Définition de la règle de transfert pour valeur

Qu’est-ce que la règle du transfert contre valeur ?

La règle du transfert contre valeur stipule que si une police d’assurance-vie (ou tout intérêt dans cette police) est transférée pour quelque chose de valeur (par exemple, de l’argent, des biens, etc.), une partie de la prestation de décès est assujettie à l’impôt comme revenu ordinaire. Cette partie est égale au capital-décès moins le(s) élément(s) de valeur, ainsi que les primes éventuellement payées par le cessionnaire au moment du transfert.

Supposons que John Doe souhaite vendre sa police d’assurance-vie avec une prestation de décès de 250 000 $ pour 5 000 $. Il a jusqu’à présent payé 10 000 $ de primes. Le montant assujetti à l’impôt sur le revenu serait de 235 000 $ (250 000 $ – 10 000 $ – 5 000 $).

Comprendre la règle du transfert contre valeur

La règle du transfert contre valeur comprend la vente pure et simple d’une police d’assurance-vie, ainsi que les viatiques et autres transferts ou cessions de la police. Le contrat d’assurance-vie ne perd pas lui-même son statut d’exonération fiscale lorsque le contrat est transféré à l’assuré, à un partenaire de l’assuré ou à une société dont l’assuré est un dirigeant ou un actionnaire.

L’un des principaux avantages de tout type d’assurance-vie est la prestation de décès non imposable qu’elle confère aux bénéficiaires. Cependant, certains spéculateurs ont commencé à transférer des polices d’assurance-vie entre les parties afin de récolter des bénéfices non imposables. En réponse, le Congrès a déclaré que toute police d’assurance-vie qui est transférée pour tout type de contrepartie matérielle peut devenir partiellement ou entièrement imposable lorsque la prestation de décès est versée.

La règle du transfert contre valeur est l’une des rares exceptions à l’exonération générale d’impôt accordée à tous les produits de capital-décès d’une assurance-vie. La Tax Cuts and Jobs Act (TCJA) de 2017 a clarifié la base d’imposition des polices d’assurance en incluant un nouveau terme « vente de police à déclarer ».

Le terme fait référence à l’acquisition d’un intérêt dans un contrat d’assurance-vie directement ou indirectement, si l’acquéreur n’a pas de relation familiale, commerciale ou financière substantielle avec l’assuré en dehors de l’intérêt de l’acquéreur dans un tel contrat d’assurance-vie. Cela permet de définir les obligations fiscales incluses dans certaines situations commerciales, telles que les fusions et acquisitions.

Considérations particulières

Cependant, la règle a plusieurs exceptions, en particulier lorsqu’elles s’appliquent à l’assurance-vie détenue par les entreprises. Certaines de ces exceptions à l’imposition des transferts de police d’assurance-vie sont énumérées ci-dessous.

Les transferts d’assurance-vie sont exonérés d’impôt lorsque le transfert est effectué aux fins suivantes :

• Toute personne dont la base est déterminée par référence à la base du cédant d’origine
• L’assuré (ou le conjoint ou l’ex-conjoint de l’assuré, s’il s’agit d’un divorce en vertu de l’article 1041)
• Un partenaire des assurés
• Une société dans laquelle l’assuré est associé
• Une société dont l’assuré est actionnaire ou dirigeant

Examen de la règle du transfert contre valeur

La règle du transfert contre valeur est assez simple sur le plan conceptuel, mais elle doit être examinée attentivement afin de déterminer quand elle s’applique, car divers assureurs peuvent inclure des termes différents dans leurs polices. Bien qu’il soit communément admis que la couverture s’applique à une forme de paiement monétaire, il arrive parfois qu’aucun transfert formel de quelque nature que ce soit ne soit nécessaire ou qu’une contrepartie tangible soit fournie pour enfreindre cette règle.

La contrepartie peut, dans ce cas, être simplement un accord réciproque quelconque lié au transfert de la police.

Par exemple, si deux actionnaires d’une entreprise fermée contractent eux-mêmes des polices d’assurance-vie et se désignent mutuellement comme bénéficiaires pour conclure une convention de rachat, alors le bénéficiaire du capital-décès du produit de la police de l’associé qui décède en premier face à une facture fiscale importante en vertu de la règle du transfert contre valeur. La règle s’applique ici parce que les deux partenaires ont vraisemblablement convenu de se nommer mutuellement bénéficiaires, introduisant ainsi la réception d’une contrepartie dans l’équation.