Les nouvelles règles de divorce peuvent atténuer une partie de la piqûre d’une scission
L’introduction du divorce «sans faute» en Angleterre et au Pays de Galles cette semaine devrait faciliter le processus judiciaire pour certains couples en réduisant l’animosité. Cela ne signifie pas que le blâme émotionnel n’est plus réparti. Le divorce est rarement facile et le plus grand défi consiste souvent à partager équitablement les actifs. La nouvelle législation ne change pas grand-chose à la mécanique de ce processus, mais elle pourrait aider à rendre les conversations difficiles moins tendues.
Une fois que vous avez accepté de vous séparer, cela vaut la peine d’essayer de commencer à vous adapter à vos nouvelles réalités financières dès que possible. Si vous avez été dépendant de votre partenaire, que ce soit pour de l’argent ou pour prendre des décisions financières importantes, cela peut être effrayant. Prendre le temps d’examiner vos propres objectifs financiers est une première étape importante.
Un élément clé de ce processus consiste à comprendre à quoi ressemblent ces objectifs, y compris où vous voulez ou pouvez vous permettre de vivre et combien vous pouvez dépenser. Examinez les dépenses de votre ménage et de votre individu et comment cela peut changer.
Prenez le temps de vous mettre au courant des conditions financières. Il n’est pas rare qu’un des partenaires supervise les finances pendant toute la durée du mariage, ce qui signifie que l’autre pourrait être désavantagé au moment d’examiner le bilan. Même si les deux conjoints ont des connaissances financières, vous ne comprenez peut-être pas pleinement la valeur d’investissements plus ésotériques. Une compréhension des bases peut vous aider à apprécier ce qui serait juste de partir et ce que vous êtes heureux de laisser derrière vous.
Il est naturel de vouloir sauter directement à la question « qui reçoit quoi ». Mais avant de pouvoir commencer à diviser les actifs, vous devez comprendre ce que sont réellement ces actifs, quel risque ils comportent, à quel point ils sont flexibles, comment ils sont imposés et avec quelle facilité ils sont accessibles.
Malheureusement, diviser la richesse n’est jamais aussi net que de diviser une somme d’argent en deux. Pour de nombreux actifs, la valeur peut être subjective et volatile. Si vous êtes propriétaire d’une entreprise, que ce soit individuellement ou conjointement, comment l’évaluez-vous ? Que se passe-t-il s’il s’agit d’un investissement à un stade précoce avec une valeur relativement faible, mais qui devrait bien se comporter dans cinq ou 10 ans ? Accordez-vous une valeur émotionnelle à un actif en plus d’une valeur financière ?
Tenez compte des problèmes d’illiquidité. Avec quelle facilité pouvez-vous vendre certains avoirs ? Et pour combien ? Un exemple que je vois régulièrement est celui des participations dans les régimes d’investissement des entreprises qui ont été transmises. Ceux-ci ne sont pas faciles à vendre et certains échoueront avant que cela ne se produise. Vous pouvez comprendre les frustrations si ces investissements doivent ensuite être réduits à zéro et que le partenaire qui les a pris n’avait pas compris le risque encouru.
Assurez-vous que toutes les pensions sont sur la table, même les petits pots oubliés des emplois il y a de nombreuses années. Où en sont les retraites actuellement ? Des espèces non imposables ont-elles déjà été prises, y a-t-il des restrictions sur la pension ou les avantages qui y sont intégrés ? Ne négligez pas les pensions d’État; si vous n’avez pas accumulé les crédits nécessaires pour être éligible à la pension d’État, cela devrait être envisagé. Si votre conjoint a versé ces cotisations, il pourrait envisager un revenu supplémentaire d’environ 10 000 £ par an à la retraite.
Les incidences fiscales seront différentes selon les différents actifs. Il existe des contraintes de temps pour que les actifs soient transférés de manière efficace sur le plan fiscal afin de ne pas déclencher d’impôt sur les gains en capital, et cette responsabilité potentielle est généralement transférée à la partie bénéficiaire. Assurez-vous de connaître les considérations fiscales des actifs que vous assumez lorsque vous acceptez le règlement.
Votre relation avec votre conjoint est peut-être amicale maintenant, mais vous ne pouvez pas prédire à quel point elle le sera à l’avenir. Incluez dans votre règlement un accord sur d’éventuelles obligations financières futures, afin d’éviter d’autres acrimonies ou désaccords.
Le plus souvent, ces obligations concernent les enfants. Bien que les coûts éducatifs immédiats soient généralement pris en compte, qu’en est-il des discussions sur les futures promesses d’aide pour accéder à l’échelle de la propriété ? Réfléchissez à la manière dont vous respecterez ces obligations. Vous devrez peut-être en tenir compte dans le processus ou revoir les attentes de vos enfants.
Un planificateur financier peut jouer un rôle précieux dans votre procédure de divorce, en travaillant aux côtés de votre avocat dès le début et pendant les négociations sur la répartition financière des actifs pour garantir un résultat équitable, vous aidant à comprendre les détails et les implications des décisions. Et ils peuvent vous aider à planifier votre nouvel avenir en vous montrant ce que vous pouvez vous permettre, et non.
Il peut y avoir de nombreuses discussions difficiles à venir. Si la nouvelle législation élimine un peu les frictions de ces discussions, il faut s’en féliciter.
Gareth Jenkins est planificateur financier senior chez James Hambro & Partners, gestionnaire de fortune
