Stratégies d’utilisation de l’assurance-vie pour la retraite

Les agents d’assurance-vie font souvent la promotion d’une assurance-vie permanente qui accumule une valeur de rachat comme moyen d’épargner pour l’avenir. À des fins de planification de la retraite, cependant, de telles politiques n’ont généralement de sens que pour les personnes ayant une valeur nette d’au moins 11 700 000 $, le seuil (à partir de 2021, qui augmente en 2022 à 12 060 000 $) auquel les impôts fédéraux sur les successions entrent en vigueur après le décès.

Pour presque tout le monde, la meilleure façon d’intégrer l’assurance-vie dans la planification de la retraite est d’acheter une simple police d’assurance-vie temporaire avec une prestation de décès adéquate et d’investir tout autre revenu disponible dans des comptes de retraite fiscalement avantageux.

Étape 1 : souscrire une assurance temporaire

À l’exception peut-être des riches indépendants, toute personne ayant des enfants ou d’autres personnes à charge qui dépendent de leur revenu pour subvenir à leurs besoins a besoin d’une assurance-vie. C’est également vrai pour les conjoints dits « sans travail » – les parents au foyer ou les femmes au foyer, par exemple.

« Pour le conjoint qui travaille, vous voulez avoir une assurance suffisante pour couvrir les dettes importantes (comme une hypothèque), les obligations futures qui ne peuvent plus être financées par les revenus du défunt (comme les frais de scolarité ou de retraite) et les frais de subsistance. pour la famille », explique Kristi Sullivan, CFP, de Sullivan Financial Planning, à Denver.

« Le conjoint qui ne travaille pas doit être assuré pour couvrir les frais de garde d’enfants et autres travaux de gestion du ménage que le soutien de famille survivant devra désormais payer », ajoute-t-elle.

Les bases de l’assurance-vie temporaire

Le type d’assurance vie le moins cher, compte tenu non seulement des débours mais aussi du montant de la couverture que vous obtenez pour l’argent, est l’assurance vie temporaire (parfois appelée « assurance vie pure »). Il garantit le paiement d’une prestation de décès déclarée pendant une durée déterminée, comme 10, 20 ou 30 ans, mais n’a pas de valeur de rachat. À l’expiration de la durée, le titulaire de la police peut soit renouveler pour une autre durée, soit convertir en couverture permanente, soit autoriser la résiliation de la police.

Les prix de l’assurance-vie varient en fonction de l’âge, de la santé et d’autres facteurs d’une personne. Par exemple, un homme de 35 ans non fumeur en bonne santé pourrait être en mesure d’obtenir une police d’assurance temporaire de 20 ans avec une prestation de décès de 1 million de dollars pour environ 1 030 $ par an. Si le même homme a acheté une police d’assurance vie entière, un type d’assurance vie permanente, la prime pourrait être de 13 500 $ ou plus par année pour la même prestation de décès.

Compte tenu de ces coûts, l’assurance-vie temporaire peut être un outil d’épargne-retraite utile de deux façons. Premièrement, il fournit la protection financière de base dont une famille aura besoin si l’un des soutiens de famille décède avant d’avoir accumulé suffisamment d’économies pour que la famille puisse vivre. Deuxièmement, le prix relativement bas libère plus de revenu disponible à utiliser à d’autres fins.

« Compte tenu des primes plus faibles associées à la politique, les investisseurs auront plus à investir pour la retraite, l’université ou d’autres objectifs financiers », déclare Mark Hebner, fondateur et président d’Index Fund Advisors à Irvine, en Californie, et auteur de Fonds indiciels : le programme de récupération en 12 étapes pour les investisseurs actifs.

Considérations particulières

La durée de vie dont l’assuré a besoin dépend du nombre d’années à venir que d’autres personnes dépendront probablement d’eux. Lorsque leurs enfants seront grands et financièrement indépendants, ils n’auront peut-être plus besoin d’assurance-vie ou d’autant d’assurance-vie.

Le montant d’assurance-vie qu’ils devraient souscrire dépend du revenu de remplacement dont leur famille aura besoin et pendant combien d’années ils en auront besoin. Les dettes importantes telles qu’une hypothèque et des obligations futures coûteuses telles que les frais de scolarité devraient également figurer dans l’équation.

Beaucoup de gens obtiennent une assurance-vie temporaire en tant qu’avantages sociaux là où ils travaillent. Cependant, cela n’est pas toujours suffisant pour une famille, de sorte que l’employé peut avoir besoin de le compléter en souscrivant une police individuelle.

Étape 2 : Créer un fonds d’urgence

La première façon de faire fructifier les économies réalisées grâce à l’assurance-vie temporaire consiste à constituer un fonds d’urgence égal à trois à six mois de frais de subsistance. Avoir un fonds d’urgence pour couvrir les grosses factures imprévues qui se présentent peut vous permettre de maintenir vos cotisations de retraite régulières sur la bonne voie.

Étape 3 : Envisagez une assurance invalidité de longue durée

L’assurance invalidité peut remplacer le revenu perdu si une personne est incapable de travailler. Comme pour l’assurance-vie, de nombreuses personnes peuvent avoir une couverture d’invalidité en tant qu’avantage social, mais cela n’est pas toujours suffisant. L’assurance invalidité de la sécurité sociale (SSDI) est une autre possibilité, même si ses prestations sont modestes et qu’il peut être difficile d’y prétendre.

Les gens peuvent également acheter une police d’assurance invalidité auprès d’un assureur privé. Il existe plusieurs types de polices d’assurance invalidité. Une police d’assurance professionnelle couvre une personne qui ne peut plus travailler dans son domaine précédent en raison d’un handicap, tandis qu’une police toute profession couvre une personne qui ne peut plus travailler du tout.

Si vous magasinez pour une couverture en cas d’invalidité, recherchez une police garantie renouvelable et non résiliable qui garantit que les primes n’augmenteront pas et que la requalification ne deviendra pas un problème. La police reste active tant que les primes sont payées.

Étape 4 : Investissez le reste

« Acheter une assurance temporaire et investir le reste » est un dicton célèbre dans le monde des finances personnelles, le « reste » étant la différence entre le prix d’une police d’assurance vie temporaire et d’une police d’assurance vie permanente. Comme indiqué ci-dessus, vous voudrez peut-être consacrer une partie de cet excédent à la constitution d’un fonds d’urgence et à l’achat d’une couverture d’invalidité. Mais où devriez-vous investir l’argent restant (et tout autre revenu disponible dont vous pouvez disposer) ?

Si la retraite est votre objectif final, un compte de retraite fiscalement avantageux, tel qu’un IRA traditionnel ou Roth, pourrait être votre meilleur pari, en supposant que vous respectiez les limites de revenu et d’autres exigences. Maximiser votre 401 (k) ou un plan similaire au travail est une autre option si vous ne le faites pas déjà. (Si votre objectif est plus immédiat que la retraite, gardez à l’esprit que vous devez généralement avoir au moins 59 ans et demi pour retirer de l’argent d’un compte de retraite sans pénalité.)

Si vous n’êtes pas admissible à ce type de compte, vous pouvez toujours investir en dehors d’un compte de retraite, même si vous ne bénéficierez pas de tous les avantages fiscaux. Une option peu coûteuse à envisager serait un fonds indiciel d’une société de fonds communs de placement ou d’une société de courtage.

L’essentiel

Les gens ne pensent peut-être pas à l’assurance-vie temporaire comme un moyen d’atteindre leurs objectifs de planification de la retraite. Pourtant, pour de nombreux préretraités, la vie temporaire (avec l’investissement de l’argent qu’elle vous fait économiser) peut être un élément essentiel d’une stratégie efficace.