Le PER
Pour répondre à l’enjeu fondamental de la préservation des revenus au moment de la retraite, la loi PACTE a créé le « Plan d’Epargne Retraite » (PER). Le PERP, « Plan d’Epargne Retraire Populaire », ancêtre du PER, n’existe plus depuis le 1er octobre 2020. Les épargnants peuvent conserver leurs enveloppes existantes ou les transférer vers un PER. Comment choisir?
Quand souscrire à un plan d’épargne retraite ?
La réponse est simple : à tout moment ! Pour rappel, les sommes investies dans un plan d’épargne retraite sont déductibles dans la limite de 10 % des revenus, plafonné à 32 000 euros, pour un salarié. Plus la tranche marginale d’imposition est élevée, plus l’intérêt fiscal sera élevé au début du PER. Il est possible d’utiliser les plafonds non utilisés des trois années précédentes. Au moment de la retraite, les sommes retirées seront imposées à un taux d’imposition potentiellement inférieur à celui appliqué lors de la phase d’épargne (cela dépend de la situation du client, des revenus qu’il pourrait autrement avoir). En plus, de l’intérêt fiscal pendant l’investissement, l’objectif premier est en effet la constitution d’une épargne retraite, qui viendra compléter vos retraites et autres revenus, issu aussi bien de l’immobilier , qu’en contrat l’assurance-vie.
Pourquoi souscrire un PER si vous êtes déjà titulaire d’un PERP ?
Même si la loi « PACTE »*, qui a créé le PER, vise à harmoniser les régimes, il est tout à fait possible de combiner les deux enveloppes afin de bénéficier de leurs avantages respectifs. Si le PERP permet une mise de fonds limitée, mais dans des conditions très favorables, un épargnant peut trouver intéressant d’ouvrir un PER pour bénéficier d’une mise de fonds totale. Le client doit s’informer auprès de son banquier privé des modalités de mise en capital. Autre intérêt du PER : se réserver la possibilité de récupérer son épargne pour l’acquisition de sa résidence principale, sans autre contrainte. On pourrait enfin envisager de mobiliser l’économie d’impôt réalisée grâce à son PERP pour alimenter un PER au profit de son conjoint, dans une stratégie de protection de la famille.(un article qui explique comment transférer un PER)
Quels choix s’offrent au participant lorsqu’il prend sa retraite?
C’est au moment de la retraite que l’utilisation de l’épargne accumulée devient concrète. Le PERP est destiné à être transformé en rente (la mise de fonds est limitée à 20 %). Le PER, quant à lui, propose des solutions très diverses, afin de s’adapter à la situation personnelle de chacun. La rente viagère peut être modulée en prévoyant des revalorisations régulières, ou en anticipant des besoins plus importants, soit dans les premières années, soit à une échéance donnée. Une réversion au profit du conjoint peut également être prévue. Alternativement, ou en plus de la fourniture de revenus supplémentaires, il peut y avoir un intérêt à recevoir un capital. Là encore, le PER diffère du PERP. Le nouveau dispositif permet d’augmenter la mise de fonds au-delà des 20 % prévus dans le PERP. En réalité, il faut estimer la part du capital et la part des revenus adaptés à chaque situation. Ce choix doit se faire sur la base de critères objectifs et consiste à déterminer le besoin réel de revenus complémentaires pour assurer son niveau de vie. Si l’on choisit de sortir en capital, comment le capital reçu sera-t-il investi et quels sont les rendements attendus ? Avec quelle régularité ? Par exemple, un investissement locatif est une source de revenus intéressante, mais il faut être prêt à investir dans la gestion du bien, la sélection des locataires, … et il faut anticiper les périodes de vacance. En outre, une mise de fonds est soumise à double impositions. Plus d’information sur la page PER du site service-public.fr
- votre capital est soumis à l’impôt sur le revenu (barème progressif),
- vos plus-values sont soumises à la flat tax de 30% (prélèvement forfaitaire unique – PFU).
Bref, au moment de la retraite, lorsqu’il faut décider des modalités de sortie, le PER permet d’envisager tous les scénarios possibles afin de faire le meilleur choix au regard de sa situation patrimoniale, familiale et personnelle. .
Vous trouverez une liste des meilleurs PER sur le site https://meilleur-per.eu