Les États-Unis dévoilent une action « décisive » sur SVB, déclarent que tous les déposants auront accès aux dépôts
Les États-Unis ont annoncé dimanche soir des mesures d’urgence pour empêcher la contagion de l’effondrement de la Silicon Valley Bank, promettant de soutenir tous les déposants sans utiliser les fonds des contribuables, et ont fermé un deuxième prêteur, la Signature Bank crypto-liée. Cette décision est intervenue quelques heures avant l’ouverture des marchés asiatiques.
« Les déposants auront accès à tout leur argent à partir du lundi 13 mars », selon une déclaration conjointe de la secrétaire au Trésor américaine Janet Yellen, du président de la Réserve fédérale Jerome Powell et du président de la Federal Deposit Insurance Corp. Martin Gruenberg. Les pertes liées à SVB ne seront pas supportées par les contribuables.
Les régulateurs ont travaillé tout le week-end pour trouver un acheteur pour la banque ou une autre solution pour empêcher les retombées de se propager davantage.
Points clés à retenir
- Les régulateurs ont annoncé des mesures d’urgence pour protéger le système bancaire de l’effondrement de la SVB.
- Janet Yellen avait exclu un renflouement et déclaré que les régulateurs se concentraient sur les besoins des déposants.
- Les mesures consistaient à fermer la banque Signature.
La Fed va offrir des prêts d’un an aux institutions
La FDIC a pris le contrôle de SVB vendredi après que des clients ont arraché des milliards de dollars au prêteur en 24 heures après que la banque a révélé une perte de près de 2 milliards de dollars sur la vente d’un portefeuille d’investissement. La FDIC et la Fed préparent un véhicule spécial pour soutenir les dépôts dans les banques qui rencontrent des difficultés à la suite de l’effondrement de SVB.
« Pour soutenir les entreprises et les ménages américains, le Conseil de la Réserve fédérale a annoncé dimanche qu’il mettra à disposition des fonds supplémentaires aux institutions de dépôt éligibles pour aider à garantir que les banques ont la capacité de répondre aux besoins de tous leurs déposants », selon un communiqué de la Réserve fédérale. . « Le financement sera mis à disposition par la création d’un nouveau programme de financement à terme bancaire (BTFP), offrant des prêts d’une durée maximale d’un an aux banques, associations d’épargne, coopératives de crédit et autres institutions de dépôt éligibles. »
Yellin plus tôt dimanche a exclu un renflouement de SVB. « Nous n’allons pas recommencer », a-t-elle déclaré lors d’une apparition sur CBS. « Nous sommes préoccupés par les déposants et nous nous efforçons de répondre à leurs besoins. »
Les offres d’enchères pour les actifs de la banque étaient attendues dimanche.
La Réserve fédérale a convoqué une réunion à huis clos « accélérée » pour lundi. Les membres du conseil d’administration de la Fed devraient discuter des taux d’actualisation et pourraient faire une nouvelle annonce après la réunion de 11h30. En 2020, lorsque Covid a fermé une grande partie de l’économie, la Fed a assoupli les conditions d’utilisation de la fenêtre de remise.
Mesures étendues à l’entreprise crypto-liée
Les mesures de la Fed comprenaient également une aide pour les clients de Signature, dont le cours de l’action a chuté après la faillite de son collègue prêteur de crypto Silvergate Bank. Les inquiétudes concernant les crypto-monnaies se sont propagées après que le stablecoin USDC de Circle, dont le propriétaire avait 3,3 milliards de dollars de dépôts chez SVB, a perdu son arrimage au dollar américain.
« La haute direction a également été supprimée », indique le communiqué du gouvernement.
L’USDC a rebondi depuis ses plus bas samedi après que Circle a déclaré qu’il couvrirait tout manque à gagner et que la pièce était sur le point de récupérer son ancrage de 1 $ après l’annonce du backstop de dimanche. Le bitcoin a également augmenté, s’échangeant au-dessus de 22 000 $ après un rallye de 7 % dimanche.
Quelque 3 500 PDG et fondateurs ont signé une pétition ce week-end exhortant Yellen et les régulateurs à soutenir les déposants, avertissant que plus de 100 000 emplois pourraient être menacés.
Sur les 173 milliards de dollars de dépôts de la Silicon Valley Bank, 151,5 milliards de dollars n’étaient pas couverts au-delà du plafond d’assurance de 250 000 dollars de la FDIC, selon Zerohedge. Pour compenser les pertes potentielles, Liquidity Group, un prêteur technologique, visait à accorder aux clients start-up touchés par l’effondrement de SVB quelque 3 milliards de dollars de prêts, a rapporté Bloomberg.
Les autorités ont insisté sur le fait que ces mesures protégeront l’économie américaine en renforçant la confiance dans le système bancaire.
« Cette étape garantira que le système bancaire américain continue de jouer son rôle vital de protection des dépôts et de fourniture d’accès au crédit aux ménages et aux entreprises d’une manière qui favorise une croissance économique forte et durable », indique le communiqué.
Le risque financier ne se limitait pas aux entreprises de technologie et de cryptographie : des centaines de viticulteurs californiens sont également clients de SVB.
« Cela pourrait être dévastateur », a déclaré John Balletto, président de Balletto Vineyards, au Wall Street Journal. Alors que ses propres dépôts SVB sont suffisamment petits pour tomber sous la limite de la FDIC, il en connaît d’autres qui ne sont pas assurés, a-t-il déclaré à la publication.
