L’actionnariat d’Atrion Corporation (NASDAQ:ATRI) est-il biaisé en faveur des initiés ?
Les grands groupes d’actionnaires d’Atrion Corporation (NASDAQ:ATRI) ont le pouvoir sur l’entreprise. Les grandes entreprises ont généralement des institutions comme actionnaires, et nous voyons généralement des initiés détenir des actions dans des entreprises plus petites. J’aime bien voir au moins un peu de propriété d’initié. Comme l’a dit Charlie Munger : « Montrez-moi l’incitation et je vous montrerai le résultat.
Avec une capitalisation boursière de 1,2 milliard de dollars US, Atrion est une taille décente, elle est donc probablement sur le radar des investisseurs institutionnels. Notre analyse de la propriété de la société, ci-dessous, montre que les institutions sont visibles sur le registre des actions. Approfondissons chaque type de propriétaire pour en savoir plus sur Atrion.
Voir notre dernière analyse pour Atrion
Que nous dit la propriété institutionnelle sur Atrion ?
Les institutions se mesurent généralement par rapport à un indice de référence lorsqu’elles font rapport à leurs propres investisseurs, de sorte qu’elles deviennent souvent plus enthousiastes à l’égard d’une action une fois qu’elle est incluse dans un indice majeur. Nous nous attendrions à ce que la plupart des entreprises aient certaines institutions inscrites au registre, surtout si elles sont en croissance.
Nous pouvons voir qu’Atrion a des investisseurs institutionnels ; et ils détiennent une bonne partie des actions de l’entreprise. Cela suggère une certaine crédibilité parmi les investisseurs professionnels. Mais on ne peut pas se fier à ce seul fait car les institutions font parfois de mauvais investissements, comme tout le monde. Si plusieurs institutions changent d’avis sur une action en même temps, vous pourriez voir le cours de l’action chuter rapidement. Il vaut donc la peine de consulter l’historique des bénéfices d’Atrion ci-dessous. Bien sûr, l’avenir est ce qui compte vraiment.
Les investisseurs institutionnels détiennent plus de 50% de la société, donc ensemble, ils peuvent probablement fortement influencer les décisions du conseil d’administration. Les fonds spéculatifs n’ont pas beaucoup d’actions dans Atrion. Kayne Anderson Rudnick Investment Management, LLC est actuellement le plus grand actionnaire, avec 11% des actions en circulation. Pour le contexte, le deuxième actionnaire en importance détient environ 10 % des actions en circulation, suivi d’une participation de 8,3 % par le troisième actionnaire en importance. Emile Battat, qui est le troisième actionnaire, détient également le titre de président du conseil d’administration. De plus, le PDG David Battat est propriétaire de 5,2 % des actions de la société.
Après une inspection plus approfondie, nous avons constaté que plus de la moitié des actions de la société sont détenues par les 6 principaux actionnaires, ce qui suggère que les intérêts des plus gros actionnaires sont compensés dans une certaine mesure par les plus petits.
Bien que l’étude de la propriété institutionnelle d’une entreprise puisse ajouter de la valeur à votre recherche, il est également recommandé de rechercher les recommandations des analystes pour mieux comprendre les performances attendues d’une action. Pour autant que je sache, il n’y a pas de couverture d’analyste de la société, donc elle passe probablement sous le radar.
Propriété d’initié d’Atrion
La définition d’un initié peut différer légèrement d’un pays à l’autre, mais les membres du conseil d’administration comptent toujours. La direction de l’entreprise est responsable devant le conseil d’administration et ce dernier doit représenter les intérêts des actionnaires. Notamment, parfois des cadres supérieurs siègent eux-mêmes au conseil d’administration.
La plupart considèrent la propriété d’initiés comme positive, car cela peut indiquer que le conseil est bien aligné avec les autres actionnaires. Cependant, à certaines occasions, trop de pouvoir est concentré au sein de ce groupe.
Nos informations suggèrent que les initiés détiennent une participation importante dans Atrion Corporation. Il est très intéressant de voir que les initiés détiennent une participation significative de 202 millions de dollars US dans cette entreprise de 1,2 milliard de dollars US. La plupart diraient que cela montre un bon degré d’alignement avec les actionnaires, surtout dans une entreprise de cette taille. Vous pouvez cliquer ici pour voir si ces initiés ont acheté ou vendu.
Propriété publique générale
Le grand public, avec une participation de 10 % dans l’entreprise, ne sera pas facilement ignoré. Bien que ce groupe ne puisse pas nécessairement prendre les devants, il peut certainement avoir une réelle influence sur la façon dont l’entreprise est gérée.
Propriété d’une entreprise privée
Nos données indiquent que les sociétés privées détiennent 7,5% des actions de la société. Les entreprises privées peuvent être des parties liées. Parfois, les initiés ont un intérêt dans une entreprise publique par le biais d’une participation dans une entreprise privée, plutôt qu’en leur propre qualité en tant qu’individu. Bien qu’il soit difficile de tirer des conclusions générales, il convient de noter qu’il s’agit d’un domaine de recherche supplémentaire.
Prochaines étapes:
Je trouve très intéressant de voir à qui appartient exactement une entreprise. Mais pour vraiment avoir un aperçu, nous devons également prendre en compte d’autres informations.
J’aime toujours vérifier un historique de la croissance des revenus. Vous pouvez aussi, en accédant à ce tableau gratuit des revenus et gains historiques dans ce graphique détaillé.
Bien sûr ce n’est peut-être pas la meilleure action à acheter. Alors jetez un œil à ça libre libre liste d’entreprises intéressantes.
NB : Les chiffres de cet article sont calculés à partir des données des douze derniers mois, qui se réfèrent à la période de 12 mois se terminant le dernier jour du mois de date de l’état financier. Cela peut ne pas être cohérent avec les chiffres du rapport annuel pour l’année entière.
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