Capital, intérêts, taxes, assurances —Définition PITI

Qu’est-ce que le capital, les intérêts, les taxes, l’assurance—PITI ?

Le capital, les intérêts, les taxes et l’assurance (PITI) sont la somme des éléments d’un versement hypothécaire. Plus précisément, ils comprennent le capital, les intérêts du prêt, l’impôt foncier et les primes d’assurance habitation et d’assurance hypothécaire privée.

Le PITI est généralement coté sur une base mensuelle et est comparé au revenu brut mensuel d’un emprunteur pour calculer les ratios front-end et back-end de l’individu, qui sont utilisés pour approuver les prêts hypothécaires. En règle générale, les prêteurs hypothécaires préfèrent que le PITI soit égal ou inférieur à 28 % du revenu mensuel brut d’un emprunteur.

Comprendre le capital, les intérêts, les taxes et les assurances—PITI

Regardons le quatuor de composants qui composent PITI.

Principal

Une partie de chaque versement hypothécaire est consacrée au remboursement du principal, c’est-à-dire le montant du prêt lui-même. Ainsi, sur une hypothèque de 100 000 $, le capital est de 100 000 $. Les prêts sont structurés de manière à ce que le montant du principal remboursé commence bas et augmente au cours des années suivantes.

L’intérêt

L’intérêt est le prix que vous payez pour emprunter de l’argent (et la récompense du prêteur pour avoir risqué ses fonds sur vous). Les versements hypothécaires au cours des premières années du prêt s’appliquent davantage aux intérêts qu’au principal; le rapport évolue progressivement au fil du temps. Si le taux d’intérêt de notre prêt hypothécaire de 100 000 $ est de 6 %, le paiement mensuel combiné du principal et des intérêts d’un prêt hypothécaire de 30 ans serait d’environ 599,55 $ – 500 $ d’intérêt + 99,55 $ de principal.

Impôts

Les taxes foncières ou foncières sont évaluées par les gouvernements locaux et utilisées pour financer des services publics tels que les écoles, les forces de police et les services d’incendie. Les taxes sont calculées sur une base annuelle, mais vous pouvez les inclure dans vos remboursements hypothécaires mensuels ; le montant dû est divisé par le nombre total de versements hypothécaires au cours d’une année donnée. Le prêteur perçoit les paiements et les garde sous séquestre jusqu’à ce que les impôts soient dus.

Assurance

Comme les taxes foncières, les primes d’assurance peuvent être payées avec chaque versement hypothécaire et conservées en main tierce jusqu’à l’échéance de la facture. Il existe deux types de couverture d’assurance qui peuvent être incluses : l’assurance habitation, qui protège la maison et son contenu contre l’incendie, le vol et d’autres catastrophes ; et l’assurance hypothécaire privée (PMI), qui est obligatoire pour les personnes qui achètent une maison avec un acompte inférieur à 20 % du coût.

Le rôle de PITI dans les prêts hypothécaires

Étant donné que le PITI représente le paiement hypothécaire mensuel total, il aide à la fois l’acheteur et le prêteur à déterminer l’abordabilité d’un prêt hypothécaire individuel. Un prêteur examinera le PITI d’un demandeur pour déterminer s’il représente un bon risque pour un prêt immobilier. Les acheteurs peuvent remplir leur PITI pour décider s’ils peuvent se permettre d’acheter une maison en particulier.

Le ratio initial compare le PITI au revenu mensuel brut. La plupart des prêteurs préfèrent un ratio initial de 28% ou moins, bien que quelques-uns laissent les emprunteurs dépasser 30%, voire 40%. Par exemple, le ratio initial d’un PITI totalisant 1 500 $ pour un revenu mensuel brut de 6 000 $ est de 25 %.

Le ratio back-end, également connu sous le nom de ratio dette/revenu (DTI), compare le PITI et les autres dettes mensuelles au revenu mensuel brut. La plupart des prêteurs préfèrent un ratio back-end de 36 % ou moins. Supposons que l’emprunteur ci-dessus a deux obligations mensuelles régulières : un paiement de voiture de 400 $ et un paiement de carte de crédit de 100 $ ; le ratio back-end serait de 33 % (PITI : 1 500 $ + 400 $ + 100 $ / 6 000 $ = 33 %).

Certains prêteurs utilisent également le PITI pour calculer les réserves obligatoires qu’un emprunteur devrait avoir. Les prêteurs exigent des réserves pour garantir les paiements hypothécaires au cas où un emprunteur subirait temporairement une perte de revenu. Souvent, les prêteurs citent les réserves obligatoires comme un multiple du PITI. Deux mois de PITI représentent une exigence de réserve typique. S’il est soumis à cette exigence, l’emprunteur de l’exemple ci-dessus aurait besoin de 3 000 $ dans un compte de dépôt pour être approuvé pour une hypothèque.

Considérations particulières

Tous les versements hypothécaires ne comprennent pas les taxes et les assurances. Certains prêteurs n’exigent pas des emprunteurs qu’ils engagent ces frais dans le cadre de leur paiement hypothécaire mensuel. Dans ces scénarios, le propriétaire paie les primes d’assurance directement à la compagnie d’assurance et les impôts fonciers directement à l’évaluateur fiscal. Le paiement hypothécaire du propriétaire se compose alors uniquement du principal et des intérêts.

Même s’ils ne sont pas entiercés, la plupart des prêteurs tiennent toujours compte des montants des taxes foncières et des primes d’assurance lors du calcul des ratios d’entrée et de sortie. De plus, des obligations mensuelles supplémentaires liées à l’hypothèque, telles que les frais d’association de propriétaires (HOA), peuvent être incluses dans le PITI pour le calcul des ratios d’endettement.