Meilleures stratégies pour perfectionner le trading de retrait

Les pullbacks, en termes d’analyse technique, génèrent toutes sortes d’opportunités de trading après qu’une tendance active monte ou descend, mais tirer profit de cette stratégie classique est plus difficile qu’il n’y paraît. Pour commencer, le titre que vous venez d’acheter sur les creux ou vendu à découvert dans la résistance peut continuer, forçant votre position à subir une perte importante, ou il peut simplement rester là à ramasser de la poussière pendant que vous manquez une douzaine d’autres transactions. Alors, quelles compétences sont nécessaires pour enregistrer des bénéfices fiables avec des stratégies de retrait, avec quelle agressivité ces bénéfices doivent-ils être pris et comment admettre que vous vous trompez sans vous ruiner ? Dans cet article, nous considérerons quelques exemples historiques pour illustrer ces concepts.

retraits

Décrivons les conditions techniques les plus favorables pour qu’un pullback s’enclenche dès que l’on prend un risque en sens inverse. Tout d’abord, vous avez besoin d’une tendance forte pour que d’autres acteurs du retrait soient alignés juste derrière vous, prêts à se lancer et à transformer votre idée en un profit fiable. Les titres atteignant de nouveaux sommets ou tombant vers de nouveaux creux remplissent cette exigence après avoir dépassé un niveau de cassure ou de panne notable. Une action verticale vers un pic ou un creux est également nécessaire pour des bénéfices constants, en particulier sur un volume supérieur à la normale, car elle encourage un mouvement rapide des prix une fois que vous vous êtes positionné. Il est également préférable que la sécurité de tendance tourne rapidement après un sommet ou un creux, sans construire une consolidation ou une fourchette de négociation importante. Cela est nécessaire car la plage intermédiaire sapera le potentiel de profit lors du rebond ou du renversement ultérieur.

Microsoft (MSFT) construit une fourchette de négociation de trois mois en dessous de 42 et éclate sur un volume supérieur à la moyenne en juillet, augmentant verticalement à 45,73. Il s’interrompt pendant une semaine et se vend, abandonnant près de 50% de la tendance haussière précédente, et bénéficie d’un support solide au niveau de la cassure et de l’EMA à 50 jours. Un retournement de midi imprime un petit chandelier Doji (cercle rouge), signalant un renversement, qui prend de l’ampleur quelques jours plus tard, soulevant plus de deux points dans un test du plus haut précédent. Le titre reprend ensuite sa forte tendance haussière, imprimant une série de plus hauts sur plusieurs années.

Trouver le prix d’entrée parfait

Recherchez une vérification croisée une fois que le retrait est en mouvement. Ce terme désigne des zones de prix étroites où s’alignent plusieurs types de support ou de résistance, favorisant un retournement rapide et une forte poussée dans le sens de la tendance primaire. Les chances de rebond ou de retournement augmentent lorsque cette zone est fortement comprimée et que divers types de support ou de résistance s’alignent parfaitement. Par exemple, une vente à une cassure à travers des sommets horizontaux qui s’aligne également avec un retracement clé de Fibonacci et une moyenne mobile intermédiaire, telle que l’EMA à 50 jours, augmente considérablement les chances d’un commerce de retrait réussi. Même ainsi, vous pouvez entrer des retraits dans des circonstances moins avantageuses en évoluant vers des niveaux de prix conflictuels, en traitant le support et la résistance comme des bandes d’activité des prix plutôt que comme des lignes fines.

Janus Capital Group (JNS) établit une fourchette de négociation de neuf mois avec une résistance à 13 et passe à la verticale lors d’une forte rupture de volume après qu’un gestionnaire de fonds spéculatif bien connu a rejoint la société. La nouvelle affiche un énorme gain d’un jour, cédant la place à un recul immédiat qui atterrit sur un nouveau support au sommet de la fourchette, désormais parfaitement aligné avec le retracement de Fibonacci à 62% et l’EMA à 50 jours. L’action tourne au ralenti, repassant au-dessus de 15 et reprenant la tendance haussière à un rythme plus lent. Il imprime un sommet en six ans deux mois plus tard.

Prendre des profits opportunistes

Prenez des bénéfices de manière agressive après l’entrée dans le commerce ou la montée en puissance, en empochant de l’argent à mesure que la sécurité récupère le terrain perdu. Personnalisez la gestion des risques en fonction des spécificités de ce modèle de retracement en plaçant des grilles de Fibonacci sur a) la dernière vague de la tendance primaire et b) l’ensemble de la vague de retrait. Cette combinaison peut révéler des niveaux de prix harmoniques où les deux grilles s’alignent, indiquant des barrières cachées. Les écarts et les petites fourchettes de négociation doivent également être surveillés pour les contre-oscillations, car les jeux de retrait comportent toujours le risque d’imprimer des hauts plus bas dans les tendances haussières et des plus bas plus élevés dans une tendance baissière. Dans la plupart des cas, les meilleures sorties se produiront lorsque le prix se déplacera rapidement dans votre direction vers une barrière évidente, y compris le dernier swing majeur dans une tendance haussière ou le swing bas dans une tendance baissière.

Marathon Oil (MRO) brise le support de 19 mois à 31 en novembre, en raison de la baisse des prix du pétrole brut. Quelques semaines plus tard, la baisse du volume élevé a atteint un creux de 24,28, cédant la place à un recul qui s’arrête au retracement de liquidation de Fibonacci de 38 % et à la mise en place d’une entrée de retrait de vente à découvert à faible risque. Une deuxième grille de retracement placée sur la vague de retrait aide la gestion du commerce, en sélectionnant les zones naturelles où la tendance baissière pourrait s’arrêter ou s’inverser. Le renversement du marteau haussier au retracement de 78,6% en janvier (cercle rouge) a averti que les vendeurs à découvert pourraient être ciblés, favorisant une sortie rapide pour protéger les bénéfices.

Stratégies efficaces de stop loss

Les transactions perdantes avec des jeux de retrait ont tendance à se produire pour l’une des trois raisons suivantes. Premièrement, vous calculez mal l’étendue de la vague de contre-tendance et entrez trop tôt. Deuxièmement, vous entrez au prix parfait, mais la contre-tendance continue, brisant les mathématiques logiques qui déclenchent vos signaux d’entrée. Troisièmement, le rebond ou le rollover commence mais s’interrompt ensuite, franchissant le prix d’entrée parce que votre stratégie de gestion des risques a échoué. Le dernier cas est le plus simple à gérer. Placez un trailing stop derrière votre position dès qu’elle évolue en votre faveur et ajustez-la au fur et à mesure que le profit augmente.

Le stop nécessaire lorsque vous entrez pour la première fois dans la position est directement lié au prix choisi pour l’entrée. Au fur et à mesure que vous gagnerez en expérience, vous remarquerez que de nombreux retraits affichent des entrées logiques à plusieurs niveaux. Plus vous attendez et plus cela va en profondeur sans casser les techniques, plus il est facile de placer un stop à quelques ticks ou cents derrière un niveau de vérification croisée significatif. Vous manquerez des renversements parfaits à des niveaux intermédiaires avec une stratégie d’entrée profonde, mais cela produira également les plus gros profits et les plus petites pertes. Si vous choisissez de prendre de nombreuses photos à des niveaux intermédiaires, la taille de la position doit être réduite et les arrêts placés à des niveaux de perte arbitraires tels qu’une exposition de 25 à 50 cents sur un blue chips et une exposition de un à deux dollars sur un bêta élevé actions telles qu’une société de biotechnologie junior ou la Chine jouent.

JC Penney (JCP) dépasse une ligne de tendance de neuf mois et atteint un sommet de 52 semaines à 11,31. Il baisse à la mi-septembre après avoir creusé une fourchette de négociation de trois semaines et atterrit sur un triple support à la ligne de tendance, des EMA de 50 et 200 jours. L’action rebondit juste sous le support, attirant des acheteurs en baisse, mais la vague de reprise cale, déclenchant une cassure ratée. Un jeu de retrait pris sur le rebond nécessite un stop loss en dessous du plus bas de cette session (ligne rouge) car l’action des prix à ce niveau fera clignoter toutes sortes de signaux de vente.

La ligne de fond

Les cassures et les pannes reviennent souvent à des niveaux contestés, testant un nouveau support ou une nouvelle résistance après que la vague de tendance initiale s’est essoufflée. Les positions de retrait prises près de ces niveaux de prix montrent une excellente récompense pour les profils de risque qui prennent en charge une grande variété de stratégies de swing trading.