Programme de Garantie Temporaire de Liquidité (TLGP)
Qu’est-ce que le programme de garantie de liquidité temporaire (TLGP) ?
Le programme temporaire de garantie de liquidité (TLGP) était un plan de sauvetage direct des banques américaines institué en 2008 par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) pour assurer leur stabilité pendant la crise bancaire mondiale.
Le TLGP a été l’une des nombreuses interventions gouvernementales qui ont résulté de la détermination du Trésor américain et de la Réserve fédérale que le grave risque systémique justifiait une action sans précédent.
Dans le cadre de ce programme, la FDIC a augmenté sa couverture d’assurance pour les dépôts détenus auprès d’institutions financières. Elle a également garanti certaines obligations de crédit non garanties, notamment des certificats de dépôt et des billets de trésorerie.
Ces deux programmes distincts étaient connus sous le nom de Programme de garantie des comptes de transaction (TAGP) et de Programme de garantie de la dette (DGP).
Points clés à retenir
- Le programme de garantie de liquidité temporaire était un programme à deux volets de la FDIC pour soutenir les banques américaines pendant la crise financière de 2008.
- Le premier volet du programme, le TAGP, garantissait les dépôts des clients.
- La seconde, la DGP, garantissait la dette à court terme émise par les banques.
- Ensemble, ces deux mesures ont été conçues pour prévenir les paniques et atténuer les problèmes de liquidité à court terme des banques.
Comment votre compte bancaire est assuré
La FDIC assure les dépôts bancaires jusqu’à 250 000 $ par compte. La grande majorité des banques américaines sont assurées par la FDIC. Les comptes déposés auprès des coopératives de crédit ont le même niveau de couverture mais sont administrés par une autorité différente, le National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF).
Comprendre le programme de garantie de liquidité temporaire (TLGP)
La crise financière de 2008 a été la pire catastrophe économique depuis la Grande Dépression de 1929. Les banques ont été confrontées à une crise de liquidité causée par une vague de défauts de paiement et de saisies sur les prêts hypothécaires à risque. Plusieurs grandes banques et institutions financières s’étaient déjà effondrées.
Le TLGP a été annoncé en octobre 2008 dans le cadre d’une série de nouveaux programmes déployés par le gouvernement fédéral pour éviter les menaces les plus immédiates au système financier américain.
De nombreuses agences étaient impliquées, mais le TLGP faisait partie de la FDIC dans le plan global. Il visait à restaurer la confiance du public dans l’intégrité des banques en augmentant le niveau d’assurance des comptes de dépôt et en garantissant la dette des banques sur les marchés du crédit à court terme.
La première partie du TLGP a été abordée par le TAGP. La solidité du système bancaire étant mise en doute, plusieurs paniques bancaires ont eu lieu au cours de l’été et de l’automne 2008. Afin d’éviter de nouvelles paniques bancaires, ce programme a garanti intégralement tous les dépôts de transaction nationaux ne portant pas intérêt, les comptes MAINTENANT à faible taux d’intérêt , et les intérêts sur les comptes en fiducie des avocats (IOLTA) détenus dans les banques participantes et les caisses d’épargne jusqu’à la fin de 2009.
La couverture standard de la FDIC
Cette couverture s’ajoutait à l’assurance-dépôts existante de la FDIC, qui avait été portée à 250 000 $ par déposant dans les semaines précédant l’annonce du TLGP. Le TAGP a ensuite été rendu permanent en vertu de la loi Dodd-Frank.
La DGP a garanti intégralement la dette senior non garantie émise par les institutions participantes. Avec les marchés du crédit à court terme en crise, de nombreuses banques ont été mises au défi ou totalement incapables de refinancer la dette à court terme sur laquelle elles comptaient pour répondre à leurs besoins immédiats de trésorerie, y compris les demandes des déposants.
En garantissant cette dette, la DGP a permis aux banques participantes d’accéder plus facilement aux marchés du crédit et d’éviter les défauts de paiement. À son apogée, le DGP a garanti 345,8 milliards de dollars d’encours de dette. Le DGP a expiré fin 2012.
En termes de coûts pour le Trésor, la FDIC a indiqué qu’en vertu du TAGP, elle avait perçu 1,2 milliard de dollars de frais contre 1,5 milliard de dollars de pertes sur défaillances à la fin de 2018. La FDIC a perçu 10,4 milliards de dollars de frais et de surtaxes dans le cadre du DGP et a payé 153 $. millions de dollars de pertes sur la dette DGP en défaut.
La FDIC assure-t-elle tous les dépôts bancaires ?
La FDIC protège les dépôts bancaires jusqu’à 250 000 $ dans toutes les « banques membres » aux États-Unis, c’est-à-dire presque toutes les banques commerciales aux États-Unis. Cela couvre votre compte courant, votre compte d’épargne et tous les dépôts du marché monétaire ou certificats de dépôt que vous avez achetés par l’intermédiaire de la banque. .
Les banques en ligne ont la même couverture, bien qu’il soit judicieux dans tous les cas de rechercher le label FDIC Member.
En cas de doute, consultez l’application BankFind de la FDIC.
Si vous gardez votre argent dans une coopérative de crédit, vous bénéficiez du même niveau de protection par le biais d’une agence différente, le National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF).
Un programme beaucoup plus large d’assurance contre les pertes bancaires n’était en vigueur qu’à partir de 2008-2010 en tant que mesure d’urgence pendant la crise financière.
Quand la FDIC n’assure-t-elle pas mon argent ?
La FDIC ne couvre pas les pertes d’actions, d’obligations, de polices d’assurance-vie, de rentes, d’obligations municipales, d’actifs en crypto-monnaie ou de titres du Trésor américain, que vous les ayez achetés dans une banque membre de la FDIC ou ailleurs. Il n’y a pas non plus de couverture pour les pertes de coffre-fort.
Que se passe-t-il si j’ai plus de 250 000 $ en banque ?
Quel chanceux êtes-vous. Il existe des moyens simples de contourner la limite d’assurance FDIC de 250 000 $. D’abord, si vous avez un conjoint, ouvrez le compte conjointement et le montant assuré double à 500 000 $. Ou, ouvrez des comptes dans plusieurs banques différentes pour maintenir le total de chaque compte dans la limite assurée.
L’essentiel
Le programme de garantie de liquidité temporaire a considérablement élargi le pouvoir de la FDIC de protéger les Américains contre les pertes en cas de faillite bancaire. Ce programme était une mesure d’urgence adoptée pour faire face à la crise financière de 2008-2009, et il a expiré en 2010.
Cependant, le programme standard d’assurance-dépôts de la FDIC reste en place, ainsi qu’un niveau d’assurance maximum plus élevé de 250 000 $ par compte individuel.