Définition et exemple de ligne de déclenchement

Qu’est-ce qu’une ligne de déclenchement ?

Une ligne de déclenchement est une moyenne mobile tracée sur l’indicateur de divergence de convergence moyenne mobile (MACD) qui est utilisé pour générer des signaux d’achat et de vente pour un titre. La ligne de déclenchement, ou ligne de signal, est une moyenne mobile exponentielle (EMA) de neuf périodes de la ligne indicatrice MACD. Bien que l’EMA à neuf périodes soit le paramètre par défaut de la ligne de déclenchement, les traders peuvent ajuster la longueur de l’EMA en fonction de leur stratégie de trading.

Comment la ligne de déclenchement est-elle calculée ?

La ligne de déclenchement est une moyenne mobile du calcul MACD (ou autre indicateur).

Calculez une EMA des dernières « n » valeurs de l’indicateur pour créer la ligne de déclenchement. Neuf est une valeur ‘n’ couramment utilisée.

Que vous dit la ligne de déclenchement ?

La ligne de déclenchement fournit des informations techniques sur le moment d’être long ou court. Les traders recherchent les entrées et les sorties lorsque la ligne MACD croise la ligne de déclenchement.

Lorsque le MACD passe au-dessus de la ligne de déclenchement, cela pourrait être utilisé comme un signal d’achat. Inversement, lorsque le MACD tombe en dessous de la ligne de déclenchement, cela pourrait être utilisé comme un signal de vente ou de vente.

De tels signaux commerciaux ne sont généralement pas utilisés isolément, mais plutôt un autre filtre est appliqué aux signaux commerciaux, comme la direction de la tendance globale. Par exemple, si le prix dépasse des hauts et des bas de swing plus élevés (une tendance à la hausse), alors les signaux d’achat peuvent être utilisés pour entrer dans une transaction. Les signaux de vente seraient utilisés pour clôturer le commerce.

Étant donné que le MACD peut franchir le déclencheur plusieurs fois avant de faire un mouvement substantiel, obtenir des signaux commerciaux de qualité est plus difficile en réalité qu’en théorie. Les signaux peuvent produire des bénéfices lorsque le prix d’un titre est dans une tendance forte, mais lorsque le prix n’est pas fortement orienté, les signaux doivent être traités avec prudence.

L’un des avantages des indicateurs, et de la ligne de déclenchement, est qu’ils peuvent rendre les décisions de trading systématiques. Les traders peuvent rester en position jusqu’à ce que le MACD franchisse la ligne de déclenchement dans la direction opposée. Par exemple, si une position longue est prise lorsque le MACD passe au-dessus de la ligne de déclenchement, le trader peut rester dans le commerce jusqu’à ce que le MACD passe en dessous de la ligne de déclenchement. L’entrée et la sortie du marché sur les signaux générés par la ligne de déclenchement empêchent les traders de se remettre en question et de prendre des décisions discrétionnaires.

Comme indiqué, cependant, d’autres filtres sont recommandés, car la prise de tous les signaux commerciaux de la ligne de déclenchement MACD pourrait entraîner des commissions et des pertes importantes.

Exemples d’utilisation de la ligne de déclenchement

Le graphique suivant montre une forte tendance à la hausse chez Apple Inc. (AAPL). Sur la base de la tendance haussière globale, les signaux d’achat pourraient être utilisés pour ouvrir des positions longues, tandis que les signaux de vente fermeraient la position.

Au cours de la période de 13 mois, la ligne de déclenchement MACD a signalé plusieurs opportunités commerciales longues. Plusieurs d’entre eux étaient rentables.

L’indicateur ne fonctionnera pas aussi bien dans toutes les conditions. Par conséquent, dans la mesure du possible, recherchez les tendances fortes et ensuite utilisez la ligne de déclenchement pour les signaux commerciaux.

La différence entre la ligne de déclenchement (MACD) et la ligne de signal (stochastique)

Les termes sont souvent utilisés de manière interchangeable. Les lignes de déclenchement ou les lignes de signal sont des moyennes mobiles de l’indicateur sous-jacent. L’oscillateur stochastique a une ligne de signal similaire à la ligne de déclenchement MACD. La ligne de signal stochastique (D) est une moyenne mobile à trois périodes du stochastique (K).

Limitations de l’utilisation de la ligne de déclenchement

Sur les marchés agités, la ligne de déclenchement peut fréquemment traverser le MACD et générer de nombreux signaux d’achat et de vente. Pour éviter de perdre des positions, les traders doivent confirmer un croisement de ligne de déclenchement avec d’autres indicateurs techniques ou une analyse de tendance.

Le MACD est un indicateur retardé. L’ajout d’une moyenne mobile peut créer plus de décalage entre le moment où le prix atteint un creux ou un sommet et l’indicateur a un croisement. Parfois, des signaux d’achat sont générés une fois que le prix a déjà considérablement augmenté, ou des signaux de vente sont générés une fois que le prix a déjà chuté de manière significative.